延迟退休落地养老钱慌？安盛盛利2等港险窗口期99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

2025年1月1日，延迟退休正式实施了。男职工退休年龄从60岁延到63岁，女职工从50/55岁延到55/58岁。我给我爸妈算过一笔账：多干3年，养老金未必多领多少。但身体能不能撑住，是个问号。

更扎心的是，安联今年3月发布的《全球养老金报告》显示，全球养老金储蓄缺口约51万亿美元，中国养老金替代率仅45%，低于**55%**的国际警戒线。

什么意思？退休后你只能拿到在职工资的**45%**左右。养老这事儿，越早越好，别指望靠一条腿走路。

降息潮下，你的钱还能往哪放？

这事儿得早打算。

美联储降息了，黄金一路往上走，内地银行存款利率一降再降。我身边很多朋友都在问：手里的钱到底该往哪放？

存银行？利率越来越低，跑不赢通胀。买房？租售比低得可怜，流动性还差。炒股？说实话，大部分人都是"七亏二平一赚"。

这让我想起我爸前几年的状态，手里攒了点钱，想给自己和我妈留个养老保障。但又怕存银行贬值，买理财又怕亏本，折腾了一圈，钱还是趴在活期账户里吃灰。

后来我帮他们做了一个多元化配置，其中一部分放到了香港储蓄险。为什么？因为香港主流保险产品收益率约6.5%，虽然港险7%+收益率的时代已经一去不复返了。但横向对比内地储蓄险的水平，这个收益还是很有优势的。

更重要的是，这是一个确定性的钱。养老规划最怕什么？最怕不确定。

今天涨明天跌，心脏受不了。稳字当头，这是我给我爸妈规划时的核心原则。

延迟退休加上养老金缺口，未来30年你需要一笔确定能增值的钱。这笔钱不是用来博高收益的，而是用来兜底的。

等到那时候就晚了，现在不规划，退休后只能干瞪眼。

香港保险真的火吗？数据说话

光说收益高没用，得看市场反应。

香港保监局2025年10月24日发布的数据显示，2025年上半年全港新单总保费达1737亿港元，同比增长50.3%，增速创历史新高。

为什么今年特别火？除了大家熟悉的多元化资产配置需求，还有一个很直接的原因：香港保监局从7月1日起下调了分红险演示利率。

所以今年6月底那段时间，很多香港保险代理人都忙得不可开交，贵宾签单室变得非常难预约。我有个客户6月底去签单，等了整整3个小时才轮到。

这说明什么？大家都在抢窗口期。降息之前锁定收益，这是最朴素的理财逻辑。养老规划也是一样，越早锁定，未来越安心。

20年内要用钱？还是30年后再说？

很多人问我：保司这么多，产品这么多，到底怎么选？

我的答案很简单：先想清楚你什么时候要用这笔钱。

• 如果20年内要用钱——选宏利比如孩子留学、换房、提前退休，这些都是20年内可能发生的大额支出。宏利宏挚传承是最好的选择。

  宏利是香港强积金一哥，在亚洲有超过120年的投资管理经验。这款产品在保单的前20年一直是市场的天花板，就算现在有新品出来，它在20年内的收益和提领灵活性还是没有对手。

  

  我给我爸妈规划的时候，有一部分就放在宏利。为什么？因为他们年纪大了，万一10年后需要用钱看病或者换个养老环境，这笔钱能随时提出来。

• 如果30年后再用——选友邦如果你是给自己或者孩子做长期规划，前期不太急着用这笔钱，友邦环宇盈活很合适。

  友邦是香港拥有最多保单的保险公司，客户超360万，香港每3个人中就有1个是友邦的客户。业内流传着一句话："香港只有两种保司，友邦和其他。"

  

  环宇盈活在保单30-40年优势非常明显，只需要30年就可以实现预期收益率6.5%。它更像个专门为长远打算设计的存钱罐。

• 如果想早点提领——选安盛安盛1817年成立，208年历史，是全球9家"大而不能倒"的保险公司之一。代表产品安盛盛利2实力非常强，丝毫不输提领王者星河尊享。

  

