环宇盈活、盛利2、星河尊享2：0~5岁教育金怎么选

你好，我是大贺。北大硕士，做港险第9年。

今天聊三款常被家长拿来做教育金的产品。

友邦「环宇盈活」。安盛「盛利2」。永明「万年青·星河尊享2」。

我会按一个很现实的问题来看。

孩子18岁真要用钱时。这张保单能不能拿得出来。拿出来之后。后面的现金价值还撑不撑得住。

我这人就一个原则：先保本，再谈收益。

给娃的钱，输不起。

0~5岁做教育金，重点不是收益最高

0~5岁给孩子规划教育金。确实是比较舒服的窗口。

不是说过了就不能做。而是这个阶段时间够长。复利有空间。保单也有时间穿过前期现金价值薄的阶段。

这次我统一用一个测算基准。

0岁宝宝投保。5年缴费。每年交5万美元。总保费25万美元。

这个基准不算小。但用来比较教育金产品。很清楚。

我筛产品，主要看四件事。

• 15-30年收益要稳
• 分红实现率要靠前
• 提取要灵活
• 提取不能明显啃本金

很多家长容易看错。

只盯着计划书里的长期数字。比如第100年。第138年。看着很震撼。

但教育金不是传家金。孩子18岁到25岁。这几年才是用钱高峰。

本科。研究生。留学。住宿。生活费。每一项都是真金白银。

选对产品当然重要。但我更看重提取方式。

说白了。不是哪款收益最高就买哪款。而是哪款更贴你家的教育路径。

友邦环宇盈活：适合国内本科，再海外读研

友邦「环宇盈活」这款。我会把它放在稳健组里看。

它的特点不是最刺激。也不是前期最冲。而是比较均衡。兑现能力也更让我放心。

测算里，30年预期IRR达6.5%。近10年分红实现率。也稳在行业第一梯队。

分红实现率这东西，看长期才准。

2025年的分红实现率数据里。友邦公布了63款产品分红数据。过往所有产品分红实现率在64%以上。最高到169%。平均93.1%。10年以上老产品平均86%。

这个数据不是说未来一定这样。分红本来就不是保证。但它能说明一件事。友邦过往兑现能力不差。

对教育金来说。这点很关键。

计划书上6%。实际兑现3%的产品。我见得多了。

环宇盈活的提取方案。更适合“国内本科 + 海外读研”。

孩子18-21岁。每年提取20万人民币。约2.85万美元。

孩子22-24岁。每年提取50万人民币。约7万美元。

这个节奏很像很多家庭的真实规划。

本科先在国内读。费用压力没那么大。研究生再出国。支出突然抬高。

保单第15年的现金价值。刚好能接上孩子18岁节点。这是它比较舒服的地方。

而且提取之后。保单还不是被掏空。

到孩子30岁时。剩余现金价值超过600万人民币。约86万美元。

我对这款的判断很明确。

保守型家长，优先看友邦环宇盈活。

不是因为它每个数字都最好。而是它的稳定性和兑现记录。更适合教育金这种不能赌的资金。

安盛盛利2：更适合海外本科的大额支出

安盛「盛利2」我会放在中期爆发组。

它不是我心里最保守的选择。但它有一个明显长处。

15-20年中期收益很强。

素材里给到的数据是。前20年的现金价值增长速度。远超同类产品。

它还有一个很特别的设计。就是港险里比较少见的557提取模式。保单第5年就能开始提取。

对教育金来说。这个设计未必每个家庭都用得上。但它代表一个方向。资金调动空间更大。

如果你计划孩子本科直接出国。安盛盛利2就更有讨论价值。

它的提取方案很直接。

孩子18岁。一次性提取175万人民币。约25万美元。

孩子22岁。再提取175万人民币。约25万美元。

这就不是一年一年补。而是一次性解决大额支出。

海外本科。很多时候就是这种节奏。

录取之后。学费。住宿。保证金。生活启动金。一笔接一笔。

安盛盛利2的强项。正好在这里。

第22年累计提取50万美元。生存总利益72.84万美元。是总保费的2.9倍。

两次大额提取后。保单第20年剩余价值还超315万人民币。约45万美元。

这个数据不错。但我也要把话讲清楚。

如果你家孩子大概率不走海外本科，盛利2未必是最优先。

它最适合的场景很明确。就是本科阶段就要大额用钱。而且希望一次性拿得多。

要是你只是想稳稳覆盖国内本科。再留一笔研究生预算。我会先看友邦。不是先看安盛。

永明星河尊享2：安全垫厚，适合怕波动的家庭

永明「万年青·星河尊享2」。我会把它放在安全垫组。

