安盛盛利II：全市场唯一能做到"557提领"的港险，但有个短板必须说清楚

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近后台问盛利II的人特别多，尤其是关心养老现金流的朋友。

今天这篇，我就从养老规划的角度，把这款产品掰开了揉碎了讲清楚。

结论先行：盛利II值得重点考虑，尤其适合有提领需求的人

先说结论，省得大家看到最后才知道我的态度。

盛利II综合评价：值得作为重点产品重点考虑。

为什么这么说？咱们算一笔账：预期总收益表现市场前3，30年达到峰值IRR 6.5%，7年就能回本。

更关键的是，它的提领收益超越了之前我一直推荐的永明产品，功能上还十分全面。

但最让我眼前一亮的，是它的557提领密码——这个在整个港险市场，应该只有盛利II能做到。

什么意思？5年交完保费，第5年就开始每年提取总保费的7%，一直到终身不中断。

对于有早提领需求的朋友，如果能接受盛利II保证收益较低这个短板，那它就是你的最佳选择之一。

说到这里，可能有人会问：大贺，你说的这些优势到底有多硬？短板又有多短？别急，下面我一个一个展开。

核心优势一：557提领密码，全市场独一份

先聊聊大家最关心的——退休后每个月能拿多少？

这几年博鳌论坛上，周小川多次提到一个数据：我国养老金替代率只有40%-50%，远低于国际**70%**的基准线。

什么意思？就是退休后，你能拿到的养老金只有退休前工资的一半左右。

别等老了才发现钱不够。这也是为什么越来越多人开始关注港险储蓄产品——本质上就是给自己攒一份补充养老金。

那盛利II在这方面表现如何？

557提领密码的含义是：5年交完保费，第5年开始，每年从保单中提取总保费的7%，一直到终身不会中断。

举个例子：你每年交6万美金，交5年，总保费30万美金。

第5年开始，每年提取2.1万美金（30万×7%），折合人民币约15万/年，每月1.25万。

这才是真正的养老金——交完就能拿，拿到老不断。

我测算过，盛利II确实能做到557提领，而且不挑保费金额——1万美金×5年交的小单也能实现。

自我接触港险以来，5年交里最牛的提领密码就是567（第6年开始提7%）。而557，市场上应该仅此一款。

盛利II的动态收益（提领）表现是卓越绝伦的。

那其他常规提领场景呢？

566提领（第6年开始提6%）

对比提领后的剩余账户价值：保单前14年，宏利宏挚传承最优，盛利II紧随其后。

但从第15年开始，盛利II实现反超，成为第一。

567提领（第6年开始提7%）

这是极致的早提领场景，支持的产品不多。

第15年开始盛利II一路领先，永明星河尊享II要到保单75年才能追平。

5108晚提领（第10年开始提8%）

前18年宏挚传承领先，第19年开始盛利II反超。

在极致的早提领场景下，盛利II的优势极大。之前我一直推荐的永明星河尊享II，算是碰上一个强有力的竞争对手了。

核心优势二：静态收益市场前三，优惠后可冲第一

提领收益强，那不提领呢？纯放着增值，盛利II表现如何？

先看基础数据：

• 预期7年回本
• 10年 IRR 3.52%
• 15年 IRR 5.01%
• 20年 IRR 5.82%
• 25年 IRR 6.07%
• 30年达到峰值 IRR 6.5%

