友邦环宇盈活卖168单，周大福荣耀世代件均82万美元

你好，我是大贺。

今天这篇，我们不只看“谁卖得多”。

截至2026年05月10日，我重新看了一遍3月份某头部经纪公司的港险成交榜。里面有个很有意思的现象。

友邦「环宇盈活」卖了168单。

很强。

但如果看件均保费，真正扎眼的反而是周大福「荣耀世代」。只有32单。件均却做到81.7万美元。

这就不是普通榜单逻辑了。

有钱人买港险，看的不是件数是件均。

件数告诉你大众在买什么。件均告诉你高净值客户在押什么方向。

这两件事，完全不是一回事。

3月大陆客户都买了什么：储蓄险明显更热

这份榜单的统计口径，是截至2026年3月31日的保单数。

不是保费规模。不是利润贡献。只是保单件数。

这个口径要先说清楚。

按件数看，**友邦「环宇盈活储蓄保险计划」**排第一。168单位。

第二是立桥「智选储蓄保」。73单位。

后面依次是安达Gold富税延期年金计划59单，友邦爱伴航保险计划2 54单，太保鑫安逸储蓄保险计划52单。

再往后看。

永明万年青·星河尊享计划II 42单。万通危疾加护保优越版36单。保诚诚保一生危疾保33单。

周大福荣耀世代储蓄寿险计划32单。万通富饶万家储蓄保险计划也是32单。

中银薪火传承环球终身寿险计划19单。宏利宏挚家传承保险计划18单。宏利宏挚传承保险计划18单。友邦「活然人生」保险计划15单。

你会发现一个特点。

储蓄类产品明显更突出。

这也符合这两年的客户心态。

大家对波动越来越敏感。也更愿意把一部分长期资金，放到美元或港元计价的储蓄险里。

不过我不建议你把这个榜单当成选产品答案。

它只是3月数据。

不代表4月。也不代表全年趋势。

更不能直接照着买。

港险产品很像鞋。销量高，不代表适合你的脚。

友邦环宇盈活卖168单，靠的不是噱头

友邦「环宇盈活」3月卖了168件。

这不是偶然。

友邦这个品牌，在内地客户这里解释成本很低。很多人一听友邦，心理门槛就低了。

这点很现实。

港险不是只看产品利益。还要看客户是否信任保司。是否接受长期持有。是否愿意忍受前期现金价值不高。

友邦在这几件事上，天然占便宜。

从测算看，0岁宝宝，5年交，总保费50万美元。

第10年预期IRR是3.51%。

第20年预期IRR是5.69%。

第30年及以后，预期IRR稳定在6.50%。

这个数字漂亮。

但我更想提醒你看节奏。

它不是第5年就很猛。

也不是第10年就让人惊艳。

真正的爆发，是20年以后。

到30年，才进入6.5%的长期区间。

这就是分红储蓄险的本质。

它不是短跑。是长跑。

你拿10年内要用的钱去买它，我不建议。

尤其是资金流动性要求高的人。别碰。

你要是准备给孩子做教育金、留学金、婚嫁金，或者自己养老。那环宇盈活就比较合适。

它的优势不只是IRR。

它支持9种主流货币投保。每年可申请1次货币转换。

这对跨境家庭很有用。

孩子未来去英国。去美国。去澳洲。家庭资产分布在不同币种。货币转换就不是花活了。

它还支持更改受保人。支持保单拆分。每年一次。

这个功能，我很看重。

钱多了烦恼不是赚多少，是怎么传下去。

一张大保单，未来拆给几个孩子。或者按不同用途拆开。这个弹性很重要。

环宇盈活还有保单价值锁定功能。

第15个保单周年日起可以申请。锁定比例是10%-70%。

说白了，就是涨到一定程度后，可以把一部分已有利益锁住。

另外，它还有红利锁定及分红解锁。健康障碍专属选项。卓越成绩奖。

这些功能不是每个人都会用。

但它们提高了产品容错率。

我对环宇盈活的判断很明确。

看重品牌、服务、长期分红稳定性的人，可以优先看它。

尤其是家庭资产已经有房产、存款、基金。现在缺一块长期美元储蓄的人。

但你只想5年内见到很高收益。

不适合。

你希望随时取钱。

也不适合。

立桥智选储蓄保：更像一张升级版美元定存

3月销量第二，是立桥「智选储蓄保」。

卖了73件。

这款产品的定位很清楚。

它不是用来讲传承故事的。

它更像一张升级版的5年期美元定存。

我这么说，是因为它的确定性更强。期限也更容易理解。

它在一季度给了很高的折扣。

5万到25万美元，折扣6%。

25万美元以上，折扣7%。

优惠活动期是2026年3月1日至4月30日。经ePOS投保。

折扣阶梯也很直接。

少于5万美元，折扣5%。

5万到25万美元，折扣6%。

25万美元及以上，折扣7%。

它的投保年龄，是0岁15日至80岁。

