八大保司旗舰储蓄险横评：5年交到底选谁

你好，我是大贺。北大硕士，做港险规划第9年。

最近有位妈妈找我。她家孩子刚满1岁。她手上同时看了宏利和安盛。纠结了3个月。

她问我一句话：“到底哪款收益更高？”

我没直接回答她。

我问她：“这笔钱几时要用？”

孩子18岁要用的钱，不能跟你60岁养老的钱放一起。买保险不是买产品，是解决你家的问题。

今天这篇，就用这个思路。我们把2026年香港八大保司旗舰储蓄险放一起看。

包括安盛「盛利2」、友邦「环宇盈活」、保诚「信守明天」、宏利「宏挚传承」、永明「万年青星河尊享2」、万通「富饶万家」、富卫「盈聚天下2」、周大福「匠心传承2」。

我不想只比一个演示收益。那样很容易看偏。

我们按4个真实场景来拆。

不提领。557提领。566提领。567提领。

你看完会更清楚。你家到底适合哪一类。

2026年港险5年交赛道，已经卷到很细了

截至2026年05月10日，港险储蓄险的竞争，已经不是简单比“谁演示高”。

内地长期险种回报率，普遍在2.0%-3.2%。香港分红储蓄险的中长期预期收益，可以做到6%-7%。

这个差距看着不大。放到二三十年，就很明显。

不过你也要知道。2026年保监局新规下，收益上限锁定在6.5%。很多计划书最后都往这个数字靠。

这时候就不能只看终点。还要看过程。

谁回本快。谁前期现金价值厚。谁提领后还能撑住。谁更适合长期传承。

这才是关键。

为什么我这次重点看5年交？

很简单。5年交比较适合多数家庭。

缴费压力没有一次性交那么重。收益效率又比长缴费更好。对内地家庭来说，也更容易安排资金节奏。

这两年跨境配置需求也在变强。胡润研究院2025年10月的白皮书提到，86%高净值人群考虑境外配置，56%计划提高境外投资比例。境外保险以**28%**占比成为首选品类。

香港保险业监管局2024年度报告也显示，2024年香港新保费达到6,215亿港元。同比增长27%。内地客户占比36%。

这些数据说明一件事。

跨境家庭不是一时冲动。大家确实在重新安排资产。

但我还是那句话。

别人家适合的，你家未必适合。

不提领场景：宏利前20年强，富卫中期冲得快

先看最简单的情况。

不提领。一直放着。做长期增值和传承。

测算前提是：0岁男孩，50万美金，分5年缴。

这个场景最适合两类家庭。

一类是给孩子做教育金之外的长期储备。不是18岁马上用。更偏向婚嫁、创业、传承。

另一类是家庭本身现金流很稳。短期不需要从保单里拿钱。

这组数据里，宏利很有意思。

宏利宏挚传承在保单年度前20年持有收益最高。

这点我认可。它不是只在很后面才漂亮。前20年的持有体验也不错。

如果你家这笔钱是给孩子做中长期传承。中间不打算频繁提取。宏利值得认真看。

我会把它放在“不提领传承”这个篮子里。

富卫的特点不一样。

富卫盈聚天下2预期收益25年可达6.5%。

这个中期表现很抢眼。尤其是对一些年轻家庭。比如父母30多岁。准备给孩子放一笔长期钱。又希望收益较快进入高位。

富卫会更有吸引力。

但这里我也提醒一句。

6.5%是演示口径里的预期结果。它不是保证收益。港险分红储蓄险，本质上还是看保司长期投资和分红能力。

不要把演示数字当存款利率。

从6.5%达成时间看，差异也很清楚。

宏利宏挚家传承是27年。保诚信守明天是28年。安盛盛利2、友邦环宇盈活、万通富饶万家、国寿傲珑盛世是30年。

永明万年青星河传承II是35年。周大福匠心传承2是42年。富卫盈聚天下是44年。安盛挚汇、友邦盈御多元货币3、宏利宏挚传承在45-47年。永明万年青星河尊享II是50年。

