忠意启航创富(卓越版)：前20年收益"屠榜"，但有个致命短板必须说清楚

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近被问得最多的问题是：银行存款利率一降再降，房子不敢买，股市不敢碰，中产家庭的钱到底该往哪放？

2025年5月大行再次下调存款利率，一季度商业银行净息差仅1.43%创历史新低，部分中小银行3年定存利率甚至降到1.20%。

而另一边，中国居民存款从2019年的76万亿飙升到160万亿——钱越来越多，能放的地方越来越少。

在这种背景下，**忠意「启航创富(卓越版)」**杀入市场，直接打出了一个惊人的标签：保单前25年预期收益市场第一。

这话说得够狠，但到底是真实力还是营销噱头？今天我就站在你的角度，把这款产品扒个底朝天——优点说透，短板说清。

港险储蓄市场：谁在争夺短期收益王座？

港险储蓄市场从来不缺好产品，友邦、保诚、宏利、万通、永明……每家都有自己的"当家花旦"。

但如果你仔细研究过这些产品的收益曲线，会发现一个有趣的现象：大部分产品的设计逻辑是"长期见真章"——30年、50年、甚至100年的收益才是它们真正发力的区间。

这对追求长期传承的客户当然没问题。但对于那些有明确中期规划的人来说——比如10年后孩子要出国、20年后自己要退休——等到30年才"起飞"，黄花菜都凉了。

**忠意「启航创富(卓越版)」**的出现，恰恰填补了这个空白。它的定位非常清晰：我就是要在前20年把收益拉满，后面的事后面再说。

这笔账得这么算：如果你的资金本来就只打算放10-20年，那后面的收益再高跟你也没关系。关键是，这10-20年里，谁能给你更多。

2年缴对决：忠意 vs 九大热门产品

先看2年缴的对比数据，这是最直观的战场。

这张表一拉出来，忠意的前期优势就非常明显了。

第10年预期IRR 5.03%，在所有支持2年缴的产品中排名第一。什么概念？对比银行**1.25%**的3年定存，这是4倍的收益差距。

第20年预期IRR 6.24%，收益直接翻3倍。同期的安X盛X是6.06%、保X信守明X是5.55%、宏X宏琴坤X是6.04%——忠意稳居第一梯队顶端。

保单前25年预期收益市场第一，这个"第一"不是自封的，是拿数据说话的。

但转折来了——第30年开始，长期收益基本掉出第一梯队。

看表里的数据：第30年忠意是6.27%，而周大X匠X是6.47%、富X登X天下是6.48%、黄X富皓千X是6.46%。

差距不大，但确实被反超了。

所以这款产品的特点非常鲜明：前20年统治力爆表，30年之后逐渐"泯然众人"。

适合的才是最好的——如果你本来就打算10-20年取出来用，那这个"缺点"对你来说根本不是缺点；但如果你是想放50年传给下一代，可能得再考虑考虑。

5年缴对决：15-20年收益谁更强？

再看5年缴的战场。

5年缴的优势在哪？年交保费压力更小，而且能享受到更大力度的保费回赠。

看数据：

• 第15年：忠意6.51%，市场第一，甩开第二名宏X宏利X（6.19%）超过0.3个百分点
• 第20年：忠意6.47%，依然是市场第一，领先国大X匠X（6.35%）0.12个百分点

5年缴+18%保费回赠后，第10年预期IRR能达到4.25%，第20年更是飙到6.38%。

站在你的角度想，5年缴有两个明显好处：

1. 现金流压力小：同样25万美元总保费，2年缴是每年12.5万，5年缴是每年5万，后者对现金流的冲击小得多
2. 回赠力度大：5年缴的保费回赠起步就是18%，而2年缴起步只有2%

