港险养老别乱买！太平喜裕/永明万年青/万通富饶万家，99%的人选错踩坑

2026-06-25 14:56 来源：网友分享

香港保险太平喜裕、永明万年青、万通富饶万家哪款更适合养老？很多人买港险乱跟风踩坑，不是收益达不到预期就是资金被套牢，选港险前先看自己属于哪类人，别等亏了再后悔！

你好，我是大贺。

2025年开年，人民币汇率跌破7.3，离岸汇率在7.23-7.36之间来回拉扯。身边不少朋友开始慌了——"我的钱放在哪儿才安全？""要不要换点美元？""港险到底能不能买？"

说实话，这种焦虑我太理解了。作为一个有10年海外投资经验的金融从业者，我自己就是港险的老客户。鸡蛋不能放一个篮子里，这是我一直坚持的原则。

但问题来了：港险产品那么多，到底怎么选？今天我不讲复杂的产品对比，就跟你聊聊三个人的故事。看完之后，你大概就知道自己该往哪个方向走了。

三个人的养老故事，你是哪一个？

张姐，52岁，体制内退休，手里有笔闲钱，对境外保险公司完全不了解，但又听说港险收益高，想试试。她的原话是："我就信国家队，别的不敢碰。"

李先生，45岁，做外贸的，孩子在澳洲读书，自己也不确定以后是回老家还是跟着孩子走。他最担心的是："这笔钱万一锁死了，到时候想用用不了怎么办？"

王女士，38岁，互联网中层，收入不错但焦虑感很强。她的诉求很直接："年轻的时候我想让钱跑快点，但老了我可不想再操心了，最好有人按月给我发钱。"

养老规划没有"标准答案"，只有"最适合自己"的选择。你是张姐、李先生，还是王女士？

张姐：只信"国家队"，还想住高端养老社区

张姐的需求其实很明确：安全感第一，收益其次。

对于很多对境外公司不熟悉、总觉得跨境投保心里没底的朋友来说，这份品牌信赖感就是最大的定心丸。买保险，当然是先求安心，再谈收益。

好消息是，港险市场里还真有一类产品，专门为张姐这样的人准备——中资系产品。国寿、太平、太保，这些名字你肯定不陌生，都是咱们熟悉的央企、国企背景。它们在香港也有分公司，产品既能享受港险的高收益，又有"国家队"的背书，心里踏实。

具体产品怎么选？我给张姐推荐了三款：

太平（香港）喜裕：这是一款市场稀缺的美式分红产品。一次缴费，第2年开始每年领**5%**现金红利，领到终身，与此同时本金还在涨。适合手里有一笔闲钱、想"躺着收租"的人。
太保（香港）鑫相伴：港版快返年金，交完钱就开始领钱，保本的同时每年拿**3.3%**利息落袋为安。适合追求"确定性"、不想等太久的人。
国寿（海外）傲珑盛世：港险人民币保单产品，全程可以用人民币交易。对于担心汇率风险、又不想折腾换汇的人来说，这款简直是"懒人福音"。

这类产品的核心优势，我总结就是两个字：稳和全。

稳在哪？ 分红实现率。太平、太保的分红实现率基本没低于100%，国寿海外的终期红利实现率也一直很稳。这意味着什么？当年计划书上承诺的收益，基本都能给你兑现。

我专门查了一下数据：太平（香港）偿付率278%，标普评级A，惠誉评级A，周年/终期红利实现率均为100%，固收类投资占比68.7%。这个配置，说白了就是"不冒险"，稳稳当当把钱给你赚回来。

香港主流保险公司综合对比表（国寿海外、太平香港、太保香港）

全在哪？ 可以直通高端养老社区，这是中资系产品的王牌优势。

张姐后来跟我说，她最心动的其实是这一点。年轻的时候把钱放在保单里让它复利增值，等老了，不光有按时按点发的养老金，还能直接拿到像"太保家园"、"太平人家"这类一票难求的高端养老社区入住资格。

有品牌、有产品、有服务，省心省力。

高端养老社区规划效果图

李先生：不确定未来在哪养老，钱要随时能动

李先生的情况比较特殊：孩子在澳洲读书，生意又经常跟海外打交道，他自己也不确定以后是回老家养老，还是跟着孩子去澳洲。

他最担心的就是："这笔钱万一锁死了，到时候想用用不了怎么办？"

说实话，这个担心太正常了。不确定的时代，要给自己留后路。

如果你更看重资金的灵活度，希望收益能"野蛮生长"一些，多元货币产品可能更合你胃口。

这类产品的代表有：友邦-环宇盈活、安盛-盛利2、宏利-宏挚传承、永明-万年青星河尊享2。它们有一个共同特点：都支持终身手动提取，能实现类似养老年金的领钱方式。但又不像传统年金那样把你"锁死"。

我重点给李先生介绍了永明万年青星河尊享2，原因有三：

第一，灵活提取，按需支配。

这款产品不强制你什么时候领、领多少，你可以按自己的节奏来。比如很多朋友喜欢的"567提领密码"：交费5年，从第6年开始，每年领走总保费的**7%**作为现金流，活到老领到老。