这里有一个容易混淆的地方。

同一个集团，不同产品差异很大。不要听到“友邦”“安盛”“宏利”就自动下判断。

产品结构不同。现金价值节奏也不同。

我的判断是：

只做不提领传承，前20年我会重点看宏利宏挚传承。

想中期更快冲到高演示水平，富卫盈聚天下2更突出。

但如果已经看30年以上。很多主流产品最后都会贴近6.5%。那时候产品演示的差距反而没那么大。

我会更关心保司稳定性。分红纪律。长期服务。还有你家未来会不会动这笔钱。

557提领：第5年就取钱，只有安盛和富卫撑到终身

557提领是比较激进的方案。

规则是：50万美金5年缴，第5年起每年取3.5万美元。

这个设计很吸引人。第5年就开始取。每年拿的钱也不低。

但我必须说得直一点。

557不是保守家庭的方案。

它对产品现金价值要求很高。前期就动钱。相当于边长大边抽血。产品底子不够厚，后面很容易撑不住。

数据很直接。

在557场景下，仅安盛盛利2、富卫盈聚天下2支持提领至终身。

其他产品，包括友邦环宇盈活、保诚信守明天、永明万年青星河尊享2、周大福匠心传承2、宏利宏挚传承等，在提取30-60年后，就无法继续提领。

这个差异非常大。

不是“稍微差一点”。而是能不能持续领的问题。

安盛盛利2和富卫盈聚天下2，在第100年累计提取金额均达到3,360,000美元后，仍有约13,586,847美元剩余现金价值。

这个数字很漂亮。

不过我不会只拿它当卖点。

你要看清楚。它依然是基于预期分红的测算。未来分红如果不如演示，结果会变化。

但在同一套假设下横向比较。安盛和富卫确实明显领先。

如果你家目标是终身现金流，557场景我只会重点看安盛盛利2和富卫盈聚天下2。

其他几款不是不能买。是别拿它们去做激进型终身提领。

这点很重要。

友邦、宏利这类产品更适合长期持有。不是让你第5年就开始重度提款。

我见过一些家庭，明明想做孩子大学教育金。结果选了一个更适合传承的产品。前面看着没问题。真到用钱时，现金价值节奏不匹配。

这就是典型的目标错配。

我不问你预算多少，先问你目标是啥。

如果目标是早期现金流。产品就要按现金流能力选。不能只看品牌。

566提领：做教育金，我更偏向安盛盛利2

566提领的规则是：50万美金5年缴，第6年开始每年取3万美元。

这个节奏更适合教育金。

比如孩子0岁配置。第6年开始取。可以覆盖一部分国际学校、海外衔接、家庭阶段性收入补充。

它没有557那么激进。压力小一些。

但它依然考验产品提领后的剩余价值。

这组数据有两个点。

缴费期及刚完成缴费前5个年度，保诚信守明天退保价值相对较高。

这说明保诚前期现金价值不弱。短期安全垫相对好看。

但往后看，优势换人了。

安盛盛利2持有保单15年后，退保价值领先其他所有竞品。

这对教育金很关键。

很多家庭不是只取几年。孩子教育支出可能从小学、初中、高中一路延续。甚至大学和研究生也要用。

你不能只看第6年能不能取。还要看取了十几年后，保单还剩多少。

第80年以后，安盛盛利2、永明万年青河尊享2、万通富饶万家、富卫盈聚天下2、周大福匠心传承2、宏利宏挚传承，退保价值统一达到16,757,951美元。

但对多数家庭来说，第80年不是最关键。

真正关键的是15年、20年、25年。

这正好对应孩子成长阶段。

566场景下，我会优先安盛盛利2。

理由很简单。

它不是只在终点好看。持有15年后，现金价值领先。中期提领和灵活退保都更顺。

