港险避坑：保诚「創未來」分红仅3%？老牌港险的坑千万别踩

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。今天聊点实在的——90%的港险产品，都是包装出来的。

港险市场的两极分化

最近很多朋友问我怎么选港险，说随便一搜全是"7%复利""百年历史""稳健传承"。看起来个个都好，到底买哪个？

说白了就是，这个市场两极分化太严重了。

一边是某些公司最新公布的分红实现率，最低只有3%——没看错，就是3%。另一边呢，也有保险公司过往所有产品分红实现率都在**100%**及以上，稳得一批。

差距这么大，你不会分辨，买错了就是真金白银的损失。

反面案例：177年历史的真相

先说个典型的反面教材。

香港保诚，官网上写得很漂亮：集团创立至今177年，在香港扎根超过60年。

你猜怎么着？这家公司2019年剥离了英国和欧洲的业务，2021年又把美国业务拆分出去，现在只专注亚洲和新兴市场。

跟177年前在伦敦成立的那家保险公司，早就不是同一个公司了。

更扎心的是分红数据。2015年买的**「創未來」兒童儲蓄保障計劃**，今年的终期红利实现率只有3%。

当年买这款产品的人，现在心里是什么滋味？

正面案例：持续100%分红的产品

别被忽悠了，好产品是存在的。

分红实现率是判断港险未来分红表现最重要的依据。这里有个关键点：香港保险的分红实现率不是当年数据，而是从产品开始分红以来的累计实现率。

如果一家公司连续10年以上分红表现都很优秀，那未来有不错分红的可信度也会更高。最好能看到过往10年及以上保单的数据，公布时间越早越有参考性。

这数据一摆出来就懂了——确实有公司能做到所有产品分红实现率都在**100%**及以上。

反面案例：平均值的陷阱

再说另一个坑：平均值陷阱。

某保险公司分红实现率波动区间：最高1044%，最低3%，平均值93.8%。

乍一看93.8%还行？真相是这样的：实现率超过80%的产品只占3成左右。

相比于分红实现率的平均值，更应该关注它的波动区间。波动太大，说明产品表现不稳定，买到差的那款就亏大了。

还有另一家有上百年历史的香港保险公司，同时是香港的强积金供应商。乍一看非常靠谱。但实际上分红实现率比较一般，最低的周年红利达成率只有26%。

2022年这家公司某款产品还出现了红利回撤——终期红利经过一年投资比去年还低。直接导致部分客户原本8年预期回本的保单，需要再多等4-5年才能回本。

投资策略对比：稳健 vs 激进

分红实现率代表产品的分红意愿，投资策略决定产品的分红能力。

拿两款产品对比。颐年乐享珍藏版目前正在限额发售，固收类投资占比最少30%，最高100%，投资策略相对稳健。

匠心传承2优越版是目前预期收益最高的产品，股权类投资占比最低50%，最高75%。投资策略很激进。但带来的预期收益也会更高。

没有绝对的好坏，关键看你能不能接受对应的风险。

选择标准：三个核心维度

最后说说怎么选。

收益只是产品的其中一个分析维度，关键还是得看你的偏好和用钱的需求。

太平的颐年乐享珍藏版长期预期收益出色。但回本时间尤其是保证回本时间很长。

友邦的盈御3长期收益不错。但如果做早期提领，保单收益会受到很大影响。

如果你有短期现金流的需求，却买了一个长期收益很高但不适合短期提领的产品，就会承受不必要的损失。

想要买港险不踩坑，一定要明确好自己的需求，关注产品更深层的数据。

大贺说点心里话

看完这些数据对比，你应该明白了：选港险，光看宣传没用，得看真实的分红能力和投资策略。但还有一个关键信息差，可能比选产品更重要——怎么买，能省下一大笔钱。