保诚「信守明天」：我拿它和友邦宏利硬刚了一遍，发现一个被忽视的真相

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近咨询港险的朋友明显多了。2024年内地访客赴港投保628亿港元，终身寿险占比80%，储蓄寿险同比增长6.9%——这说明什么？

人民币汇率在7.1-7.4区间波动，中美利差达300个基点历史高位。聪明人已经开始用脚投票了。

但问题来了：友邦、保诚、宏利三巨头，到底选谁？

我见过太多这样的案例——客户在三家之间反复横跳，对比了十几份计划书，最后还是一头雾水。

今天这篇文章，我就把保诚刚升级的**「信守明天」**和友邦、宏利的旗舰产品摆在一起，用同样的保费、同样的提领方式，硬碰硬比一次。

结论可能会让你意外。

港险三巨头：保诚突然发力

港险市场的格局，这几年一直是友邦领跑、宏利紧追、保诚稳守。但2024年9月，保诚突然放了个大招——「信守明天」全面升级。

这次升级不是小修小补，而是收益全面提速，提领灵活性直接拉满。用我一个同行的话说："保诚这是要掀桌子了。"

为什么这么说？因为在港险圈，收益和提领一直是两个"鱼与熊掌"的选项。收益高的产品往往提领受限，提领灵活的产品收益又差点意思。

但「信守明天」这次升级，硬是把两个优势都占了。

更关键的是，2025年美联储三次降息累计75个基点，全球资本流动正在重构。锁定高收益美元保单的窗口期，可能比你想象的更短。

所以今天这篇对比，不是为了吹谁踩谁，而是帮你在有限的决策窗口里，做出最适合自己的选择。

收益对决：谁能更快摸到6.5%天花板？

先说最核心的问题：收益。

港险储蓄险的收益演示，有个行业默认的"天花板"——6.5% IRR。不是说产品不能更高，而是监管要求演示上限就是这个数。

所以，比的不是谁能超过6.5%，而是谁能更快摸到这个天花板。

这笔账其实很简单：同样的钱，越早达到6.5%，复利效应越强，最终拿到手的钱越多。

保诚「信守明天」升级后，28年达到6.5% IRR。这是什么概念？比友邦「环宇盈活」早2年摸到天花板。

别小看这2年，复利滚动下来，差距会越拉越大。

再看中期表现。25年预期IRR达到6.35%，这是目前市场最高水平——同类产品基本要40年左右才能达到这个数字。保诚硬是提前了15年。

对比升级前的保诚老产品，「信守明天」提前17年达成6.5% IRR。这不是小幅优化，是质的飞跃。

换个角度想想：如果你35岁投保，按老产品要到80岁才能摸到收益天花板；按新产品，63岁就到了。

这17年的差距，可能就是你"能用上这笔钱"和"只能留给下一代"的区别。

提领对决：5/6/7场景谁更能打？

收益高是一回事，能不能灵活用钱是另一回事。

很多人买储蓄险，不是为了把钱锁死几十年，而是想"边存边用"——孩子上学要用、自己养老要用、突发情况也要用。所以，提领能力才是真正考验产品的硬指标。

港险圈有个热门提领方案叫**"5/6/7"**：5年缴费，第6年开始提领，每年提取总保费的7%，一直提到终身。

我们用同样的条件来比：5年缴、每年10万美元、总保费50万美元，第6年开始每年提领3.5万美元。

结果很有意思：保诚「信守明天」在保单第20年到80年期间，领取后的保单剩余价值一直保持领先。

这意味着什么？在关键用钱周期里，保诚做到了"领得多还剩得多"。

到第15年时，累积提取总额已达52.5万美元，刚好回本。但保单里的钱还在涨，每年还能继续提3.5万，一直提到终身。

这就是我说的"鱼与熊掌兼得"——既有稳定的现金流，又不牺牲长期增值。对于需要"边存边用"的家庭来说，这个设计太友好了。

功能对决：货币转换谁更"真"？

接下来比一个很多人忽略、但其实非常关键的功能：货币转换。

为什么说关键？因为买港险的核心诉求之一，就是美元资产配置。但谁也不知道20年后美元还是不是最优选择。

万一人民币强势升值呢？万一孩子以后去英国留学需要英镑呢？所以，能不能灵活转换货币，决定了这份保单的"适应性"。

保诚「信守明天」支持6种货币自由转换：美元、港元、人民币、澳元、加元、英镑。第3个保单周年日起，不限次数转换。

但这还不是最牛的地方。最牛的是：转换后，未来回报率（包括保证及非保证回报）与原有计划下的相同货币一样。

这句话有点绕，我翻译一下：假设你买的是美元保单，10年后想换成人民币。保诚的做法是，换完之后，你的收益率还是按原来美元保单的标准走。

而友邦、安盛、中银人寿呢？它们的货币转换，是把你换到"同系列的最新计划"。就是转换后，你的回报率和条款都变了，变成新计划的标准。

这个差别有多大？举个例子：假设你买的时候收益演示是6.5%，10年后新产品只演示**6%**了。保诚转换完还是6.5%，友邦转换完就变6%了。