  如果你有提领需求，想第5、6、7年就开始提领，安盛盛利2的优势比永明更大一些。

你能接受多大波动？保司风格全解析

选保司还有一个关键维度：你能接受多大波动？

我整理了老五家2025年最新的分红实现率数据：

友邦分红实现率最大值169%、最小值64%，方差小，稳得住。保诚分红实现率最大值122%、最小值16%，方差大，波动明显。

为什么差这么多？看投资策略就明白了：

友邦投资占比69%固收/24%权益，稳健型。保诚投资占比49%固收/49%权益，激进型。

很多朋友一听到保诚就色变，其实没那么严重，人家实力摆在那。但选保诚得有一定风险承受能力，不能只盯着高预期收益，得接受市场波动带来的不确定性。

养老钱我的建议是稳字当头。波动大的产品，年轻时可以配一点。但作为养老核心资产，还是选方差小的保司更安心。

想用人民币投保？这家值得关注

如果你对未来人民币大幅升值有信心，希望以人民币投保，可以重点关注永明。

永明在香港开展业务时间是最早的，本土化程度更高。更重要的是，永明首创了美元、人民币、加元、澳元四种货币相同收益。

市场上大多数保险公司给出的美元保单收益更高，但永明打破了这个惯例。如果你不想承担汇率风险，或者对人民币长期走势有信心，永明是个好选择。

虽然安盛盛利2的提领优势挺强，但永明在晚提领和保证现金价值这些部分做得更扎实一些。

保司排名背后的真相

很多人选保司就看排名，排名靠前就买。这个思路对不对？

对，但不完全对。

看一组数据：非银渠道标准保费排名，友邦111亿（11.2%市占率）、保诚82亿（8.3%）、国寿78亿（7.9%）、宏利77亿（7.8%）、安盛53亿（5.4%）。

这里有个关键词：标准保费。标准保费计算方式是整付×10%+年度化保费，这样更容易比较产品的实际吸引力。

非银渠道数据能更真实反映客户主动选择的偏好。银行渠道多少会受存款业务带动。但非银渠道是客户自己选的，说明产品和服务经得住检验。

国寿今年挤进前五，情理之中。国寿傲珑创富产品太强了，今年上半年和安盛盛利一样卖爆了。

但我要提醒一点：保司规模大代表业务能力强、市场认可度高，但不一定直接等于你的保单未来就表现更好。选保司要看规模，更要看产品是否匹配你的需求。

现在上车还来得及吗？

说了这么多，回到最核心的问题：现在还是入手香港保险的好时机吗？

先说不利因素：优惠缩水了，收益预期下调了，部分产品下架了。7月1日分红险演示利率下调后，很多产品的预期收益都往下走了。

但有利因素也很突出：汇率划算，还能锁定当前的收益水平。现在入手，比等后续产品更划算。

我的观点很明确：对有多元化资产配置需求的人来说，现在还是窗口期，但不是所有人都适合。

买保险从来不是跟风，得结合自己的资金情况、风险承受能力和长期需求来选。

延迟退休已经来了，养老金缺口是实实在在的。全球51万亿美元的缺口，分摊到每个人头上，都是一笔不小的数字。这事儿得早打算，等到那时候就晚了。

我给我爸妈也是这么规划的：一部分放宏利，保证10-20年内有钱用；一部分放友邦，30年后养老用；再配一点安盛，灵活提领应急。三条腿走路，比靠一条腿稳当多了。

养老规划不是买一份保险就完事了，而是要根据你的年龄、收入、家庭情况做一个完整的方案。这个方案里，港险可以是重要的一环，但不是唯一的一环。

大贺说点心里话

养老这事儿，说到底是和时间赛跑。延迟退休、养老金缺口，这些都是摆在面前的现实问题。早规划一年，未来就多一分从容。

但怎么买、买哪家、配多少，这里面门道太多了。很多人不知道的是，同样的产品，不同渠道买，成本差距可能有10万以上。