2026年Q2港险储蓄榜：智选储蓄保、宏挚传承、环宇盈活怎么选

你好，我是大贺。现在是2026年5月10日。我今天想聊的，不是某一款单品。而是这次把几类主流港险储蓄产品放在一起看。你会发现，真正难的，不是“哪款收益高”。而是你到底要5年、20年，还是养老现金流。

我在港险里看了很多年。越看越觉得一句话很对。老了之后最怕的不是没钱，是钱不稳。所以这篇文章，我会按期限来拆。你会看到。谁适合短期。谁适合中期。谁更像长期底仓。也会看到。有些数字看着漂亮。但它只对特定场景成立。

香港159家保司里，真正能拿来配置的没有那么多

截至2025年12月31日，香港共有159间获授权保险公司。听上去很多。但能拿来做长期储蓄和保障配置的。其实没那么多。

这里面有86间一般业务。51间长期业务。19间综合业务。还有3间特定目的业务。如果你真是来配长期储蓄险。很多公司可以先划掉。不是它们不好。是业务方向本来就不对。

再看市场体量。同一天，香港有1,483间持牌保险代理机构。有83,611名持牌个人保险代理。还有803间持牌保险经纪公司。这个市场很大。也很杂。人多，不代表适合你的产品多。

2024年香港保险业毛保费总额达到6,352亿港元。这说明港险还是有足够深度的。但从配置角度看。我更关心另一件事。符合配置需求的保司，只有30多家。再往下压。我真正愿意花时间研究的。只有15家。分成三类。5家国际老保司。4家国资保司。6家中坚力量。

这一步很重要。因为港险不是“产品越多越好”。而是底盘先对，再谈收益。公司背景。标普评级。偿付能力。这三项，先过线。再谈产品。

老五家、中坚六家、国资四家，底盘差异一眼能看出来

先看国际老保司。友邦AIA偿付能力257%。标普AA-。安盛AXA偿付能力216%。标普AA-。宏利Manulife偿付能力229%。标普AA-。保诚Prudential偿付能力280%。标普A。永明SunLife偿付能力200%+。标普AA。

这五家里。我会更看重长期稳定性。友邦、安盛、宏利、永明。都属于底子很硬的老牌玩家。保诚也不是弱。但评级上，我会多留一点心。

再看中坚力量。忠意、富卫、万通、立桥、周大福、安达。里面最亮眼的是安达人寿436%。立桥人寿314%+。周大福人寿337%。富卫290%。这组数据很有意思。它说明中坚力量里。也有偿付能力很强的公司。不是只有老字号才稳。

国资保司这边。中银人寿、太保香港、国寿海外、太平香港。四家标普评级都是A。中银人寿偿付能力210%+。太保香港256%。国寿海外208%。太平香港282%。

我自己的判断很直接。筛保司，先看公司背景，再看标普评级，再看偿付能力。这三项不清楚。后面的收益图，看看就好。别急着下单。

5年期怎么选。立桥「智选储蓄保」更像一笔加强版定存

如果你看的周期只有5年。那我会把**立桥人寿「智选储蓄保」**放到最前面。

它的逻辑很简单。本质上就是一笔加强版定存。但利率比内地银行高出一截。而且数字很清楚。不需要绕。

12500美元档位。折扣5%。优惠后总保费11875美元。第5年保证单利4.49%。

50000美元档位。折扣6%。优惠后总保费47000美元。第5年保证单利4.75%。

250000美元档位。折扣7%。优惠后总保费232500美元。第5年保证单利5.01%。

这组数据的意义。不是“绝对高得离谱”。而是它很适合短期不动用资金的人。你要的是稳。是比银行更高一点的增值。不是靠它做激进收益。

这类产品我会怎么建议。如果你手上的钱。5年内大概率不用。可以看。如果你是准备随时周转的钱。我不建议碰。因为它再像定存。也不是活期。

10到20年看中线，宏利「宏挚传承」真的很强

如果你愿意把钱放到10年到20年。那我会优先看宏利「宏挚传承」。

这款的中线表现。我给很高评价。原因不复杂。它前20年的账户表现。确实很能打。

测算是基于0岁男孩、年交6万美元、交5年。在这个场景下。它预期第6年回本。保证第18年回本。9年复利4%。14年复利5.85%。到20年复利6%。本金接近3倍。

这里我最看重的是一句话。不管你提不提钱，前20年的账户表现都很在线。这很少见。因为很多产品的问题。不是长期不行。而是前面太慢。宏挚传承不是这个路子。它在中期就开始发力。