如果你家计划是“孩子教育金+家庭备用现金流”，安盛盛利2更适配。

保诚可以看。尤其是你更在意前期退保价值。

但如果你想中期提领能力更强，我不会把保诚放第一。

567提领：安盛和富卫是主线，品牌稳健我更偏安盛

567提领是折中方案。

规则是：50万美金5年缴，第6年开始每年取3.5万美元。

它比566取更多。比557晚一年开始。很适合检验产品底盘。

我一般把它当“照妖镜”。

能不能提。提完还能不能留。这里会看得很清楚。

数据里，安盛盛利2表现很强。

安盛盛利2第100年剩余现金价值高达27,463,374美元。

富卫盈聚天下2也不弱。

富卫盈聚天下2自保单第25年起，剩余现金价值与安盛盛利2持平。

第100年时，安盛盛利2、永明万年青星河尊享2、富卫盈聚天下2、周大福匠心传承2，退保价值均达到27,463,374美元。

但我不会只看第100年。

普通家庭很少真的拿第100年做决策。更重要的是第20年、第25年、第30年。

这几年，往往对应孩子成年、父母退休前后、家庭资产重新分配。

在567场景里，安盛盛利2和富卫盈聚天下2确实形成了双主线。

只看提领后表现，安盛和富卫都能打。

如果再看公司历史底蕴和综合实力，我会更偏安盛。

这不是说富卫不好。

富卫的产品设计很进取。中期速度也快。年轻家庭会喜欢。

但对偏保守的跨境家庭来说，保司历史、长期分红纪律、服务网络，仍然很重要。

你要放几十年。不是买一个短期理财。

我会这样分。

想要更激进一点。接受新锐保司风格。富卫可以进备选。

想要提领能力强，同时公司底盘更稳。安盛更适合作为主配置。

写在最后：别问哪款最好，先看你家钱怎么用

最后把选择讲清楚。

我不喜欢一句话说“某某最好”。这不负责。

但我可以给你很明确的方向。

如果资金长期不用，偏传承，不打算频繁提领。

宏利宏挚传承值得放在第一梯队。它前20年持有收益领先。适合中长期财富传承。

如果想看中期收益增速。

富卫盈聚天下2很突出。它预期收益较快跑到6.5%。适合年轻家庭和跨境资产规划需求强的人。

如果目标是终身现金流，尤其是557提领。

安盛盛利2和富卫盈聚天下2才是重点。其他产品在这个场景里，我不会硬推。

如果是教育金或阶段性收入补充，看566。

我会优先安盛盛利2。15年后退保价值领先。更贴近孩子成长用钱节奏。

如果想兼顾提领收益和剩余价值，看567。

安盛盛利2和富卫盈聚天下2是核心选择。更稳一点，我偏安盛。更看重速度和产品设计，富卫也可以。

再补几个品牌侧重点。

友邦在香港，每3个人就有1个友邦客户。它适合看重品牌和长期服务的家庭。

安盛支持9种货币转换。跨境家庭会更方便。

永明万年青星河尊享II保底收益1%，保证13年回本为市场最高。偏保守的人可以看。

富卫有全港唯一的生育奖励。年轻家庭会觉得实用。

但我还是要把话说重一点。

短期要用的钱，不要放进长期分红险。

孩子18岁要用的钱，也别只看60岁以后的演示收益。

想灵活提领，就别只迷信大品牌。

2026年，香港分红储蓄险依然有配置价值。利率环境、产品竞争、跨境资产需求，都让它有存在感。

但产品再好，也要放在对的位置。

买保险不是买产品。是解决你家的问题。

先想清楚这笔钱几时要用。再谈哪款更合适。

大贺说点心里话

如果你已经看了好几份计划书，越看越乱，别急着定。把你的目标、用钱时间、币种需求先理清楚，再去比较产品，会少走很多弯路。