保诚信守明天2025升级：25年6.35%全港第一，但有个场景它垫底没人说

你好，我是大贺。

北大硕士，深耕港险9年，今天不替任何公司说话，只替你说话。

先说结论：信守明天不是万能的，有的场景它第一，有的场景它垫底。

很多人问我这款产品值不值得买，我的回答是——要看你的需求场景。

追求长期高收益？它是王者。

需要早期现金流？它是青铜。

今天这篇文章，我会用数据告诉你，在5个典型场景下，信守明天到底能打几分。

看完你就知道自己适不适合它。

你的需求是什么？

2025年8月18日，保诚的王牌产品「信守明天」升级了。

说实话，老版本的信守明天在当前市场几乎可以用默默无闻来形容。

进入6.5%时代之后，很多之前火爆的产品都熄火了——不只是信守明天，像友邦的盈御3、万通的富饶千秋等老IP再不做出变化，恐怕都要成为时代的眼泪。

这次信守明天提升收益，完全是一次自救行为。

问题是，自救成不成功？

升级后的它，到底适合谁？

在回答这个问题之前，你需要先想清楚自己的需求：

• 你是追求长期收益最大化？
• 还是需要15-20年后提领养老金/教育金？
• 或者需要第6年就开始提取现金流？
• 有没有多币种资产配置的需求？
• 是否考虑财富传承给下一代？
• 你能接受多大的收益波动？