宏利本身是百年背景。稳定性和口碑。我一直都比较认可。所以如果你问我。“想锁定20年左右的收益，先看谁？”我会直接说。先看宏挚传承。

20年以上，友邦「环宇盈活」和宏利「宏挚家传承」是两种思路

如果你看的周期超过20年。那就不是单纯比“谁快回本”了。而是看谁更适合你长期放钱。

友邦「环宇盈活」。持有10年复利3.47%。20年复利5.67%。30年复利6.5%。它的优势很明确。就是稳。而且是长期稳。收益表现一直在行业第一梯队。

再看宏利「宏挚家传承」。它是宏挚传承的补充款。也可以理解成。它是对标友邦环宇盈活的一款长线产品。它在27年就触达6.5%收益上限。比友邦早3年。这点很关键。因为长线产品里。前30年的节奏差一点，结果就会很不一样。

在0岁男孩、年交6万美元、交5年的场景下。第30年。宏挚家传承预期总收益是1756431美元。友邦环宇盈活是1756433美元。这两个数很接近。接近到几乎一样。但过程不一样。宏利的前30年更猛一些。友邦更均衡一些。

所以我的判断很直接。稳定选友邦。前期爆发选宏利。如果你更在意资产长期放着别折腾。友邦更顺手。如果你更想看前期收益爬坡。宏利更讨喜。

这不是谁好谁坏。是节奏不同。你要选的是适合你的节奏。

长期现金流这件事，永明「万年青星河尊享2」更稳，安盛「盛利2」更灵活

如果你想要的是长期稳定现金流。我会先看永明「万年青星河尊享2」。

这款最突出的地方。就是稳。它第13年保证回本。长线保证收益1%。第100年保证金额达到795600美元。复利IRR是1.000%。这个数字不夸张。但它很扎实。

更重要的是。永明2023年多款产品分红实现率达100%。这件事我会认真看。因为分红实现率稳定。意味着你对它的预期。更容易落地。养老的钱最怕飘。这个产品的气质。就是不飘。

如果你更看重提领灵活性。那我会看安盛「盛利2」。它的长线复利到30年能到6.5%。而且支持5/5/7、5/10/9、5/15/13等多种提领方式。这点很实用。因为很多人不是只想“存进去”。而是想“以后能拿出来用”。

它在5年缴的情况下。第5年就能开始每年提取总保费的7%。比市场主流产品早1年提领。还能终身领取。保单不断单。这个设计很适合长期现金流需求。尤其适合你想把它做成一部分养老现金流的时候。

不过我也说实话。如果你只图稳。我会先放永明。如果你更看重怎么提。怎么拿。怎么配现金流。那我会偏安盛。盛利2的核心亮点，就是灵活提领和长期收益都在线。

养老配置这件事，别只看收益。还要看“能不能稳稳拿到”

这里我想插一句背景。最近内地基本养老金替代率。大致还在40%到43%附近。离55%的国际警戒线还有差距。个人养老金账户虽然开得多。但人均缴存其实并不高。额度也只有12000元/年。相比港险这种以万美元计的长期配置。量级差得很明显。

这就意味着。很多中产和高净值家庭。最后还是要自己补一块。补什么。补的是长期现金流。不是短期刺激。

所以我一直强调。现金流比总收益更重要。你老了以后。最需要的不是一串好看的演示数字。而是每年能稳定拿到的钱。能保证的那部分，才是真的你的。

这也是为什么。永明这种稳的产品。和安盛这种提领灵活的产品。会有自己的位置。它们不一定是最高收益。但它们更像养老底仓。

写在最后：按期限选，比按名气选靠谱得多

如果你只想记住一句话。我会说。没有一款产品能适配所有人。

你如果是5年内不用钱。我会先看立桥「智选储蓄保」。它更像加强版定存。

你如果是想锁20年左右收益。我会先看宏利「宏挚传承」。它前20年的表现很强。

你如果是长期放着，追求30年左右的稳步增值。我会在**友邦「环宇盈活」和宏利「宏挚家传承」**之间选。我更偏向按你的节奏来定。想稳一点。看友邦。想前期更冲一点。看宏利。

你如果是给养老补一笔长期可预期现金流。我会先看永明「万年青星河尊享2」。想更灵活提领。再看安盛「盛利2」。

说到底。港险不是看谁声量大。而是看谁跟你的用钱节奏合。养老靠的是细水长流。你把期限看明白了。很多选择就不乱了。别等退休了才想起这事。

大贺说点心里话

如果你现在是在给自己做长期配置，我会建议你别急着追演示收益。先把期限、保证部分、提领方式放在前面。这些东西看起来不热闹。但它们更接近你未来真正能用到的钱。