这款最值得看的。不是某一年收益冲得多高。而是保证利益和复归红利占比。

素材里有一个关键数据。

前22年。复归红利加保证利益占比超过50%。

这句话很重要。

保证收益才是真收益。复归红利一旦派发。一般也更有锁定属性。

这就意味着。教育金一半以上的部分。不是完全靠未来分红去漂。

对保守家庭来说。这个安全垫很实在。

永明这款还有一个点。保证回本时间只有13年。比同类产品早了5到12年。

教育金最怕什么？

不是长期数字不够漂亮。而是孩子快上大学了。保单还没真正站稳。

13年保证回本。对0岁宝宝来说。孩子13岁左右就过了一个关键坎。

这会让后面提取更从容。

它的提取方式也比较灵活。

孩子18-25岁。每年可以灵活提取总保费的8%-15%。

不是固定一年拿多少。而是按当年的学费节奏来。

本科多拿一点。研究生少拿一点。空档期不拿。都可以更好安排。

我对永明这款的定位很清楚。

它不是最适合追求高爆发的家庭。它适合安全优先，又想要灵活提取的人。

尤其是你不确定孩子未来怎么读。国内本科还是海外本科。读不读研。要不要交换。这些都没定。

那永明的弹性更舒服。

2025年的分红数据里。永明最新28款产品平均实现率87.8%。最低52%。最高120%。

这个数据要两面看。

平均不差。但最低52%也提醒我们。分红实现率不能只看宣传口径。

这也是我为什么说。永明这款最值得看的。是复归红利和保证利益占比。不是单看演示收益。

三款放一起看，差异其实很明显

把三款放到一张表里。思路会更清楚。

友邦是百年公司。1919年成立。也是恒生指数第一大成分股。香港澳门超过330万客户。

安盛总部在法国。1817年成立。是全球最大的保险集团。资产规模约1万亿。

永明金融来自加拿大。1871年成立。香港永明始于1892年。

这些背景不是用来讲故事。我也不喜欢只靠品牌背书。

但保险很特殊。产品周期很长。教育金也要跨15年到30年。公司经营稳定性。分红账户管理能力。都要看。

2025年一季度。友邦总保费82亿港元。非银保司排第2。市占率8.8%。

永明总保费35亿港元。非银保司排第6。

这些数据不能直接等于收益。但能辅助判断一件事。谁的底盘更厚。谁的长期分红经验更成熟。

从产品差异看。我的排序不是简单收益高低。

友邦环宇盈活。胜在稳。更适合阶梯教育。

安盛盛利2。胜在中期提取能力。更适合海外本科大额支出。

永明星河尊享2。胜在安全垫。更适合不确定路径的家庭。

别拿一把尺子量三款。教育路径不一样。答案就不一样。

写在最后：三款怎么选，我给你一个直接判断

不用纠结谁是绝对第一。

教育金不是投资比赛。它要服务孩子的用钱节奏。

我给你一个更直接的选择方式。

如果你想求稳。孩子大概率国内本科。之后再考虑海外读研。

我会优先看友邦环宇盈活。

它的优势是稳增长。分红兑现记录也更强。保单第15年能接住18岁节点。这点很适合教育金。

如果你已经比较确定。孩子本科就要出国。18岁那一年就要大额支出。

我会优先看安盛盛利2。

它的中期现金价值更有冲劲。一次性提取能力更强。适合大额学费和住宿费。

但我不建议保守型家长盲目选它。尤其是教育路径还没定。别为了中期数字漂亮。把产品和需求配错。

如果你最怕波动。又希望未来提取更自由。还想给孩子留一笔长期备用金。

我会优先看永明星河尊享2。

保证回本13年。前22年复归红利加保证利益占比超过50%。这个安全垫很适合谨慎家庭。

它不一定让你最兴奋。但会让你睡得更踏实。

这三款里。我不会说哪款适合所有家庭。

但我会这样分。

• 稳健阶梯教育：友邦环宇盈活
• 海外本科大额提取：安盛盛利2
• 安全优先和灵活备用：永明星河尊享2

0~5岁确实是黄金窗口。越早规划。复利空间越大。

不过我也提醒一句。

别为了“早规划”而匆忙买。教育金最怕配错现金流。也怕高估未来分红。

买之前。一定要把三件事定清楚。

孩子大概率在哪里读本科。18岁到25岁每年要多少钱。这笔钱中途能不能完全不动。

这三个问题没想清楚。计划书再漂亮。也不该急着签。

给娃的钱。稳一点。慢一点。都没关系。

真正重要的是。孩子要用钱的时候。钱能按计划到账。

大贺说点心里话

教育金不是看哪张计划书更好看。是看你家的钱，能不能用更合适的方式放进去。想把方案和预算算细一点，可以加我聊聊“信息差”。