友邦「盈御3」被吹成"稳健之王"？我花2周对比6家产品，发现一个没人告诉你的真相

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近后台收到太多私信问我：港险储蓄产品这么多，到底怎么选？

尤其是友邦**「盈御3」**，有人说它是"稳健之王"，也有人说收益不如新品，值不值得买？

别急着下单，先看完这几个对比再说。今天我就用数据说话，把**「盈御3」**和市场主流产品拉出来横评一遍，结果发现它有个特点很少人注意到……

港险储蓄产品这么多，怎么选？

说实话，2025年的港险市场让人眼花缭乱。

各家保司新品迭出，宏利、保诚、安盛、永明都在卷收益、卷功能。

但就在大家疯狂比拼的时候，友邦却做了一件"逆潮流"的事——

8月1日，友邦宣布对其王牌储蓄险「盈御多元货币计划3」等主力产品逆市上调预期分红。

你没看错，是"上调"，不是下调。

市场波动加剧，**「盈御3」**却逆势上调收益。这到底是营销噱头，还是真有底气？

作为一个专注港险横评5年、分析过超过200款储蓄险的测评博主，我决定把**「盈御3」**和市场主流产品全部拉出来对比。

选产品不是选最好的，是选最适合你的——但前提是，你得先知道它到底处于什么段位。

收益对比：「盈御3」vs 市场主流产品

先看大家最关心的收益。

以5万美金×5年交为例，我们来看**「盈御3」**的预期收益表现：

• 预期8年回本，18年保证回本
• 第20年现价66.8万美金（IRR 5.6%），是本金的2.6倍
• 第30年现价130万美金（IRR 6.05%），是本金的5.2倍
• 在保单第47年，能达到**6.5%**的收益峰值

坦白说，这个回本速度在港险市场属于中规中矩，前期收益并不惊艳。

但数据不会骗人——我们再来看提领对比。

我用"5/20/16"后期提领模式（5万美金×5年交，第20年开始每年提取总保费的16%即4万美元）做了一个6家保司的横向对比：

看出来了吗？

「盈御3」的动态收益率前期表现一般，但越往后，韧劲就越凸显。

第30年可能不如某些产品亮眼，但到了第70年、第80年，账户余额开始反超，最终在第100年达到1978万美金。

这就是我说的"被忽略的真相"——很多人只看前20年，却忽略了长期持有的复利威力。

「盈御3」不是短跑选手，它是马拉松冠军。

投资策略对比：为什么「盈御3」更稳？

收益稳健的背后，一定有底层逻辑支撑。

我翻了**「盈御3」**的投资策略说明，发现一个关键数据：

债券固收类型不低于25%、增长型不超过75%。

这意味着什么？

意味着无论市场怎么波动，至少有四分之一的资产是"压舱石"。

再看友邦集团层面的投资布局：

• 总投资2733亿美元，**69%**投向固收
• 固收类资产以政府及公司债券为主，70%以上投资期限超过10年

这样的稳健性在市场上确实少有。

很多保司为了追求高收益，会把增长型资产比例拉到**80%**甚至更高。短期看收益漂亮，但一旦遇到市场下行，分红就会大幅波动。

逆势加息这一举措背后，体现的正是友邦强大的投资实力和稳健的分红政策。

它不是靠"赌"市场赚钱，而是靠"稳"字诀穿越周期。

分红实现率对比：友邦的真实兑现力

说到分红，很多人踩坑就是因为没做功课——只看"预期收益"，不看"分红实现率"。

预期收益再高，兑现不了也是白搭。

那友邦的分红实现率怎么样？直接上数据：

• 热销产品2024年总现金价值比率全部达100%
• 「盈御多元货币计划」总现金价值比率连续3年达100%
• 运作超过十年以上的分红险高达57款
• 运作超十年的产品中，终期红利的分红实现率高达97.6%

