安盛盛利II：被吹成"提领之王"，但有个致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。今天这篇文章，我帮你算了一笔账——关于养老这件事。

先说个扎心的数据：2025年博鳌论坛披露，中国基本养老保险+企业年金合计替代率只有40%-50%，而国际公认的体面退休标准是70%。这中间**30%**的缺口，光靠社保真不够。

养老这事儿得提前想，别等退休才着急。所以当安盛盛利II带着"557提领"杀回市场时，我第一时间做了深度测评。

结论先放这儿：盛利II确实是目前港险市场的提领之王，557提领无人能敌。但是它并不是所有人的最佳选择。

为什么这么说？往下看。

一、先说结论：盛利II凭什么称王

安盛盛利II-至尊这款产品，确实相当不错。它支持557提领——5年交完保费，第5年起就能每年提领总保费的7%。在此之前，港险市场567提领已经算顶格配置了，而盛利II直接把门槛又往前推了一年。

这意味着什么？现金流来得更早、更快。再看收益，安盛盛利II-至尊15年IRR突破5%，30年达到6.5%。收益强，提领也强，成了目前港险里少见的全能型产品。

557提领实属变态，无人能敌——这话说得一点不夸张。对于正在规划养老的中产家庭来说，现金流才是硬道理。社保养老金增速放缓（2025年上调幅度已降至2%），你需要一个能稳定输出现金流的第三支柱，盛利II恰好踩中了这个需求。

二、557提领数据：碾压级优势

光说不练假把式，咱们直接看数据。我以0岁男孩、5年交、年交10万美金、从第5年起每年提取3.5万美元为例，对比了盛利II和周大福匠心传承2（目前少数能做557的产品之一）。

结果很直观：

• 第20年：盛利II剩余59.7万，匠心传承2剩余38万，差值21.6万美元
• 第60年：盛利II剩余158.9万，匠心传承2剩余9.7万，差值149.2万美元
• 第100年：盛利II领先1164万美元

在557提领规则之下，安盛盛利II是妥妥的王者，目前全市场没有对手。

三、567提领验证：同样领先

557是极限测试，那更主流的567呢？我又跑了一组数据：5年交、年交6万美元、第6年起每年提取2.1万美元，对比五款热门产品。

结果显示：前14年宏挚传承账户余额最高。但是从15年之后盛利II反超成为第一，直至第70年，盛利II的账户余额表现都是最突出的。

不论是更苛刻的557提领，还是更主流的567提领，盛利II的整体优势都很明显，直接接过永明万年青星河尊享II提领王的称号，成了新的领跑者。更贴心的是，盛利II支持1万美金×5年交的小额保单也能实现557提领，门槛不高。

四、分红实现率：安盛靠谱吗

提领能力强是一回事，钱能不能真拿到是另一回事。这就要看分红实现率了。

安盛的表现还是很不错的，最高值117%，最低值50%，总体没有什么大幅波动，蛮稳定的。总现金价值实现率很多年份达到**85%**左右。

安进储蓄系列2-跃进总价值比率达100%-107%，挚汇首次公布总价值比率就达到100%。这些都是实打实的靠谱证明。

五、公司实力：207年老牌保司

安盛1817年在法国成立，跨越3个世纪，经历过世界大战和多次经济危机，还能稳稳立足。它是全球最大的保险集团之一，国际评级很硬核：标准普尔AA-、穆迪Aa3、惠誉AA。偿付能力充足率达227%，远超监管要求。

2025年上半年，安盛集团总收入643亿欧元，同比增长7%。经历过历史、时间和市场验证过的安盛，非常值得信赖。

六、风险提示：这个缺陷必须说

说了这么多优点，该泼冷水了。盛利II并不是入手港险的最佳选择——至少不是所有人的最佳选择。

问题出在哪？保证金额和复归红利占比偏低。盛利II的保证复利IRR峰值只有0.233%，复归红利占比仅14.12%。对比一下：星河尊享II是22.76%，匠心传承2是22.77%，万通富饶千秋是20.87%。

这意味着什么？盛利II的实际收益会更加依赖安盛的分红实现率。如果未来分红实现率不达标，那么再高的账户余额都是纸面数字。

好在安盛的历史分红表现稳定，公司实力也够硬，这个瑕疵有足够的底气来弥补。但是你必须清楚这个风险点。

七、最终建议：谁该买盛利II

我帮你算了一笔账，也帮你理清了逻辑，最后说说我的建议。安盛盛利II-至尊这款产品，实力够强，名头也够大。557提领在港险市场是独一档的存在，前20年收益完全不输友邦环宇盈活。

如果你符合以下情况，盛利II值得认真考虑：

• 你担心养老金替代率不够，想提前布局第三支柱
• 你希望现金流来得早、来得稳，而不是等到70岁才能动用
• 你相信安盛这种跨越3个世纪的老牌保司能持续兑现分红

2025年，中国养老金潜在支持率已降至2.7（2.7个在职职工养1个退休人口），到2060年可能降到1以下。养老金可持续性存疑，个人需要提前规划。

如果想更早更快地获取现金流，那安盛盛利II-至尊确实是个不错的选择。但如果你更看重保证收益、对分红波动容忍度低，那可能需要再看看其他产品。

养老这事儿，没有标准答案，只有适合你的答案。

大贺说点心里话

产品选对只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，差别可能比产品本身还大。同样的保障，有人多交了10万，有人省下来当第一年养老金。