最低保费是USD12,500，或HKD100,000。

保障年期可选20年或25年。

缴费方式是整付。

支持港元和美元。

这些设计都很“存款化”。

你一次性放进去。到点看保证现金价值。逻辑不复杂。

素材里有几个案例。

案例一，年缴3万美元。5%折扣后，实缴28,500美元。第5年退保，保证单利4.48%。

案例二，10万美元整付。6%折扣后，实缴9.4万美元。

第5年退保拿回116,303美元。

保证复利4.35%。保证单利4.75%。

案例三，25万美元整付。7%折扣后，实缴23.25万美元。

第5年退保拿回290,758美元。

保证复利4.57%。保证单利5.01%。

这个收益，在当前环境里不低。

尤其是它有保证属性。

3年可锁定3.7%保证收益。

5年最高做到保证单利5.01%。

这对不想承担净值波动的人，很有吸引力。

我的判断也很直接。

如果你就是想找一款美元短中期确定收益工具，立桥智选比很多银行存款更有看头。

不过它也不是没有问题。

立桥不是友邦。不是保诚。不是安盛。

品牌认知度没那么强。

这会影响一部分人的心理安全感。

立桥人寿2019年4月获香港保监局批准。2019年7月启动业务。

母集团立桥金融集团业务覆盖银行、保险、证券、资产管理。

立桥银行澳门目前有8间分行。

偿付能力方面，素材里有两个口径。

一个是2023年偿付能力比率达1300%。

另一个是2024年底超过204%。

这两个数字的口径可能不同。

但至少能说明，它不是那种踩线经营的小公司。

2024年所有分红型产品实现率为100%。

这也是它敢做高保证产品的底气之一。

我会把立桥理解成香港保险里的“城商行打法”。

不拼全民品牌。

专挑细分市场发力。

用高保证收益和保费折扣快速扩大规模。

这种打法能不能持续，要看后面资产端表现。

但就这款产品本身来说。

它适合想替代美元定存的人。

不适合追求几十年财富传承结构的人。

它解决的是“这几年钱怎么放得稳”。

不是解决“家族钱怎么传三代”。

太保鑫安逸：3.5%复利写进合同，代价是时间

再看太保「鑫安逸」。

3月销量52件。

这款产品打动人的地方，就两个字。

写死。

它不是分红储蓄险那种“保证+非保证”的结构。

它主打保证收益。

保证收益30年。期满时美元保证IRR达3.5%。

3年缴费。回本期6年。

美元第10年保证IRR 3.02%。

第20年3.30%。

第30年3.50%。

港元第30年保证IRR 3.10%。单利4.75%。

非预付保费方案里，缴付保费总额999,990。

第6年保证退保价值达到1,000,000。

第30年现金价值保证增长183.3%。

单利6.11%。复利3.53%。

活动期内一次性预缴三年保费，储备账户按每年**4.5%**生利息。

这个设计挺实在。

愿意提前交钱的人，多拿一点储备利息。

但你要看清代价。

它的封闭期是6年。

6年内退保，可能亏本金。

它不是灵活资金工具。

更不是短期理财。

我对鑫安逸的判断很清楚。

它适合极度看重确定性的人。

比如家庭资产里已经有股票、基金、房产。现在就缺一块美元或港元的确定性压舱石。

那它可以看。

但如果你想要长期6.5%的预期。

鑫安逸不满足你。

它放弃了可能更高的分红预期，换来了合同里确定的3.5%。

没有对错。

看你要什么。

普通人看保证，富人看杠杆。

但不是每个人都需要杠杆。

很多家庭真正缺的，就是一笔不会乱跳的长期钱。

件均保费榜，才是真正的高净值江湖

现在进入我更关心的部分。

件均保费。

件均超50万的榜单，才是真江湖。

因为它反映的不是普通客户的热度。

而是高购买力客户的钱，流向哪里。

3月产品总保费榜里，周大福「荣耀世代」件数只有32。

但总保费是US$26,150,000。

件均US$817,188。

件均第一。

友邦环宇盈活虽然有168件。

总保费US$25,510,109。

件均是US$151,846。

中银薪火传承是19件。

总保费US$11,330,000。

件均US$596,316。

永明星河尊享II 42件。总保费US$7,951,035。件均US$189,310。

立桥智选储蓄保73件。总保费US$5,124,797。件均US$70,203。

太保鑫安逸52件。总保费US$4,726,589。件均US$90,896。

这个对比很有意思。

立桥和鑫安逸，是保证型思路。

