友邦环宇盈活VS盈御3：同门王牌对决，为什么我劝你别选错

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近被问得最多的一个问题：友邦新出的环宇盈活和老牌盈御3，到底选哪个？

说实话，这两款都是友邦的王牌，没有绝对的好坏，只有适不适合你。

一款以中短期高收益吸引眼球，一款则以长线稳健增值赢得口碑。

但是，很多人根本没搞清楚自己要什么，就被销售一顿忽悠稀里糊涂签了单。

今天我就帮你把这两款产品扒个底朝天，看完你自己就知道该选谁。

收益实测：50万美金投进去，能拿回多少？

别听销售忽悠，咱们直接上数据。

用50万美金总保费、5年缴费来实测，两款产品的收益差距一目了然：

• 第10年：环宇盈活IRR 3.51%，盈御3只有2.80%
• 第30年：环宇盈活预期现价292.7万美金，盈御3为263.3万美金
• 第50年：两款产品IRR均稳定在6.5%

说白了就是，中短期回报"不够看"是盈御3的短板之一，而环宇盈活刚好弥补了这一点，中短期收益增速超快登顶。

更关键的是，环宇盈活第30年就达到了6.5%的收益上限，比盈御3快了整整17年！

这个数据你自己看，在目前5年交的产品里，环宇盈活的收益表现妥妥第一梯队。

顺便说一句，就在2025年5月20日，六大行再次下调存款利率，1年定期首次跌破1%。

你的钱还在银行躺着吗？

环宇盈活第10年3.51%、第30年**6.5%**的收益，跟银行存款比简直是降维打击。

趸交模式：一次性投入谁更香？

有些朋友手里有闲钱，想一次性投入，那趸交模式下两款产品表现如何？

帮你算笔账：

• 第10年：环宇盈活预期退保总额82.5万美金，盈御3为77.2万美金
• 第30年：环宇盈活预期退保总额330.7万美金，盈御3为287.8万美金

回本期方面，两款产品保证回本期均为16年（趸交）/18年（5年缴），预期回本期均为5年（趸交）/7-8年（5年缴）。

我跟你讲个实在的，对于中前期持有（30年内）的客户来说，选择环宇盈活资金回笼速度更快。

趸交模式下复利效应体现得淋漓尽致，早买早赚。

底层逻辑：为什么收益曲线差这么多？

同一家公司的产品，为什么收益差距这么明显？核心在于底层资产配置不同。

来看两款产品的投资策略：

• 盈御3：债券固收类型不低于25%、增长型不超过75%
• 环宇盈活：债券固收类型不低于20%、增长型不超过80%

说白了就是，环宇盈活的增长型资产配置比例上限提高了5%，底层资产配置更激进一些。

这也促成了环宇盈活"中期猛、长期稳"的收益特点，实现中前期收益逆袭。

既能在20-30年关键节点给出高收益，30年后IRR又能稳定在**6.5%**的市场上限，不会因激进配置"后劲不足"。

分红兑现：友邦的底气从何而来？

说到分红险，很多人担心：计划书上的数字好看，实际能兑现多少？

这个问题，友邦用数据说话。

2025年，友邦公布了38款运营十年以上产品的分红数据：

• 周年红利：波动区间64%-130%，均值89%，中位数85%
• 终期红利：波动区间74%-169%，均值98%，中位数100%

友邦超高的分红实现率，不是个别极端数据的拉升，而是整体稳定。

这种底气，是中小保司无法复制的优势。

对比一下，2025年一季度商业银行净息差已经跌到1.43%，明显低于**1.8%**的警戒水平，银行自身盈利能力都在下降。

而友邦能以十年为单位稳稳兑现分红承诺，这才是真正的安全感。

提领表现：谁更经得起薅？

买储蓄险不只是放着不动，很多人还要考虑中途提领的问题。

两款产品都是友邦经典的英式分红结构——保证收益账户+复归红利账户+终期红利账户。

但在复归红利占比上，差距明显：保单前30年，环宇盈活的复归红利占比显著高于盈御3（第6年2.74% vs 0.42%）。

中短期红利占比更高，意味着前期收益增速更快、提取更灵活。

以567提领为例（第6年起每年提取**7%**总保费至终身）：

• 盈御3：第40年后出现断单，总收益仅130万美金
• 环宇盈活：提领不断单，全期账户余额更高，长期预期收益+总提取能拿426万美金

但换个场景，以5/20/16提领为例（第20年起每年提取**16%**总保费）：盈御3的动态收益率前期表现一般，越往后韧劲就越凸显，更专注长线收益。

我跟你讲个实在的，两款产品的提领表现各有千秋，但放在市场上来看都不算特别突出。

不建议早期做提领或进行大额提领，长期持有才是王道。

选购指南：你是务实派还是远见派？

最后帮你总结一下，怎么选：

选「环宇盈活」的人：兼顾中期需求的务实派

• 偏好中短期高收益
• 能接受轻度波动
• 可能在20-30年内有资金需求

选「盈御3」的人：长线纯储蓄/传承的远见派

• 追求长期持有、稳健增值
• 以财富传承为目标
• 能持有30年以上

还有一点很重要：就算是已经投保盈御3的客户，也不用退保换新品，长期持有更划算。

两款产品第50年后IRR都稳定在6.5%，差距主要在中前期。

说白了，友邦的王牌产品，是让你无论怎么选都稳赚。

关键是找到最懂你财富需求的那一款。

大贺说点心里话

看完这篇对比，你应该清楚自己更适合哪款了。但怎么买、找谁买，里面的门道可能比产品本身更重要。