富卫「盈聚天下2」：58%优惠很猛，但别只看演示倍数

你好，我是大贺。

北大硕士，做港险9年。也是一个自己买了5张港险保单的老客户。

今天聊富卫「盈聚天下2」。

这款产品最近焕新。三年缴版本动作挺大。优惠、现价、提取、奖赏功能，都改了一轮。

我看完资料后，态度很明确。

它确实是现在三年缴储蓄险里，很有攻击力的一款。

但你别只盯着“58%优惠”“137年390倍”这些数字。

这些数字有用。也很抓眼球。

不过，真正决定你能不能买的，是三个问题。

钱要放多久。分红能不能兑现。提取节奏是不是适合你。

我们一项项说。

富卫经纪渠道第一，盈聚天下2这次不是小修小补

富卫这几年在香港市场存在感很强。

根据保险业监管局2023年1至9月香港长期保险业务的临时同业统计数字，富卫保险在经纪渠道新单总保费达到118亿港元。

市场份额是12.6%。

同比增长171.1%。

这个数据不算小。

尤其是经纪渠道。客户通常会横向比较。不会只听一家公司的说法。

能做到这个规模，说明富卫在产品定价、渠道接受度、客户认知上，都已经站到一线位置。

这次富卫「盈聚天下2」三年缴计划，主要焕新三块。

保费优惠大幅提升。

保单预期回报加速。

产品功能优化。

说人话，就是前期少交一点。中期现价更好看。后期提取和奖赏功能更多。

这三个点里面，我最看重前两个。

功能可以锦上添花。

但储蓄险的底层，还是现金价值和分红兑现。

58%首年保费优惠，别把它理解成简单打58折

这次最吸引人的点，是总优惠达58%首年保费。

这个数字怎么来的？

不是简单粗暴的“首年保费打58折”。

它分两部分。

首年保费折扣是45%。

预缴保证利率是4.5%。

预缴利息折算下来，约占首年保费13%。

按一次性预缴保费计算，总优惠才来到58%首年保费。

这里我提醒一句。

58%很猛，但它不是无条件现金返还。

它和缴费方式有关。和预缴有关。和具体投保安排有关。

别听业务员一句“58%优惠”就兴奋。

你要问清楚。

是不是一次性预缴。

预缴利率怎么计算。

实缴总保费是多少。

折扣后保单利益表怎么出。

我自己买过才敢推荐。储蓄险最怕只看宣传页。真正要看的，是计划书里的实缴保费和现金价值。

这次盈聚天下2在优惠上，我认可。

它不是噱头。

但你必须按实际方案算。

同样48万美金左右，盈聚天下2第10年现价确实更强

这部分是重点。

我们不要空谈。

看一个具体案例。

富卫「盈聚天下2」年缴20万美元。

三年缴。预缴。

实缴总保费是484,534美元。

这个实缴规模，拿来和同业三年缴产品比，比较公平。

同业三年缴产品，在相近实缴保费下，优惠前年缴保费大约是16万美元。

而富卫这里是年缴20万美元的计划。

这就意味着，同样拿出接近48.5万美元，富卫对应的“名义保费规模”更大。

后面的现金价值演示，也会被拉高。

在假设100%分红实现下，盈聚天下2的演示数据是：

预期13年翻倍。

18年3倍。

22年4倍。

第6年预期单利总回报4.1%。

对应已缴总保费的125%。

第10年预期单利总回报7.5%。

对应已缴总保费的175%。

第10年预期总现金价值达到845,664美元。

和三年缴同业对比，第10年预期总现价领先最低同业20多万美金。

这个差距不小。

再看和五年缴同业产品比。

同样是接近48.5万美元实缴保费。

同业五年缴产品，优惠前年缴保费大约是10万到11万多美元。

盈聚天下2还是用三年缴预缴方案。

在假设100%分红实现下，第10年预期总现价同样是845,664美元。

相较最低同业领先10多万美金。

这里我给一个很直接的判断。

只看第10年预期现价，盈聚天下2这轮三年缴版本是强的。

不是一般强。

而是很明显地压住不少同业。

但我也不建议你只看“领先多少万美金”。

这类对比有一个前提。

假设100%分红实现。

分红险的演示收益，不是保证收益。

这句话很扫兴。

但必须讲。

2025年港险市场有个很明显的变化。越来越多人赴港投保。香港保险业监管局2025年第三季度临时统计数字显示，2025年前三季度内地访客赴港投保新单保费约585亿港元，同比增长28.3%，占个人业务总新单保费32%。

