友邦「盈御3」逆势加息3次：被吹成"稳健之王"，但有个真相没人说

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

说句掏心窝子的话，最近被问得最多的问题是：社保养老金替代率只有40%，远低于国际70%的标准，我的养老真的只靠社保够吗？

2025年延迟退休正式启动，养老规划周期被拉长，越来越多人开始考虑港险储蓄作为补充。而**友邦「盈御3」**刚刚完成第三次逆势加息，又被推上风口浪尖。

但这款产品真的适合所有人吗？今天我就来说点不一样的。

坦白说：「盈御3」前期收益确实一般

我见过太多客户，一上来就问："这款产品收益高不高？"

实话实说，如果你追求的是前期高收益，「盈御3」可能会让你失望。

以5万美金×5年交为例，友邦「盈御3」预期8年回本，18年保证回本。

这个回本速度，在港险市场只能算中规中矩，谈不上惊艳。

前期收益表现一般，这是事实。但长线收益韧性强、稳健增值，这也是事实。

如果你是那种三五年就想看到翻倍的人，这款产品不适合你。但如果你愿意往下看，我会告诉你为什么很多长期主义者依然选择它。

但是，越往后韧劲越足

转折来了。

同样是5万美金×5年交的案例：

• 第20年：现价66.8万美金（IRR 5.6%），是本金的2.6倍
• 第30年：现价130万美金（IRR 6.05%），是本金的5.2倍
• 第47年：收益率达到6.5%的峰值，并长期维持

友邦「盈御3」的动态收益率，前期确实一般。但越往后，韧劲就越凸显。

它不是那种"前期冲高、后期疲软"的产品，而是专注长线收益的稳健型选手。

从提领对比图可以看到，在第70年、第80年甚至更长周期，「盈御3」的账户余额依然保持强劲增长，后劲十足。

这款产品我自己也买了，因为我的规划周期是30年以上。

对于养老这件事，我信奉一个原则：长期主义者才能笑到最后。

稳健的底层逻辑：投资策略与资产配置

为什么「盈御3」能做到长期稳健？答案藏在它的投资策略里。

友邦「盈御3」的资产配置是这样的：

• 债券固收类型：不低于25%
• 增长型资产：不超过75%

这样的稳健性，在市场上是少有的。很多产品为了追求高收益，增长型资产占比动辄80%甚至更高，波动自然也大。

再看友邦集团层面的投资实力：

• 总投资2733亿美元，其中69%投向固收
• 固收类资产以政府及公司债券为主，70%以上投资期限超过10年

逆势加息这一举措背后，体现的正是友邦强大的投资实力和稳健的分红政策。

保险资金天然具有长期性。而友邦把这个特性发挥到了极致。

分红能兑现吗？看友邦的历史答卷

我见过太多客户担心一个问题：预期收益好看，但分红能兑现吗？

这个问题，友邦用数据回答了。

2024年最新分红实现率显示：

• 热销产品总现金价值比率全部达100%
• 「盈御多元货币计划」总现金价值比率连续3年达100%

更重要的是，截至今年，友邦运作超过十年以上的分红险高达57款。

这些运作超十年的产品中，终期红利的分红实现率高达97.6%。

友邦的分红实现率稳且真实，这已经成为多数客户朋友对友邦的共同认知。不是靠嘴说的，是靠十年以上的真金白银兑现出来的。

说句掏心窝子的话，选港险储蓄，分红实现率是比预期收益更重要的指标。预期再高，兑现不了等于零。

逆势加息：友邦用行动证明实力

2025年8月1日，友邦宣布对其王牌储蓄险「盈御多元货币计划3」等主力产品逆市上调预期分红。

这已经是自2023年以来的第三次上调。

市场波动加剧，很多保司都在下调预期收益，友邦却逆势加息。这背后是什么？

是实力。

截至2025年6月30日，友邦集团总资产规模已达3280亿美元。2025年上半年，新业务价值增长14%，内涵价值权益达737亿美元，各项指标均呈现正向增长。

在养老金支付压力增大的大背景下（2025年预计新增退休人员800万，每月发放压力增加240亿元），能逆势加息的保司，才是真正值得托付的长期伙伴。

功能加分：传承与灵活性

买港险不仅要看收益，还要看持有体验。

友邦「盈御3」的功能不算最花哨。但每一个都戳中"稳健型客户"的痛点。

1. 9种货币转换

对于对冲汇率风险、海外定居、旅行、留学以至于全球配置等需求来说，这都是一个不错的选择。

2. 财富传承功能：一张保单富三代

• 无限次更改受保人及第二受保人：从父母→子女→孙辈，保单价值持续增值
• 新增"精神无行为能力代领人"：确保特殊情况下资金仍可提取
• 保单分拆：自第3个保单周年日起，每年可申请分拆一次，真正做到"零损耗传承"

这些功能不仅为保单提供更多确定性，也让持有过程更加安心便捷，真正实现"投保无忧、持有省心"。

总结：适合长期主义者的稳健之选

在港险新品迭出的市场环境下，「盈御3」通过逆势加息再次证明其"稳健之王"的地位。

大家不用纠结"买新还是守旧"：

• 已投「盈御3」的客户，不用退保换新品，长期持有更划算
• 新客户，如果你的投资视野在20年以上，以财富保值增值为主要目标，不急需中期使用资金，「盈御3」绝对值得重点考虑

需要注意的是，10月1日起取消"预缴保费保证利率优惠"，9月成为享受友邦高额预缴利率的最后窗口期。

长期主义者才能笑到最后。而「盈御3」，正是为长期主义者准备的稳健之选。

大贺说点心里话

看完这篇分析，你应该对「盈御3」有了更清晰的判断。但怎么买、怎么省钱，这里面还有更重要的信息差。