富卫「盈聚天下II」4.5%预缴已收口，真正该看的是这两点

你好，我是大贺。

今天是2026年05月10日。富卫「盈聚天下II」这波4.5%预缴优惠，申请截止日是4月30日。严格说，已经不是“还要不要赶”的问题了。

但我还是想写这篇。

因为上周有客户问我。他说，自己赶在月底前递了申请。现在等保单缮发。心里有点不踏实。

我反问他三个问题。

你能不能接受长期不动。你看的是演示IRR，还是保证收益。你有没有准备好美元汇率波动。

他沉默了一会儿。

说句实话，富卫「盈聚天下II」不是一款弱产品。它在短缴、提领、长期增速上，确实有特点。但你别只看收益，看看背后。尤其是这类港险储蓄产品。最怕只被优惠推着走。

4.5%预缴已经过了，5月更该看缮发节点

2026年以来，香港储蓄险市场有一个明显变化。预缴利率在回落。

这和美联储降息预期落地有关。去年高峰期的利率环境，不太容易回来了。港险公司给出的预缴利率，也在慢慢往下调。

富卫「盈聚天下II」这次给到的是4.5%预缴利率。放在当时市场里，确实属于顶格水平。不是普通水平。也不是随便都能拿到的水平。

但有一点要说清楚。

4月30日是硬截止。素材里也明确写了。没有延期迹象。

今天已经是5月10日。如果你没有在4月30日前申请。这波预缴优惠就别再按“还能赶上”去理解。

如果你已经在优惠期内递交申请。真正要盯的是下一个时间点。保单必须在2026年5月31日或之前缮发。这个条件满足了。才有机会享受预缴优惠。

我自己的看法很直接。

已经递交的人，接下来别只问收益。要盯核保、缴费、缮发。没递交的人，也别为了错过优惠而冲动补票。港险不是抢券。错过一波优惠，不代表错过一辈子。

规则别看错：4.5%预缴和保费折扣是两件事

富卫「盈聚天下II」这次优惠，容易被混在一起讲。

一个是预缴利率。一个是保费折扣。两者可以叠加。但规则不一样。

先看预缴。

富卫「盈聚天下II」的5年缴美元保单。如果选择一次性预缴全部5年保费。可以享受4.5%保证预缴利率。

这个利息不是额外打到你账户里。它是直接抵扣保费。说人话，就是你投保时少交一部分钱。

但前提有两个。

申请要在4月30日前完成。保单要在2026年5月31日或之前缮发。

再看保费折扣。

5年缴美元保单，按年保费分三档：

• 年保费30,000美元或以下：首年折扣5%，次年折扣12%
• 年保费30,000-99,999美元：首年折扣5%，次年折扣14%
• 年保费100,000美元或以上：首年折扣5%，次年折扣16%