不同的需求，对应不同的答案。

接下来我会逐一拆解。

场景一：追求长期高收益

适配评分：★★★★★（5星）

如果你的目标是让钱躺着生钱，追求20-30年后的收益最大化，那信守明天是目前市场上最强的选择之一。

数据不会骗人。

拿表格来比一比：

升级后的核心数据：

• 第25年预期复利回报6.35%，全市场最高
• 收益是本金的4.13倍
• 第28年收益达到上限6.5%

这意味着什么？

假设你今年35岁，投入30万美金，5年交完。

到60岁（保单第25年），你的账户预期价值是124万美金左右。

翻了4倍多。

如果再放5年到65岁退休，收益率稳定在6.5%的上限，账户价值会更高。

和主流产品横向对比：

把市面上所有主流储蓄分红险拉出来比较（剔除宏挚传承、启航创富这两款特殊产品后）：

结论很清晰：

• 保单第14~26年，信守明天综合市场第一
• 第25年这个黄金节点，它是绝对的王者

那和友邦环宇盈活、安达传承首创V-丰成这两款"6.5%俱乐部"成员比呢？

三款产品各有优势时段：

• 前13年：环宇盈活领先（30年达6.5%）
• 14~26年：信守明天领先（28年达6.5%）
• 27~29年：传承首创V-丰成领先（27年达6.5%）

整体看下来，信守明天几乎和环宇盈活打了个平手。

但在25年这个关键节点，信守明天更强。

为什么这个场景特别重要？

2025年5月20日，六大国有银行第七次下调存款利率。

3年期降到1.25%，5年期降到1.3%，活期只有0.05%。

10万块存5年，利息比之前少了1250块。

更夸张的是，一些中小银行年内降息7次，3年期从2.8%降到2.15%，有的银行直接把5年期定存产品下架了。

锁定长期利率的窗口正在关闭。

对比一下：银行5年期1.3% vs 信守明天25年6.35%。

这不是一个量级的差距，是质的飞跃。

场景一结论：

如果你追求长期高收益，能持有20年以上，信守明天是目前市场上最有竞争力的选择。

升级后的它不再是默默无闻了，就收益来说，这次升级至少是有吸引力的，是比较成功的。

场景二：养老金/教育金晚提领

适配评分：★★★★★（5星）

如果你买储蓄险的目的是给自己攒养老金，或者给孩子攒教育金，而且计划在15-20年后才开始提领，那信守明天非常适合你。

别听销售吹，看实际收益。

我测算了两个典型的晚提领方案：

方案一：5-15-12提领

（5年交，第15年起每年提取总保费的12%）

结果让我意外：保单第23~29年，信守明天的账户余额是市场第一。

比如保单第25年，信守明天剩余69.75万美金，而号称"提领之王"的永明星河尊享II是66万美金，信守明天多了近3万美金。

方案二：5-20-16提领

（5年交，第20年起每年提取总保费的16%）

同样的结论：保单第23~29年，信守明天市场第一。

30年后和星河尊享II等强提领产品剩余金额相同。

这意味着什么？

举个例子：你今年35岁，给自己规划养老金，投入30万美金，5年交完。

如果选择5-20-16方案：

• 55岁开始每年提取4.8万美金（总保费的16%）
• 一直提到80岁，提了25年，共提取120万美金
• 同时账户里还有大几十万美金的余额

这就是复利的力量。

你投入30万，提走120万，账户里还有钱。

再比如给孩子存教育金：孩子0岁时投保，5年交完。

第15年孩子15岁读高中时开始提领，每年提取12%用于学费和生活费，一直提到大学毕业甚至研究生毕业。

信守明天在这个场景下的表现非常亮眼。

场景二结论：

信守明天非常适合晚提领。

如果你的需求是15-20年后才开始用钱，它是最优选之一。

场景三：需要早期现金流

适配评分：★★☆☆☆（2星）

这是信守明天的软肋，必须坦诚告诉你。

如果你需要第6年就开始提取现金流，比如经典的"566提领方案"（5年交，第6年起每年提取总保费的6%到终身），那信守明天不是最佳选择。

拿表格来比一比：

以投入30万美金、第6年起每年提取1.8万美金为例，对比保单剩余的预期金额：

差距一目了然。

第20年的时候，星河尊享II比信守明天多了10万美金。

为什么会这样？

问题出在复归红利占比上。

我仔细对比了升级前后的计划书，发现一个关键问题：这次升级，复归红利完全没动，保证金额也没动，提升的只有终期红利。

这意味着什么？

复归红利是"派发即保证"的，一旦派发就锁定了，不会因为市场波动而减少。

而终期红利是浮动的，只有在退保或身故时才能拿到。

早提领的时候，你能拿到的主要是复归红利。

复归红利占比低，早提领自然就吃亏。

看这张图：

• 信守明天复归红利占比：13.25%
• 环宇盈活：8.00%（更低）
• 星河尊享II：22.76%
• 盈聚天下：24.03%

信守明天的复归红利占比只比环宇盈活高一点，但远远落后于星河尊享II、盈聚天下这样的强提领产品。

场景三结论：

信守明天不适合566这种早提领方案。