所以我把保诚的叫"真转换"，其他家的叫"换产品"。一字之差，长期收益可能差出几十万。

独家功能：竞品没有的王炸

除了收益和提领，保诚「信守明天」还有几个独家功能，是友邦和宏利都没有的。

第一个王炸：双重红利结构。

「信守明天」新增了归原红利，形成"归原红利+终期红利"的双重结构。归原红利一旦公布就锁定，不会回调；终期红利虽然非保证，但有机会带来更高增长。

这个设计的好处是什么？杜绝分红回调风险。

你可能听说过，有些港险产品的分红会"回调"——就是之前演示给你的收益，后来说达不到了。双重红利结构下，归原红利锁定后就是你的，不会被回调。

第二个王炸：市场首创自主传承。

传统的身故赔偿只有两种选择：一次性给或者分期给。保诚新增了"自主传承"选项——你可以预先设定，受益人在经历特定人生事件时，自动触发赔付。

什么算"特定人生事件"？大学毕业、结婚、生孩子、达到指定年龄、确诊重疾……这些是常规的。

保诚还新增了几个：非自愿性失业、离婚、买入住宅物业、更改主要居住城市。说白了，就是让你的钱在"该用的时候"自动到账，不用受益人去申请。

第三个王炸：市场首创自主入息。

第5个保单周年日起，你可以设置自动提取现金价值——定时、定额、指定收款人。这个收款人可以是你自己、家人、雇员，甚至慈善机构。

相当于把储蓄险变成了"自动发工资"的工具。每个月固定到账一笔钱，用于日常开销、孩子学费、父母赡养……不用每次都去申请提领。

这三个功能，友邦和宏利目前都没有。不是说它们的产品不好，而是保诚这次确实在功能创新上走在了前面。

公司实力：谁的分红更靠谱？

说了这么多收益和功能，你可能会问：演示归演示，保诚真的能兑现吗？

这是个好问题。港险的收益大部分是"非保证"的，能不能拿到，取决于保险公司的投资能力和分红意愿。

所以，比产品更重要的是比公司。

我先说结论：保诚在长线分红方面的表现，一直都很优秀。

这是保诚披露的真实分红数据，不是演示，是实际兑现的。长达20年的分红收益披露显示，保诚产品平均回报率高达5%-6%。

具体来看：

• 「更美好」保障计划B第20年实际平均总IRR达到6.75%
• 「理想人生」定期储蓄达到6.18%
• 「子女培育多」储蓄计划达到6.32%

这些数字意味着什么？意味着保诚不是在画饼，而是有历史业绩背书的。

再看财务实力。

保诚集团2024年上半年税后利润按年飙升近10倍，香港业务多项业绩双位数增幅。这个增速在行业里是非常亮眼的。

保诚的总投资资产达到1600亿美元，同比增加81亿美元。全年新业务利润30.78亿美元，同比增长11%，创下新纪录。有效保险及资产管理业务的经营自由盈余为26.42亿美元。

这些数字可能有点抽象，我翻译一下：有钱、能赚钱、还有余粮。

有保诚的"钞能力"托底，你不用担心「信守明天」的收益是画饼。

当然，我也要客观说一句：任何保险公司的分红都会有波动。保诚2023年的分红表现确实比前几年略有下降，这是事实。

不过从理性角度来看，短期波动不能判定未来会持续低迷。长期来看，保诚这家老牌保司，与友邦、宏利在投资能力上的差距不会过于悬殊。

而且，保诚有一个"隐藏优势"——它的分红政策相对稳健，不会为了短期冲业绩而过度派发红利。这意味着分红可持续性更强，不会出现"前几年派得爽、后面没得派"的情况。

鸡蛋不能放一个篮子，这是资产配置的基本原则。但如果只能选一个篮子，选一个"稳"的，比选一个"激进"的更重要。

结论：综合实力保诚胜出

说了这么多，该给结论了。

如果你问我：友邦、保诚、宏利三巨头，现阶段选谁？

我的答案是：保诚「信守明天」综合实力胜出。

不是因为它每个维度都碾压，而是因为它在关键维度上都做到了"至少不输"，并且在几个核心点上做到了"明显领先"：

• 收益：28年达到6.5% IRR，比友邦早2年，比老保诚产品早17年
• 提领：5/6/7场景下，20-80年剩余价值持续领先
• 功能：真货币转换、双重红利、自主传承、自主入息——四个独家王炸
• 公司：20年分红实绩5%-6%，1600亿美元投资资产背书

用我开头说的话：钱放对地方才能生钱。「信守明天」就是那个"对的地方"。

最后再给你算一笔账：如果选择**"5/11/10提领"方案——5年缴、第11年开始每年提领10%（5万美元）至终身——100年累计提领450万美元，保单内还能剩余1663万美元**给下一代。

450万现金流+1663万传承，这就是"收益加速+提领自由+功能王炸"三重buff叠加的结果。

以这样的表现，保诚「信守明天」配得上"黑马"的称号。

大贺说点心里话

产品选对了，只是第一步。怎么买、从哪个渠道买，可能比选产品更重要——同样的保单，有人多花10万，有人少花10万，差的就是信息差。