这两项叠加后。首两年合计折扣最高可达21%。

这个数字看着很香。但我提醒一句。这里的“最高”，不是每个人都能拿。它和保费档位有关。也和你是否符合预缴规则有关。

我客户里有人就是这样。只记住了“最高21%”。没看自己年缴保费对应哪一档。最后报价出来，和心理预期有落差。

优惠不是问题。误读优惠才是问题。

年缴10万美元，账面上能省一笔，但别把折扣当收益

我们拿素材里的例子算。

年缴10万美元。5年总保费是50万美元。选择一次性预缴。享受4.5%预缴利率。

大致会出现两块优惠。

预缴利息约4.5万美元。这部分直接抵扣保费。

保费折扣是首年5%，次年16%。合计约2.1万美元。

两项叠加后。首两年实际支出约43.4万美元。综合折扣约13.2%。

这笔钱当然不是小数。尤其是大额保单。实际少交出来的金额，很有体感。

但我不建议你把它理解成“收益已经赚到了”。

它更像是投保成本下降。不是保单未来确定收益。未来真正影响结果的，还是现金价值、分红表现、持有时间、汇率变化。

说句实话。我自己当年配置港险时，也很容易被“少交多少”打动。后来才发现。真正决定体验的，往往不是第一年优惠。而是第10年、第15年、第20年，你还拿不拿得住。

这款产品可以看。但不能只按折扣来做决定。

「盈聚天下II」真正强的，是第6年后提领和25年增速

富卫「盈聚天下II」在市场上有两个标签。一个叫“短缴提领之王”。一个叫“25年IRR全港最快”。

这种称号，我一般不会照单全收。营销话术太多。但这款的产品数据，确实有支撑。

5年缴方案下。它的几个节点是：

• 第6年预期回本
• 第15年预期IRR 5%
• 第20年预期IRR 6%
• 第25年预期IRR 6.5%

这条曲线的特点很明显。前期回本速度快。中后期增速也比较快。

素材里也给了横向对比。

富卫「盈聚天下II」5年缴方案。25年到达6.5%。

安达传承首创V是27年。保诚信守明天是28年。友邦环宇盈活是30年。安盛盛利II也是30年。

也就是说。它比友邦、安盛这类产品快了5年。比老版盈聚天下快了19年。

再看提领能力。

5年缴方案下。从第6年末起。每年可提取总保费的7%。而且可以一直提到第137个保单年度。

这个设计，对两类人很有用。

一类是孩子教育金。比如孩子未来出国。需要稳定现金流。

另一类是退休补充。不是一次性拿完。而是每年取一点。

它的好处是。你可以一边领钱。一边让账户剩余价值继续增长。

当然，这里都要加一个前提。这些是预期演示。不是保证。如果未来分红不达预期。提取节奏和账户增长都会受影响。

我的判断很明确。

如果你要的是“短缴后持续提领”，富卫「盈聚天下II」确实有竞争力。如果你只是想看一个最高IRR数字，那还不够。

因为港险储蓄险的核心，不是海报上的终点。是你中途怎么用钱。以及你能不能坚持到那个年份。

真正要踩刹车的地方：保证IRR太低

这部分我会讲得重一点。

富卫「盈聚天下II」升级后，有一个代价。保证收益被砍了。

具体看数字。

保单30年保证IRR。从0.2%降到0.1%。

保单50年保证IRR。从0.4%降到0.2%。

峰值保证IRR。从0.5%降到0.3%。

保证回本时间。从13年延长到17年。

这才是我最在意的地方。

演示IRR可以很漂亮。第25年预期IRR可以到6.5%。但保证IRR峰值只有0.3%。

这意味着什么？

说白了。这款产品的高收益预期，是建立在富卫未来分红能力上的。你相信它的分红能力。这款产品才成立。你对非保证收益很敏感。那就会不舒服。

再看富卫过去的分红实现率。

富卫总分红实现率10年以上均值为91%。横向对比。友邦是93%。安盛是95%。宏利是96%。保诚是73%。富卫是91%。

这个水平不差。也不是最强。

我会这样评价。富卫整体表现稳中向好。波动属于正常范畴。但你不能把它当成“完全没有变量”。

公司基本面也要看。

富卫偿付能力比率约290%。全港排名第四。高于监管要求的150%。

这说明公司安全垫不弱。但偿付能力强，不等于分红一定按演示走。这两件事不能混为一谈。

我不建议极度保守的人买这款。尤其是那种只认保证收益的人。你会天天纠结。

这款产品最大的弱点，就是保证收益薄。不是不能买。但必须接受这个事实。

已经递交申请的人，5月要盯这几件事

如果你已经赶在4月30日前申请。现在别放松。

第一件事，盯香港银行账户。

预缴和后续续期保费。都需要通过香港银行账户操作。部分银行开户审核需要3-5个工作日。时间不是你想象中那么宽。

第二件事，盯合规投保。

港险合规投保有“三亲见”。亲见代理人牌照。亲阅合同。亲签投保确认书。

任何在内地完成的签单行为。都属于违规。保单可能被认定为无效。

这个坑我帮你趟过了。别贪方便。别听别人说“都这么办”。真正出事时，没人替你承担后果。

第三件事，盯缮发日期。

申请截止是4月30日。但保单要在2026年5月31日前缮发。才符合这次预缴优惠条件。

核保、补资料、资金安排。每一步都可能拖时间。尤其是大额保单。不要等到月底才开始催。

第四件事，别忽略汇率。

香港保险多以美元计价。近10年人民币对美元年化波幅超5%。

如果人民币升值。你的美元保单折成人民币。实际价值会缩水。

长期持有几十年。汇率风险一直都在。它不会因为产品IRR漂亮就消失。

这也是老客户才会特别在意的地方。当年签单时一个汇率。几年后看账户，又是另一个感受。

2024年香港保险市场很热。香港保险新保费达到6215亿港元。同比增长27%。内地客户占比回升到36%。

最近内地客户赴港投保的热度，确实回来了。但越热，越要冷静。别人买，不代表你也适合。别人赶优惠，不代表你也该赶。

写在最后：这款适合长期现金流，不适合短期套利

富卫「盈聚天下II」这款产品。我会给一个很明确的判断。

适合长期资金。适合要提领现金流的人。不适合短期资金。

它的核心优势很清楚。25年预期IRR 6.5%。第6年后可按总保费**7%**做长期提取。这两点，是它区别于很多竞品的地方。

但硬伤也很清楚。峰值保证IRR仅0.3%。保证回本时间长达17年。

如果你5-10年内可能要动本金。我不建议碰。如果你10-15年内资金安排不确定。也要谨慎。

更适合的人，是这几类：

• 追求长期资产增长，能持有20年以上
• 有中期现金流需求，比如教育金、退休补充
• 能接受非保证收益波动
• 对富卫分红能力有基本信心

不适合的人，也很明确：

• 5-10年内可能要用本金
• 对保证收益要求极高
• 不能接受任何波动
• 只想短期套利

说句实话。如果是我的朋友来问。我会这样说。

你本来就要配置美元长期资产。你也确实需要未来提领。那富卫「盈聚天下II」可以认真看。

但你只是怕错过4.5%。只是被“最高21%折扣”打动。那我会劝你慢一点。

港险买的是几十年的确定性安排。不是几天的情绪决策。

大贺说点心里话

这类产品，真正差别不只在收益表。也在规则、渠道、缴费方式和后续服务里。如果你正在比较港险方案，可以先把信息差补齐，再决定怎么买。