友邦盈御多元3：被吹成"港险顶流"，但这2类人千万别碰

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近后台问盈御3的朋友特别多，今天我就用3分钟帮你判断：这款产品到底适不适合你。

结论先行：盈御3适合什么人？

先说结论，别浪费时间。

适合的三类人：

• 看重品牌稳定性，愿意为"友邦"这块招牌买单
• 有多币种配置需求，未来可能涉及海外资产
• 追求收益确定性，能接受"不是最高但够稳"

不适合的两类人：

• 极致收益派，每一分钱都要榨出最高回报
• 急需用钱的，8年内可能要动这笔钱

为什么这么说？我跟你讲个真实的情况。

友邦盈御多元3在5年交的情况下，预期收益最高可达 7.12%。在2025年银行一年期定存利率跌破1%的今天，这个数字确实能打。

六大国有银行一年期定存现在才 0.95%，三年期也就 1.25%，7.12% 对比之下相当有吸引力。

但"能打"不等于"最能打"。友邦从2011年之后的历史分红实现率基本没有低于 70%，这个稳定性在市场上排名靠前，但不是第一。

还有个亮点值得一提：多元货币转换功能是盈御3首创的，这个功能对有海外资产配置需求的朋友很实用。

论据一：收益水平处于第一梯队

香港分红储蓄险的收益由两部分构成：保底收益和分红收益。

这款产品保底部分收益最高不超过 0.32%——别被这个数字吓到，香港保险的保底普遍都低，大头在分红。分红收益又分为复归红利和终期红利，复归红利一旦公布就确定了，终期红利则可能随市场波动。

但对于香港保险来说，只看静态收益是远远不够的。你还得看怎么取钱、取完钱之后保单还剩多少。

论据二：分红兑现有历史背书

收益写得再好看，能不能拿到才是关键。

我观察友邦这些年的表现，大部分产品的分红实现率在 80% 左右徘徊，单个产品分红实现率稳健，产品间差距也不大。

我给客户的建议一般是：长时间的分红实现率才更有参考意义，最好找出保险公司所有产品来看整体分红意愿和能力。

友邦在这方面表现不错，虽然不是最顶尖，但胜在稳定。

论据三：提领后收益依然可观

买保险不是放着几十年不动，得看取钱之后保单还值多少。

这款产品支持 29种 提取方式，灵活度够高。举个例子：

30岁女性年交 40万美金，5年 缴，从 第6年 开始每年提取保费的 6%，到 第20年 时提取后账户还能剩 213.7万。

说白了就是，一边取钱一边涨，213.7万的收益已经很不错了。

除了静态收益，还要看怎么取钱以及取钱后对保单收益的影响——这点很多人忽略了。

需要注意的点

别被表面数据迷惑，盈御3也有短板。

回本时间中规中矩。 保证回本时间是 第18年，预期回本需要 8年。目前市场上回本较快的产品可做到保证部分 13年 回本，预期收益 7年 回本。如果你对资金流动性要求高，这个时间可能偏长。

不是收益天花板。 与顶尖收益产品相比，第20年差距约 18万美金。时间拉长到50年，差距会被拉大到几百万。追求极致收益的朋友，可以再对比其他产品。

附加功能一览

除了收益，盈御3还有几个实用功能值得关注：

无限被保人转换： 支持无限次更改被保险人，被保人身故后可指定新被保人继续承保。保单可以一直传下去，越到后期复利越可观。

红利锁定： 可以把不确定的终期红利锁定为确定收益，增加整体收益的确定性。对比产品时注意看锁定条件是否宽松。

多元货币转换： 可以把保单在不同货币中转换，能最大程度避免汇率风险。这个功能是盈御3首创，对有海外资产配置需求的朋友特别友好。

卓越成绩奖： 该产品设有卓越成绩奖，给优秀学业被保人额外奖金，最高 2800美元。如果给孩子买，这个可以考虑进去。

选购清单

这个产品适不适合你，关键看这几点。我给你整理了一份选购清单，按顺序对比就行：

第一步：看静态预期收益产品的IRR是多少？在市场上处于什么位置？盈御3的 7.12% 属于第一梯队，但不是天花板。

第二步：看动态收益符合你自己提领需求后的收益是多少？别只看账面数字，要按你实际的取钱计划算一遍。

第三步：看分红稳定性产品和这家保司的历史分红实现率如何？波动大不大？友邦这方面表现稳健，但建议拉长时间维度看。

第四步：看附加功能你比较在意的一些附加功能有没有？比如货币转换、红利锁定、被保人转换等。

按照上述顺序一个一个对比，基本就能挑出适合自己的产品了。

最后提醒一句：港险不是越贵越好，也不是收益越高越好。适合你的，才是最好的。

大贺说点心里话

盈御3是不是最优解？未必。但怎么买、从哪个渠道买，差别可能比产品本身还大。