在市场上排个序：保单20年内，宏挚传承＞盛利II；保单20~30年，信守明天（28年达6.5%）＞环宇盈活（30年达6.5%）＞盛利II（30年达6.5%）。

坦白说，盛利II的静态收益虽然都能跑到2~3位，但盛利I代那种无可匹敌的统治力确实消失了。

不过，算上保费优惠后，情况就不一样了。

优惠后的复利IRR：10年 3.93%，20年 6.01%，30年达到峰值 6.62%。

关键来了：30~45年之间，盛利II优惠后收益能冲到第一位。

对于做养老规划的朋友，这个时间段的收益优势恰好覆盖了大多数人的养老规划周期——30岁买，60岁退休正好30年；35岁买，65岁退休也是30年。

盛利II的收益虽然没法做到市场最极致，但综合表现确实不错，稳居市场前3。

核心优势三：功能全面，从I代到II代的蜕变

很多老客户问我：盛利II和盛利I比，变化大吗？

变化非常大，几乎没有前作的影子了。

缴费期升级： 盛利I只支持2年交，缴费压力大。盛利II支持5年和10年两个选项，压力小很多。

货币灵活性升级： 盛利I只有美元、港元、人民币3种货币，盛利II支持9种保单货币（新增英镑、欧元、加元等），而且从第3个保单周年日起每年可免费转换一次货币。

传承功能升级： 这是我觉得最实用的改进。

财富管家服务支持向至多3位客户派发自主入息。

什么意思？你可以提前设定好，退休后每年给自己提取多少，同时给孩子、给父母分别提取多少，精准分配。

身故保障升级：

盛利II提供两种身故赔偿选择：基本身故保障赔付**100%标准保费总额，特级身故保障赔付130%**标准保费总额。

重点是：无论选哪种，产品收益都完全一样。相当于白送30%身故金。

盛利II的产品设计实现了从单一收益到多元配置的蜕变，功能上滴水不漏，十分全面。

保费优惠明细：最高回赠31%

既然提到优惠后收益能冲第一，那具体有哪些优惠？

基本保费回赠（5年交）：

• 年保费 5000–39999 美元：回赠 10%
• 年保费 40000–79999 美元：回赠 15%
• 年保费 80000–199999 美元：回赠 22%
• 年保费 200000 美元以上：回赠 26%

额外回赠： 持有指定储蓄及投资计划可额外获得 5%，合计最高 31%。

预缴优惠：

• 首次年缴保费 80000 美元以下：享年利率 4.0%
• 80000 美元或以上：享年利率 4.5%

咱们算一笔账：假设年交 8万美金，5年交，总保费 40万美金。

基本回赠22%就是 8.8万美金，相当于省了一年多的保费。

主要短板：保证收益偏低，但不致命

说了这么多优点，盛利II有没有缺陷？

有，而且必须说清楚。

盛利II至尊版的保证回本期长达25年，峰值保证IRR仅有0.23%。

对比一下：

• 永明星河传承：10年保证回本，峰值 IRR 1%
• 永明星河尊享：13年保证回本，峰值 IRR 1%
• 宏利宏挚传承：18年保证回本，峰值 IRR 0.64%
• 友邦环宇盈活：18年保证回本，峰值 IRR 0.32%

盛利II的保证收益确实是老五家里表现最差的。

其实盛利II有两个版本：至尊版主打高传承总价值（就是我们今天一直在说的），至盛版主打短保证回本期。

如果实在接受不了25年保证回本，可以考虑至盛版。

但我想说，这并不是什么致命的缺陷。

香港储蓄分红险的保证收益普遍不高，除了永明能到1%，其他都在0.5%左右。要想拿到高收益，还是得看分红能不能切切实实拿到手。

而分红实现率这块，安盛确实拿得出手。

2024报告年度，安盛旗下储蓄、危疾、年金及人寿等全线指标产品的分红实现率均达100%。

背后的安盛：208年历史，全球最大

最后聊聊安盛这家公司。

选香港储蓄分红险，本质上就是选保险公司。毕竟这笔钱可能要放几十年，公司靠不靠谱太重要了。

安盛1817年成立于法国，屹立208年，跨越3个世纪，经历过2次世界大战和3次工业革命，是香港所有保司中历史最悠久的，没有之一。

规模有多大？

安盛是全球最大的保险集团，资产规模 6840亿美元——差不多是友邦、保诚、永明加起来的总和。

同时也是全球第三大国际资产管理机构，管理资产超过 1万亿美元。

更重要的是，安盛是世界G20评选出的 9家"大而不能倒" 的保险公司之一。

投资策略如何？

安盛的投资策略特征是：稳健均衡+长期投资。整个投资布局中：

• 固定收益类占比 74%
• 72% 的投资时限在5年以上
• 投资组合评级 77% 在A及以上
• 债券平均年化收益 4%

这一套组合拳，是安盛投资稳健的根基。选择在历史和市场都验证过的安盛，一般不会太错。

大贺说点心里话

养老这件事，越早规划越主动。盛利II的557提领确实让我眼前一亮，但买保险从来不只是看产品，怎么买、从哪个渠道买，差别可能比产品本身还大。