**如果你选忠意，优先考虑5年缴。**在大力度的保费回赠加持下，长期收益表现更出色，而且年交压力也更友好。

优惠力度对比：忠意的保费回赠有多猛？

说到保费回赠，这是忠意的一张王牌。

先看5年缴的回赠力度：

无门槛18%起步，而且是保费次年回赠，实打实地返到你账户里。

再看2年缴：

2年缴的回赠力度确实不如5年缴。但即使是2%的回赠，算进去之后收益也有明显提升。

看这张表就清楚了：

• 2年缴不含回赠：第10年4.78%，第20年6.11%
• 2年缴含2%回赠：第10年4.89%，第20年6.17%

别小看这零点几的提升，复利的威力就藏在这些细节里。

钱要花在刀刃上——忠意的保费回赠政策，在市场上确实属于"诚意满满"的那一档。

提领能力对比：566演示下的差距

前面说的都是优点，现在该说短板了。

忠意「启航创富(卓越版)」最大的问题是：提领后收益断崖式下跌。

为什么会这样？看它的产品结构：

这款产品只有两个账户：保证收益 + 终期红利（非保证）。

关键在于终期红利的支付规则：只有在保单退保（全部或部分退保）或保单终止时才支付。

这意味着什么？

如果你每年从保单里提领一部分钱出来用，每次提领都会触发"部分退保"，终期红利就会被同比例扣减。提得越多，扣得越多，保单后期的增值潜力就被大大削弱。

我们用经典的"566提领密码"来做个演示：5年交，年交5万美元，第6年起每年提取总保费的6%（即每年15,000美元），一直提到终身。

这张表太残酷了，直接给你划重点：

第20年提领后剩余价值：

• 忠意：290,980美元
• 永明万年青星河尊享II：353,885美元
• 周大福匠心传承2：350,171美元
• 万通富饶千秋：349,436美元

忠意比永明少了6万多美元，差距已经很明显了。

第30年提领后剩余价值：

• 忠意：330,520美元
• 永明万年青星河尊享II：578,694美元
• 周大福匠心传承2：558,550美元
• 万通富饶千秋：499,739美元

忠意比永明少了将近25万美元，差距不是一般的大。

第50年提领后剩余价值：

• 忠意：537,789美元
• 永明万年青星河尊享II：1,462,665美元
• 周大福匠心传承2：1,462,454美元
• 万通富饶千秋：1,370,084美元

忠意只有永明的三分之一多一点，这个差距已经是"云泥之别"了。

为什么会这样？

因为忠意的高收益主要靠终期红利支撑，而终期红利的特点是"不提不扣，一提就扣"。

那些提领能力强的产品（比如永明、万通），通常有复归红利或者更灵活的红利结构，提领后保单依然能保持较好的增值能力。

所以我跟你说实话：如果你打算短期内就开始领钱、一直领到终身，想用作教育金或养老金，永明和万通等适合提领的产品可能更适合。

忠意这款产品，更适合"放着不动，到期一把梭"的用法。

保司实力对比：忠意的底牌

说完产品，再说说保司。

很多人对忠意不太熟悉，觉得没听过就不靠谱。其实这是个误解。

香港忠意是意大利忠利保险集团的子公司，忠意集团创立于1831年，距今快200年了，是意大利第一的保险集团。

几个关键数据：

• 资产管理规模：6.9万亿港元（8630亿欧元）
• 业务覆盖：全球超50个国家
• 2024年保费总收入：超过952亿欧元
• 偿付能力比率：210%

什么概念？这是全球最大的保险及资产管理企业之一，常年上榜"全球九大、大而不能倒的保险公司"。

最关键的是分红实现率：

忠意过往分红实现率均在100%或以上，稳定性极强。

以丰S税悦保延期年金为例，2021年生效保单分红实现率102%，2022年生效保单104%——说多少给多少，甚至给得更多。

再看投资策略：

• 固收类资产占比：20%-100%
• 权益类资产占比：0-80%

保单初始期，固收类资产占比达到60%，保本为主；保单后期，非固收类资产占比逐渐从40%增长到80%，追求增值。

这种"前期稳、后期冲"的策略，确实更容易穿越周期。

忠意也做了数据回测：按照这套投资策略，目标投资组合在过去20年间资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。

有效的策略，确实更容易兼具保本和增值。

结论：不同需求选不同产品

说了这么多，最后帮你做个总结。

忠意「启航创富(卓越版)」的核心特点：

✅ 前20年收益之王：10年IRR 5.03%、20年IRR 6.24%，保单前25年预期收益市场第一

✅ 保费回赠力度大：5年缴无门槛**18%**起步，实打实返到账户

✅ 保司实力雄厚：全球九大保险公司之一，分红实现率100%+

❌ 提领后收益断崖：只有终期红利，提领即扣，不适合长期持续提领

❌ 货币单一：只支持美元保单，没有货币转换功能

❌ 长期收益掉队：30年后基本掉出第一梯队

适合谁？

对追求前20年高收益、计划10-20年不动本金的中产及以上客户来说，这款产品可能是"最优解"。

把它当作纯储蓄的"中期理财工具"，到期一次性取出，中途不挪用，就能享受到短期收益红利。

不管是做教育金规划（孩子18-22岁一次性取出留学），还是家庭财富积累（20年后退休一次性取出），都是一个不错的选择。

不适合谁？

如果你需要从第6年就开始每年领钱、一直领到终身，用作养老金或者长期现金流补充，那永明、万通等提领能力更强的产品可能更适合你。

产品特点非常鲜明，就是主打前20年高收益——认清这一点，你就能做出正确的选择。

大贺说点心里话

今天把忠意这款产品的优缺点都摊开说了，相信你心里已经有数了。但选产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，这里面的信息差可能比产品本身更重要。