富卫「盈聚天下2」：想给自己发退休工资，重点看3-10-10

你好，我是大贺。

北大硕士，做港险第9年。这几年我服务过不少临近退休家庭。大家问得最多的，不是“收益最高是多少”。而是一个更现实的问题。

50岁开始准备，还能不能给自己做一笔稳定的退休现金流？

今天聊富卫「盈聚天下2」。我会把它放在养老现金流的角度看。不是只看宣传页。也不是只看最高演示。

活得久，这事儿得提前算。

2026年05月10日再看养老规划，长寿风险已经不是远方问题。2025年中国人均预期寿命达79.2岁。一线城市超过82岁。基本养老金替代率约42%。离国际警戒线**55%**还有差距。

退休后最怕的是钱先没了。

这也是我看富卫「盈聚天下2」时，最关注的地方。它不是单纯讲一个高收益数字。它真正有意思的，是三年缴、较快现价、长期提取、长寿奖赏，这几个点能不能拼成一套“退休工资”方案。

第10年预期现价845,664美元，这个数据很硬

富卫「盈聚天下2」三年缴这次焕新。最抓眼球的数字，是第10年预期总现金价值。

845,664美元。

这个数字来自一个案例。年缴20万美元。三年缴。预缴方式。第10年预期单利总回报为7.5%。总现金价值达到已缴总保费的175%。

我看储蓄险，不会只盯第30年、第50年。太远了。中高净值家庭做养老规划，反而要看第8年到第15年。这个阶段很关键。很多人正好从事业高峰，走向半退休或退休。

如果第10年现价太薄。后面再漂亮，也会影响使用感。

这一点上，富卫「盈聚天下2」确实跑得快。跟同业3年缴产品比，第10年预期总现价领先最低同业20多万美元。跟同业5年缴产品比，第10年预期总现价领先最低同业10多万美元。

这不是小差距。

我的判断很直接。

如果你要的是10年前后开始有选择权，富卫「盈聚天下2」值得重点看。

不过这里也要说清楚。这些都是预期数据。里面有分红假设。特别是非保证部分，不能当成银行存款看。

但在同样预缴总保费接近的前提下，它第10年的现价表现，确实很突出。这个地方不用绕。就是领先。

领先从哪来？58%首年保费优惠是关键

很多人看到第10年现价，会以为是投资端单独拉出来的。其实不是。

富卫「盈聚天下2」这次三年缴的优势，很大一部分来自起点。也就是保费优惠。

它的结构是这样：

• 首年保费折扣45%
• 预缴保证利率4.5%
• 约占首年保费13%
• 一次性预缴保费计算下，总优惠达58%首年保费

这个力度，在三年缴储蓄计划里，确实很夸张。年缴20万美元的案例里，三年缴预缴，实缴总保费是484,534美元。

说白了。同样拿出接近48.5万美元。富卫这里对应的是折扣前年缴20万美元。部分同业3年缴，对应折扣前年缴约16万美元。部分同业5年缴，对应折扣前年缴约10到11万多美元。