升级后相比老版提领竞争力有所提升，但依旧很难打得过永明星河尊享II这种超强提领产品。

如果你需要早期现金流，应该选择星河尊享II或盈聚天下。

场景四：多币种资产配置

适配评分：★★★★☆（4星）

如果你有海外资产配置需求，比如将来可能移民、孩子出国留学、或者单纯想分散货币风险，信守明天的多元货币转换功能值得关注。

支持6种保单币种：

美元、港元、人民币、澳元、加元、英镑。

第3年起可转换货币。

但这里有个坑，很多人不知道。

多元货币转换功能是个新玩意，开发出来没多久。

不同币种之间转换并没有那么丝滑，隐含的摩擦成本可能超出你的预期。

如果你关注过多元货币产品的小册子，会发现某些产品的条款是这么写的：

翻译成大白话就是：

1. 收益会变
2. 保单会转换成新的计划，权益条款都可能会变

也就是说，如果你手上有一张美元保单，因移民、求学等需求要转换成加币保单：

• 新保单原有的现金价值会莫名其妙的缩水
• 预期总收益也会降低，比如从7%降低到6%
• 原来的无限变更受保人等功能都可能失去

这不是少数公司的问题。

如果你多看看，会发现很少有多元货币产品能避免转换的摩擦成本。

信守明天的不同之处：

信守明天把这事儿放到台面上来了，没有遮遮掩掩。

它承诺了转换货币之后：

1. 保单功能不变
2. 已有的现金价值不会缩水

这是"真多元货币转换"，和永明是同款。

场景四结论：

如果你有多币种资产配置需求，信守明天是少数能做到"无摩擦转换"的产品之一。

但要注意，货币转换本身有汇率风险，需要根据自己的实际需求来决定。

场景五：财富传承/家族信托

适配评分：★★★★☆（4星）

如果你考虑的是财富传承，把资产留给下一代甚至下下代，信守明天的保单功能设计得很周到。

核心功能：自主入息

这个功能被同行疯狂抄袭，说明确实好用。

大白话解释就是：自主选择保单价值的提取方式。

怎么提取、啥时候提取、提多少、提给谁，明明白白自主设定。

既可以一笔过提取，也可以设置自动定期提取。

受益人既可以是自己，也可以是其他人。

最特别的是，受益人可以指定：

• 雇员
• 生意合伙人
• 慈善机构

这些非亲属关系、非血缘关系的人和机构，并且所有受益人都享有同样的权益。

其他传承功能：

• 无限次变更受保人
• 后继持有人/后备受保人
• 终期红利锁定+解锁
• 开枝散叶（保单分拆）
• 身故赔偿及支付选择
• 延伸意外身故保障
• 投保人意外身故保障
• 无行为能力选项
• 学术优异奖
• 保单贷款
• 保费假期

这些功能组合起来，可以实现非常灵活的财富传承规划。

比如：

• 保单分拆给多个子女
• 设置后继持有人确保财富不外流
• 锁定部分终期红利落袋为安

场景五结论：

信守明天的保单功能设计成熟，适合有财富传承需求的高净值客户。

但要注意，这次升级是针对收益的，保单功能没有变化。

风险适配：你能接受多大波动？

说完了5个场景，最后要聊一个关键问题：风险。

我一直和大家说，保单的确定性是由100%确定的保证金额，和派发即保证的复归红利体现。

而这次信守明天的收益提升，全部来源于波动最大的终期红利。

虽然收益是更高了不假，但不确定性也相应提高了。

如同我在标题中提到的，我对信守明天这次升级的评价是：一次激进的升级。

为什么说激进？三个原因：

第一，投资策略偏进取。

信守明天的投资策略是固定的：权益类占比70%，固收类占比30%。

相比其他可以灵活调整股债比例的产品，信守明天的波动会更大。

股市好的时候收益高，股市差的时候跌得也狠。

第二，不采用分红平滑机制。

大多数保险公司会采用分红平滑机制——市场好的时候留一部分利润，市场差的时候拿出来补贴，让客户的分红相对稳定。

保诚不这么干。

它客观反映市场波动，多赚了就多分，少赚了就少分。

好处是透明，坏处是波动大。

第三，历史上回撤过分红。

保诚是全港唯一一家回撤过分红的保司。

说好听点，这是忠实反映市场波动；说不好听，就是投资失利。

那还能买吗？

能买，但要做好预期管理。

信守明天适合能接受分红有较高波动的朋友：

• 市场好的时候，能收获超额收益
• 市场不好的时候，分红也可能打个8折

不过，保诚有相对较高的波动性，同时也支付了相应的溢价。

信守明天的收益足够高，即便它的分红实现率打了8折，我们依旧是赚的。

如果你接受不了波动怎么办？

如果你觉得信守明天和你期待的理财效果不匹配，市场上也有其他产品可以选择，不必纠结。

你大可以选择收益和保诚差不多的友邦环宇盈活。

友邦的稳健，对未来几十年的血压也很友好。

我们的目标是选对公司，选对产品。

大贺说点心里话

保诚实在是被某些自媒体黑的太惨了。

纵使有一些是为了黑而黑，但从客观的角度来说，我也不能对保诚的过去避之不谈。

今天这篇文章，我用数据告诉你信守明天在5个场景下的真实表现。

有的场景它是王者，有的场景它确实不行。

选产品，关键是匹配自己的需求。

如果你还不确定自己适合哪款产品，或者想知道怎么买更划算，扫码加我微信，发送「信息差」三个字。