人多了。信息差也更大。

很多客户被演示表打动。

但没有追问分红实现率。

这就是老客户最容易吃亏的地方。

我会这样看盈聚天下2。

它的优势，是实缴优惠把前期现价推得很快。

它的风险，是长期倍数依然要看分红兑现。

短期要用钱的人，不适合。

只想3年、5年拿回去周转的人，也别碰。

这不是银行存款。

这是长期储蓄保单。

钱要能放。

心也要稳。

3-10-10提领很好用，但别把137年390倍当成承诺

盈聚天下2这次另一个好看的地方，是提取设计。

宣传里叫“3-10-10提领密码”。

意思很简单。

3年缴费。

第10年起，每年提取总保费的10%。

提领预算可持续运作至137年。

案例是年缴20万美元。

总保费60万美元。

第10个保单年度起，每年提领6万美元。

演示结果是：

预期6年回本。

预期15年翻倍。

30年4倍。

100年47倍。

137年390倍。

这个功能有没有用？

有用。

尤其是给教育金、养老金、家族长期现金流做规划。

第10年开始每年提取。节奏比较清楚。

不会太早伤害保单。

也不会一直锁死。

我喜欢这种设计。

它比单纯堆一个高演示IRR更实在。

但你要注意。

每年提6万美元，不等于保司保证你一定提到137年。

它是基于演示假设。

分红表现好，提取就更顺。

分红表现弱，后期现金价值会受影响。

这点我有保留。

不是说不能用。

而是不能把演示表当承诺书。

说人话，这个功能到底有没有用？

我会分人群看。

给孩子做教育金，可以看。

第10年后开始提。时间点合适。

给准退休人群做现金流，可以看。

但前提是前10年不用动。

给家族传承，可以看。

周期越长，保单设计越有空间。

短期理财，不合适。

手里现金流紧，也不合适。

我的态度很明确。

长期资金，就能把这个3-10-10用起来。

短期资金，别为了提取演示去买。

保单提取最怕一件事。

前期想得很美。

中途家里要钱。

保单还没长起来。

那就很难受。

这些坑我都见过。你别再踩了。

7大功能升级里，我最看重缴费期和货币选择

这次盈聚天下2功能端升级很多。

有些很实用。

有些更像锦上添花。

先看基础配置。

缴费期从原来的2年、5年，扩展到1年、2年、3年、5年、10年。

保单货币也扩展了。

原来仅美元。

现在支持美元、港元、人民币、澳元、加拿大元、英镑、新加坡元、欧元。

这两个升级，我认为很有实际价值。

缴费期多了，现金流安排更灵活。

货币多了，家庭资产配置选择更多。

尤其是有海外教育、移民、退休计划的人。

币种不是小事。

再看奖赏功能。

新增享悦人生奖赏。

每件人生大事3,000港币。

总额上限12,000港币。

新增长寿奖赏。

被保人满80岁，或第10个保单周年日后。

以较后者为准。

可获10,000港币。

升级初生婴儿奖赏。

亲生子女或亲生孙子女出生，可获20,000港币。

最多3次。

总额上限60,000港币。

演示情形下，6位保单持有人最多可获360,000港币奖赏。

还有杰出表现奖。

被保人、被保人亲生子女、亲生孙子女，可申请高达31,000港币。

也新增了指定附约。

包括定期寿险、意外及伤残、医疗及保费豁免等。

这些奖赏是不是羊毛？

是。

但别把它当买保单的核心理由。

我更愿意把它看成额外福利。

真正值钱的，还是现金价值。

真正影响体验的，是缴费期、币种、提取和被保人安排。

奖赏可以加分。不能决定投保。

这点要拎清。

富卫的底层资产，重点看固收和投资级比例

储蓄险不是只看产品页。

还要看保司。

富卫植根香港48年。

业务已经发展到亚洲十个市场。

业务规模也稳居全港五大泛亚洲保险公司之列。

这个体量，至少说明它不是边缘玩家。

投资端也要看。

富卫与柏瑞投资、阿波罗全球管理公司Apollo有深度战略合作。

资产地域分布比较分散。

北美35%。

亚太27%。

西欧16%。

其他国家和地区16%。

中东和非洲4%。

拉丁美洲2%。

资产类别里，固定收益证券占77%。

另类投资15%。

股权投资5%。

现金3%。

我会重点看固收质量。

富卫固定收益资产规模超过160亿美元。

其中投资级私募债务达到11亿美元。

固收资产信用评级里，AAA是3%，AA是25%，A是41%，BBB是30%，BB及以下只有1%。

也就是说，富卫集团99%的固定收益资产为投资级。

这个数据我比较认可。

储蓄险要做长期兑现。

底层不能太激进。

固收占比高。投资级比例高。

对长期分红稳定性，是加分项。

当然，也不能神化。

投资组合稳，不代表每年分红一定100%。

市场利率、信用周期、资产再投资收益，都会影响结果。

但至少从底层资产看，富卫不是靠讲故事撑演示。

写在最后：盈聚天下2能看，但要按长期钱来配置

最后还是回到分红实现率。

富卫盈聚未来优越版在2020-2024年连续5年分红实现率达到100%或以上。

这条数据很关键。

2025年香港保监局关于分红保单履行比率披露指引更新后，市场对分红实现率更敏感。

有些产品演示很漂亮。

披露出来的实现率却不好看。

部分旗舰产品甚至低于50%。

这类信息，以前很多客户根本没看。

现在必须看。

2024年主力储蓄产品分红实现率对比里，富卫盈聚未来优越版是101%。

宏记是79%。

友记是100%。

保记是37%。

周记是100%。

再补一张保司成立时间对比。

这个不是决定因素。

但可以辅助看市场位置。

我的最终判断是这样。

富卫「盈聚天下2」三年缴，值得重点看。

尤其适合三类人。

第一，手里有一笔长期美元或多币种资金。

第二，能接受前期不动钱。

第三，想做教育金、养老金、传承现金流。

但我不建议短期资金买。

也不建议只冲着137年390倍买。

那个数字太远。

真正落地时，你要看前10年现金价值。看分红实现率。看提取后保单还能不能撑住。

这款产品的优势很清楚。

优惠强。第10年现价强。提取设计强。保司过往分红表现也不错。

它的边界也很清楚。

长期分红不是保证。演示倍数不是承诺。奖赏功能不是核心收益。

看懂这些，再谈配置。

这样更稳。

大贺说点心里话

港险不是不能买。真正难的是，同一款产品，不同渠道、不同方案，最后结果可能差很多。你要是想看盈聚天下2怎么配更省钱，可以把方案拿来，我帮你按现金流和回本节奏过一遍。