忠意启航创富(卓越版)：前20年收益碾压全场，但有个致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大贺。

3年前我买港险的时候，市面上还没有这款产品。

如果当时有，我会选它吗？今天从一个老客户的角度，帮你分析这款产品到底适不适合你。

短期收益赛道杀出一匹黑马

当初我也纠结了很久，港险储蓄险那么多，到底该选哪款？

直到我看到忠意**启航创富(卓越版)**的数据，说实话，有点惊到了。

保单前25年预期收益市场第一。

这是什么概念？2年缴+现行折扣，20年预期IRR能做到6.24%，收益直接翻3倍。

现在回头看，这款产品的特点非常鲜明——就是主打前20年高收益。

如果你跟当初的我一样，目标很明确：就是想在10-20年内把钱翻几倍，那这款产品值得你认真研究一下。

优势拆解：保费回赠+收益双杀

买之前我最担心的是：这收益是不是吹出来的？

但看完忠意的保费优惠政策，我服了。

5年缴费，无门槛优惠18%起步，而且是保费次年回赠。

这意味着什么？你交的钱，第二年就有一部分返给你，相当于变相降低了你的实际投入成本。

2年缴保费回赠：

• 年缴保费<20万美元：2%
• 20万-50万美元：3%
• 50万-100万美元：4%
• ≥100万美元：5%

5年缴保费回赠：

• 年缴保费<5万美元：18%
• 5万-10万美元：20%
• 10万-20万美元：22%
• ≥20万美元：25%

算上这个实实在在的优惠后，收益情况如下：

• 2年缴（2%回赠）：第10年预期IRR 4.89%，第20年 6.17%
• 5年缴（18%回赠）：第10年预期IRR 4.25%，第20年达到 6.38%

给你们分享一下我的真实感受：如果让我重新选一次，我会优先考虑5年缴。

不仅年交保费压力更小，在大力度的保费回赠加持下，长期收益表现更出色。

18%的回赠力度，在整个港险市场都算得上顶级水平了。

市场横评：前20年统治力有多强？

光看自己的数据不够，得跟市场上其他产品比一比。

以2年缴+现行折扣为例，对比市场热门储蓄险产品：

10年预期IRR 5.03%——支持2年缴产品中排名第一。

再看5年缴+现行折扣：

保单第15-20年，忠意启航创富(卓越版)预期收益市场第一。

前期收益优势非常明显，这一点毋庸置疑。

但我必须说实话：第30年开始，长期收益基本掉出第一梯队。

这就是这款产品的"人设"——短期能打，长期一般。

你要是奔着养老去的，想持有40年、50年，那这款产品可能不是最优选择。

但如果你就是想在10-20年内获得最高收益，它确实是目前市场上最能打的。

致命短板：提领即亏的真相

任何产品都有它的"阿喀琉斯之踵"。

忠意启航创富(卓越版)的致命缺陷是什么？

只有保证收益 + 终期红利（非保证）两个账户，红利结构失衡，提领后收益断崖式下跌。

关键在于这句话：终期红利于保单退保（全部或部份退保）或保单终止（如受保人身故、保单失效或保单到期）时支付。

翻译成人话：你每领一次钱，终期红利就被"砍"一刀。

过早领取，终期红利将被透支严重，保单后期增值潜力被大大削弱。

我用566提领密码（5年交，年交5万美元，第6年起每年提取总保费的6%）做了个对比，结果触目惊心：

忠意启航创富(卓越版)提领后的剩余价值跟其他产品相比，差距不是一般的大。

另外还有一点需要注意：只支持美元保单，没有货币转换功能。

结合2025年美元资产配置的趋势变化——高盛和民生证券都在提示美元正遭遇结构性贬值风险，非美投资者持有约22万亿美元美国资产，配置逻辑正在转变。

这款产品只支持美元，没有货币灵活性，这一点需要你自己权衡。

背后靠山：忠意集团实力解码

买之前我最担心的是：忠意这家公司靠谱吗？毕竟不是友邦、保诚这些"老面孔"。

研究完之后，我放心了。

香港忠意是意大利忠利保险集团的子公司。忠意集团创于1831年，是意大利第一的保险集团。

最大的特点就是有钱——资产管理规模高达6.9万亿港元（8630亿欧元）。

2024年集团保费总收入超过952亿欧元，偿付能力比率210%，常年上榜全球九大"大而不能倒"的保险公司。

最关键的是：忠意过往分红实现率均在100%或以上。

这一点非常重要。港险的收益很大程度上取决于非保证部分能不能兑现，分红实现率就是最好的"成绩单"。

忠意能做到100%以上，说明它不是在"画大饼"，而是实打实地在兑现承诺。

投资逻辑：为什么能做到短期高收益？

研究完它的投资策略，我明白了。

• 固收类资产占比：20%-100%
• 权益类资产占比：0-80%

有相当大的动态调整空间。

保单初始期，固收类资产的占比达到60%——先稳住本金。

保单后期，非固收类资产的占比从40%增长到80%——再追求增值。

按照这个投资策略，忠意做了一个数据回测：

目标投资组合20年间资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。

有效的策略，确实更容易穿越周期——兼具保本和增值。

这也解释了为什么它前20年收益能这么猛：前期固收打底保安全，后期权益发力冲收益，节奏把握得很好。

结论：谁该买？谁该绕道？

如果让我重新选一次，我会问自己三个问题。

第一：我追求的是"短期高收益"还是"长期稳提领"？

如果你追求前20年高收益，计划10-20年不动本金，那忠意启航创富(卓越版)可能是"最优解"。

把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，享受短期收益红利。

但如果你打算短期内就开始领钱至终身，想用作教育金、养老金，那永明万年青、万通富饶千秋这些适合提领的产品更适合你。

第二：我能接受只持有美元资产吗？

忠意启航创富(卓越版)只支持美元保单，没有货币转换功能。

2025年全球资产再配置的背景下，施罗德交银理财对美元债展望给出"积极"评级，美元资产仍有配置价值。

但同时也要注意汇率风险。如果你本身就有美元资产配置需求，这不是问题。如果你希望保留货币灵活性，可能需要再考虑考虑。

第三：我的缴费能力如何？

这款产品支持2年或5年交。

2年缴适合一次性资金充裕的人，5年缴适合想分摊压力的人。

我个人更推荐5年缴——18%起步的保费回赠实在太香了，而且长期收益表现更出色。

总结

忠意启航创富(卓越版)是名副其实的"前20年收益之王"，给短期投资者提供了新选择。

它不是完美的产品，但它在自己的赛道上做到了极致。

关键是：你得搞清楚自己要什么。

如果你的需求刚好跟它的特点匹配——追求中短期高收益、不需要频繁提领、能接受纯美元配置——那它确实值得认真考虑。

不管是做教育金规划，还是家庭财富积累，都是一个不错的理财工具。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但买保险这事，光看产品还不够。

怎么买、找谁买、能省多少钱，这里面的门道比产品本身还重要。