件均分别是7万美元和9万美元左右。

周大福荣耀世代和中银薪火传承，是高净值配置思路。

件均直接到81.7万美元和59.6万美元。

这不是同一类客户。

周大福荣耀世代为什么件均这么高？

核心是保费融资。

素材里的测算是，客户自付124,230美元，撬动820,000美元保单。

杠杆6.6倍。

15%首付撬动82万保单，懂的都懂。

它不是简单买储蓄险。

它是在用银行贷款放大保单规模。

贷款利率为H+1.35%，封顶P-0.45%。

贷款金额500万到1000万港币时，利率为H+0.8%，封顶P-1%。

假设H为3.0%，且分红实现率100%。

5年退出复利6.87%。

6年IRR 8.56%。

7年IRR 9.28%。

8年IRR 9.72%。

另一个按3.6%贷款利率的试算里。

6年退保净利润12.32万美元。IRR 9.23%。

9年退保净利润29.19万美元。IRR 10.44%。

2026年这类保费融资重新热起来，有个背景。

HIBOR回落。

素材里提到最新1-month HIBOR为2.24%。另一处显示2.8%。

不管用哪个口径，都比前两年高位时友好很多。

利率下来，融资成本下降。

高净值客户自然会重新评估保费融资。

但我必须说一句。

普通家庭不要轻易抄这个作业。

保费融资是放大器。

收益放大。风险也放大。

它对现金流、利率承受力、退保节奏、分红实现率，都有要求。

高净值客户买这类产品，往往不是为了单纯赚利差。

他们还在考虑资产隔离。传承安排。外币资产。家庭控权。

你只看IRR，容易看偏。

永明星河传承II和星河尊享II也很典型。

2年交。每年10万美元。

第6年IRR分别是0.07%和0.55%。

第20年分别是5.80%和6.00%。

第35年以后均达6.50%。

这类产品前期并不舒服。

但长期潜力强。

真正有实力的客户，反而能忍受前期不高。

他们买的是长期预期。买的是传承结构。买的是外币资产池。

购买力相对一般的客户，更看重保证收益。

这很正常。

不是谁更聪明。

是资金性质不同。

另外，4月市场会继续变化。

安盛盛利2的2年交开售。富卫盈聚天下推出大幅折扣。

它们很可能分走一部分保费。

3月榜单只是一个切片。

不要把它看成全年剧本。

2026年买港险，先把这4件事想清楚

聊完榜单，还是要回到配置本身。

港险不是不能买。

但不能乱买。

第一，6.5%不是全保证。

所有香港储蓄险里的高IRR，包括6.5%，基本都包含非保证分红。

保证部分通常只有0.5%-3.5%复利。

不同公司。不同产品。差别很大。

非保证分红看保司投资能力。也看市场环境。

头部保司历史实现率稳，不等于未来一定稳。

这句话不刺耳，但很重要。

第二，短期资金不要放进去。

前5年退保，可能只能拿回**10%-60%**的保费。

这不是个小波动。

这是实打实的本金损失。

我一般建议香港储蓄险至少按10-20年看。

持有时间越长，才越接近演示IRR峰值。

哪怕是回本较快的产品，也不建议短期退保。

第三，投保合规是底线。

内地客户投保香港保险，必须亲自赴港。

要在保险公司，或持牌中介机构完成签约。

内地签的地下保单，不受香港法律保护。

这不是流程问题。

这是保单有效性问题。

另外还有外汇额度。

个人每年有5万美元的外汇额度限制。

资金怎么出去。怎么续费。怎么合规。

这些要提前规划。

第四，币种要匹配未来需求。

香港储蓄险多以美元、港元计价。

过去十年，人民币对美元年化波动率超过5%。

你未来要用美元。孩子要留学。家庭有海外消费。那外币保单就顺。

如果你未来全部花人民币，就要承担汇率波动。

这不是产品本身的错。

是你资产和负债币种不匹配。

写在最后：榜单能参考，但别照抄

3月榜单里，友邦环宇盈活卖得最多。

这说明大众客户更认品牌和长期稳健。

周大福荣耀世代件均最高。

这说明高净值客户更关注杠杆、传承和外币资产结构。

立桥智选和太保鑫安逸走的是保证路线。

更适合想要确定性的人。

我的建议很简单。

短期钱，别买长期港险。

保守资金，看保证。

高净值资金，才谈杠杆和传承。

香港储蓄险多以美元、港元计价。选之前，先想清楚未来到底要用什么钱。

大贺说点心里话

产品本身只是第一步。真正拉开差距的，往往是怎么买、用什么通道买、资金怎么安排。如果你已经有明确预算，可以把你的需求发我，我帮你把几款热门产品放在同一张表里看。