起步的保额和账户基数不一样。后面现价差距就会拉开。

这也是我会强调的点。别只看“总优惠率”三个字。要看优惠后，实缴总保费对应的保单利益。

优惠不是为了好看。优惠要能转化成现金价值。

富卫「盈聚天下2」这次比较难得的地方，是优惠力度和第10年现价都接上了。不是只打折。也不是只做宣传噱头。

我会把它理解为：前期让利，换来中期现金价值加速。对养老规划来说，这比单纯讲远期倍数更有意义。

养老金替代率这个指标不能忽视。你未来退休后，每个月能拿多少钱。才是真问题。

3-10-10提取：更像给自己发一辈子工资

再看提取。这部分是我最关心的。

富卫「盈聚天下2」有一个演示叫3-10-10。意思很简单。

3年缴费。第10年起。每年提取总保费的10%。这套预算可持续至第137年。

案例是年缴20万美元。总保费60万美元。第10个保单年度起，每年提取6万美元。

演示结果是：

• 预期6年回本
• 预期15年翻倍
• 预期30年4倍
• 预期100年47倍
• 预期137年390倍

我不会让客户只盯137年390倍。这个数字很远。更多是展示复利尾部。

我更关心前面几个节点。第6年预期回本。第10年开始提取。第15年预期翻倍。

这些节点，才跟真实退休生活有关。

如果50岁投保。53岁缴完。60岁左右开始每年提取。这笔钱就有点像给未来的自己发工资。

当然，前提是你这笔钱不能短期用。三年缴储蓄险不是活期账户。短期资金别碰。特别是你还没准备好现金流备用金。别为了演示收益，把家庭流动性压得太紧。

我见过太多算错账的。保单很好。资金错配。最后体验也会差。

我的看法是：

富卫「盈聚天下2」适合长期养老钱。不适合两三年内可能要用的钱。

它的提取逻辑很适合三类人。一种是50岁上下，想补养老金的人。一种是已经有房产和现金，只想增加美元被动收入的人。还有一种是给子女做教育金，顺便兼顾家族传承的人。

但如果你追求短期回本。或者接受不了非保证分红波动。这款不该排第一。

教育、退休、传承，真正要看使用场景

产品功能升级这块，也值得说。不过我不会把所有功能都当成核心卖点。

富卫「盈聚天下2」这次缴费期扩展了。原来是2年、5年。现在有1年、2年、3年、5年、10年。

保单货币也扩展了。原来仅美元。现在支持美元、港元、人民币、澳元、加拿大元、英镑、新加坡元、欧元。

这两个变化很实用。

因为不同家庭的钱，来源不同。有人是美元收入。有人有港元资产。有人孩子未来去英国、加拿大、澳洲。货币选择多，规划弹性就大。

我会把它分成三种用法。

第一种，教育金。父母提前做一张。孩子未来读书时，按阶段提取。这类钱不追求暴涨。要的是确定节奏。

第二种，退休金。50岁到55岁开始配置。60岁后慢慢提。这类钱的核心，是补养老金替代率。

第三种，传承金。不是马上花。也不急着退保。更看重长期复利和保单延续。

在这三类里，我最看好退休金场景。

原因很简单。教育金有明确终点。传承金时间很长。退休金最难。因为你不知道自己会活多久。

活到85岁，和活到100岁。完全是两套账。富卫「盈聚天下2」的长期提取演示，刚好是在回答这个问题。

奖赏功能有彩头，但别把它当主菜

再聊奖赏。这次新增和升级不少。

享悦人生奖赏。被保人达成指定人生大事，每件可获3,000港币。总额上限12,000港币。这个在市场上算罕有。

长寿奖赏。被保人满80岁，或第10个保单周年日后。以较后者为准。可获10,000港币。

这点跟养老规划很贴。金额不算巨大。象征意义更强。但它提醒你一件事。

这张保单是按长寿时代设计的。

还有初生婴儿奖赏。亲生子女或亲生孙子女出生，可获20,000港币。最多3次。总额上限60,000港币。演示情况下，6位保单持有人最多可获360,000港币奖赏。

杰出表现奖也升级了。被保人、被保人亲生子女、亲生孙子女，可申请高达31,000港币的杰出表现奖。

另外，它还可附加指定附约。包括定期寿险、意外及伤残、医疗及保费豁免等。

我对这些功能的态度比较明确。

奖赏是加分项。不是买它的核心理由。

真正决定要不要买的，还是现金价值、提取节奏、分红兑现、保司投资能力。如果主线不行，奖赏再多也没用。如果主线很强，这些奖赏就会让使用体验更完整。

富卫「盈聚天下2」这点还不错。它不是只堆小功能。主线现金流也能打。

富卫市场份额12.6%，背后要看资产底子

很多人买港险，只看产品。我不太赞成。

储蓄险看的是几十年。保司底子很重要。特别是分红险。你不能只看演示表。

富卫保险在经纪渠道新单总保费是118亿港元。市场份额占全港12.6%。业绩同比增长171.1%。数据来源是保险业监管局2023年1至9月香港长期保险业务的临时同业统计数字。

富卫植根香港48年。业务已经发展到亚洲十个市场。业务规模稳居全港五大泛亚洲保险公司之列。

再看投资组合。

富卫与柏瑞投资、阿波罗全球管理公司Apollo有深度战略合作。投资资产地域分布也比较分散。北美35%。亚太27%。西欧16%。其他国家和地区16%。中东和非洲4%。拉丁美洲2%。

资产类别里，固定收益证券占77%。另类投资15%。股权投资5%。现金3%。

固定收益资产规模超过160亿美元。其中投资级私募债务达11亿美元。富卫集团**99%**的固定收益资产为投资级。

这点我比较看重。

养老钱，不是拿来赌行情的。固收资产占比高。投资级比例高。这对长期分红稳定性更友好。

当然，固收多不代表没有波动。利率、信用利差、汇率，都会影响表现。但从底层资产看，富卫不是靠单一高风险资产撑演示。

这对退休规划很重要。你要的是持续发钱。不是某一年特别好看。

写在最后：这款适合长期养老钱，不适合短期周转

最后看分红兑现。

富卫盈聚未来优越版，在2020-2024年连续5年分红实现率达100%或以上。2024年主力储蓄产品分红实现率对比里，富卫盈聚未来优越版是101%。同表里，宏记79%，友记100%，保记37%，周记100%。

分红实现率不能代表未来。这一点必须讲清楚。但它能说明过往兑现能力。尤其是连续多年在100%或以上，不是随便一句宣传。

富卫「盈聚天下2」这次焕新，核心就是三件事。保费优惠大幅提升。保单预期回报加速。产品功能优化。

我的最终判断也很明确。

如果你是50岁上下，手里有一笔长期不用的钱，想补退休现金流，富卫「盈聚天下2」可以重点考虑。

如果你看重第10年前后的现价表现，它在同类里非常强。

如果你资金短期要周转，或者只接受保证收益，这款不适合。

我不会把它说成人人都该买。但站在养老现金流角度看，它确实是一张很有竞争力的储蓄保单。

这笔钱就是给未来的自己发工资。买之前，要把缴费、提取、分红假设、汇率都算清楚。算清楚了，再决定。

大贺说点心里话

如果你正在考虑用港险做养老补充，别只问哪款收益高。更要看怎么买、怎么提、怎么省成本。这里面确实有信息差，提前弄明白，会少走很多弯路。