这笔钱可以当做每年的旅游基金，也能补日常开支，或者当教育金、养老金，想怎么花完全由你说了算。灵活比什么都重要。

第二，多元货币转换，规避汇率风险。

这是我最想跟李先生强调的一点。

2025年开年人民币跌破7.3，中美利差扩大至约300基点历史高位。汇率双向波动加剧。很多专家预测，2025年人民币汇率将在合理区间内保持"稳中有动"的态势。但短期波动会加大。

汇率这个事儿得长远看。今天你买的是美元保单，享受着全球顶尖投资带来的高收益。但如果未来你决定回内地养老，或者孩子要去澳洲读书，想换成人民币、澳元，怎么办？

永明是香港极少数做到人民币、美元、加元、澳元四个币种保单回报利益一致的保险公司。不仅如此，如果客户选择进行货币转换，永明也可以做到转换前后保单的回本期、保证/预期回报完全一致。

这意味着什么？你可以随时申请保单货币转换，按实时汇率转换，预期收益不会受影响，不用担心汇率波动。永明货币转换功能市场少有，这一点我自己就是这么配的。

第三，收益稳健，有兜底保障。

永明万年青星河尊享2的复归红利占比非常高，而且保证部分也给得很足，高达1%（很多同类产品可能只有0.5%）。这意味着哪怕市场出现波动，你的账户价值也能保持相对稳定，心里会踏实很多。

李先生听完之后说了一句话："这不就是给自己留了一条后路吗？"

没错，这就是多元货币产品的核心价值：不确定的时代，给自己留后路。

王女士：年轻时想多赚，老了要稳定领钱

王女士的诉求，说白了就是"既要又要"：年轻的时候想多赚点收益，让养老本金滚得快些。可又怕几十年后市场波动造成辛苦攒的钱缩水，想有一笔不受市场波动影响的退休金。

这种心态太普遍了。过去房地产占家庭资产近70%，现在这个比例已经显著下降，股票、基金等权益类投资占金融资产比例升至15%。越来越多的人开始意识到，资产配置要多元化。但又不知道怎么平衡收益和安全。

如果你也有这种"既要又要"的顾虑，那转年金系的港险产品，能精准解决这个痛点。

我重点给王女士推荐了万通-富饶万家。这款产品是老网红富饶千秋的升级款，也是我们创始人保姑的自购款。一份保单，可以从储蓄险转为年金险，不管是收益潜力还是确定性，都直接拉满。

它的核心逻辑很简单：年轻的时候让钱加速升值，积累足够本金；退休之后一键切换年金模式，锁定终身现金流。前半程存钱，后半程养老。

第一，收益爆发力强，本金滚得快。

选美元计划的话，7年回本，20年翻将近3倍，30年翻将近6倍，40年10倍。30年预期IRR能冲到6.5%，这在当前市场里妥妥是第一梯队水平。

我给王女士算了一笔账：如果她现在38岁，每年交6万美元，交5年，总投入30万美元。到她68岁的时候（30年后），预期总收益能达到175万美元以上，翻了将近6倍。

万通-富饶万家产品（6万美元/5年交）各年度预期收益及IRR表

第二，独家年金转换功能，把晚年现金流"焊死"。

这是这款产品最核心的卖点。

等王女士到了55岁、60岁等预设退休年龄，就能行使年金转换权，把保单里积累的全部或部分现金价值（包括保证收益和分红）换成全保证的固定年金。

一旦转换完成，不管未来市场怎么波动，她每个月都能拿到合同里写死的退休金，相当于给晚年生活锁死了一份"铁饭碗"收入。这种"确定性"，是很多储蓄险产品给不了的。

万通的年金率有多高？我查了一下历史数据：最高9.5%，最低5.3%（递增终身年金），定额终身年金率在6%以上，年金率≥6%的占比达到95.5%。

万通年金率区间分布柱状图（2004-2015生效，2014-2025转换）

王女士听完之后说："这不就是我想要的吗？年轻的时候让钱跑快点，老了有人按月给我发钱，还不用操心。"

没错，这就是转年金产品的核心价值：前期增值，后期躺平。

收益数据实锤：不是画饼，是真能拿到手

说了这么多，你可能会问：这些收益是真的吗？会不会只是计划书上的"画饼"？

这个问题问得好。我自己做海外投资10年，最怕的就是"纸上富贵"。

先看万通-富饶万家的收益数据：

10年预期总收益381707美元，复利IRR 3.05%
15年预期总收益557066美元，复利IRR 4.86%
20年预期总收益859217美元，复利IRR 6.00%
25年预期总收益1189433美元，复利IRR 6.16%
30年及以后复利IRR稳定保持6.50%

30年预期IRR **6.5%在当前市场里妥妥是第一梯队水平。而且这个6.5%**不是昙花一现，是30年之后一直稳定保持的。

万通人寿保险单（投保人He Qian）

再看中资系产品的分红实现率：

国寿（海外）偿付率208%，标普评级A，穆迪评级A1，周年红利实现率平均78%，终期红利实现率100%，固收类投资占比81%
太保（香港）偿付率256%，标普评级A-，穆迪评级A3，周年/终期红利实现率均为100%，固收类投资占比70.3%，权益类9.4%

当年计划书上承诺的收益，基本都能给你兑现。这种"确定性"是很多储蓄险产品给不了的。