连续3年100%是什么概念？

意味着过去3年，无论市场怎么波动，友邦都完整兑现了当初的承诺。

再看友邦2025年上半年的业绩表现：

新业务价值增长14%，内涵价值权益达737亿美元，每股中期股息增长10%。

这些数据说明什么？说明友邦不是在"吃老本"，而是持续盈利、持续分红。

买保险买的是确定性，这一点「盈御3」做到了。

功能对比：传承与灵活性

买港险不仅要看收益，还要看持有体验。

我对比了市面上主流产品的功能配置，发现**「盈御3」**的功能不算最花哨，但每一个都戳中"稳健型客户"的痛点。

9种货币转换

「盈御3」支持9个币种转换：美元、港币、人民币、欧元、英镑、加元、澳元、新加坡元、澳门元。

对于想对冲汇率风险、海外定居、子女留学、全球资产配置的家庭来说，这个功能非常实用。

财富传承功能：一张保单富三代

• 支持无限次更改受保人及第二受保人：从父母→子女→孙辈，保单价值持续增值，规避遗产税
• 新增"精神无行为能力代领人"功能：万一受保人失能，指定家人可以代领保单价值，兼顾人性化与安全性
• 自第3个保单周年日起或者保费缴付期满，每年可申请分拆保单一次：真正做到"零损耗传承"

这些功能不仅为保单提供更多确定性，也让持有过程更加安心便捷。

很多人买港险只盯着收益数字，却忽略了"持有体验"这个隐性成本。真正投保无忧、持有省心，才是长期主义的正确打开方式。

「盈御3」vs「环宇盈活」：如何搭配？

很多老客户问我：友邦新出了**「环宇盈活」，收益看起来更高，我要不要退掉「盈御3」**换新品？

先说结论：不要。

这两款产品本质上是互补关系，不是替代关系。

**「盈御3」**的特点是长期收益韧性强，越往后优势越明显。

而**「环宇盈活」**的中期收益更亮眼，适合有中短期提领需求的客户。

更重要的是，这已是自2023年以来友邦第三次上调「盈御3」的预期分红。一款产品能连续3年逆势加息，说明它的底层资产配置和投资策略经受住了市场考验。

所以我的建议是：

• 已投「盈御3」的客户：不用退保换新品，长期持有更划算。退保不仅损失前期费用，还可能错过后期的复利爆发期
• 想兼顾短期提领的：可以"盈御3 + 环宇盈活"搭配，既有长期压舱石，又有中期灵活度
• 新客户：根据自己的资金使用规划来选择，20年以上不动的钱选「盈御3」，10-15年可能要用的钱选「环宇盈活」

大家不用纠结"买新还是守旧"，关键是匹配自己的需求。

选产品不是选最好的，是选最适合你的。

结论：选「盈御3」的三类人

说了这么多，**「盈御3」**到底适合谁？

根据我的对比分析，以下三类人最适合配置：

1、稳健型投资者

• 风险偏好较低，看重资金安全
• 偏好稳定可预期的收益
• 能够长期持有，不追求短期高收益

这类人最怕的就是"今天涨10%，明天跌15%"的过山车体验。**「盈御3」**的投资策略决定了它不会大起大落，分红实现率连续3年100%更是让人安心。

2、友邦品牌忠诚客户

• 认可友邦的品牌价值和服务质量
• 已有其他友邦产品，希望统一管理
• 看重保险公司的长期稳定性

友邦作为亚太区最大的独立上市人寿保险集团，总资产规模达3280亿美元，这个体量本身就是一种安全感。

3、长期财富规划者

• 投资视野20年以上
• 以财富保值增值为主要目标
• 不急需中期使用资金

顺便提一下，2025年5月六大国有银行再次下调存款利率，1年期定存降至0.95%，3年期降至1.25%。国内存款利率进入"1字头"时代，而**「盈御3」长期6.5%**的预期收益，对比优势越来越明显。

最后提醒一点：10月1日起友邦将取消"预缴保费保证利率优惠"，9月成为享受高额预缴利率的最后窗口期。如果你已经做好决策，现在投保确实更划算。

大贺说点心里话

看完这篇对比，你应该对**「盈御3」**的段位有了清晰认知。但选产品只是第一步，怎么买、在哪买，里面的门道更多。