万通「富饶万家」：被称为"养老神器"的港险，有个功能99%的人不知道

你好，我是大贺。

最近有个数据让我挺感慨：2025年人民币汇率持续在 7.2-7.3 区间波动，中美利差扩大到了 300基点 的历史高位。

很多中产朋友开始意识到一个问题——不能把所有鸡蛋都放在人民币这一个篮子里。

申万宏源的报告显示，过去中国家庭资产里房产占比近70%，现在这个比例已经显著下降。

更有意思的是，43.2% 的达标中产家庭已经开始配置海外资产。

但问题来了：配什么？怎么配？

今天我帮你算一笔账，聊聊一款被圈内人称为"养老神器"的产品——万通**「富饶万家」**。

产品定位：全港唯一的「双面胶」

在给客户做养老规划时，我常听到一种很真实的"既要又要"：

"我现在还年轻，希望能买储蓄分红险，因为收益高，能利滚利抗通胀。"

"但我又担心，等我60岁退休那天，万一赶上金融危机，分红不达标，我的养老金是不是就缩水了？那时候我更想要年金险那种雷打不动的安全感。"

从资产配置角度看，这两个需求其实是矛盾的：

前期要"进攻"（高收益），后期要"防守"（稳现金流）。

过去要实现这个目标，你需要买两张保单来搭配——一张分红险负责增值，一张年金险负责领钱。

但万通（YF Life）推出的「富饶万家」，用一套独特的"年金转换"机制，把分红险的爆发力和年金险的稳定性完美缝合在了一起。

简单说：前半辈子它是一台印钞机，后半辈子它变成一个铁饭碗。

这才是关键——全港目前只有这一款产品能做到这种"双面胶"式的功能设计。

收益实力：6.5%复利的「印钞机」

先别谈养老，我们先看它作为一款理财产品的"硬指标"。

如果把它仅仅当成一款储蓄分红险，它的数据依然能打到让人害怕。

以40岁女性，5年缴费、年缴3万美元为例，总投入 15万美元：

• 第7年：预期回本（资金占用的心理负担极小）
• 第13年：保证回本（安全垫铺得很厚）
• 第17年：账户价值翻倍，复利回报 5%
• 第20年：翻2.8倍，复利回报 6%
• 第30年：翻5.8倍，复利回报 6.5%

30年复利收益触顶6.5%，是市面第一梯队的水准，也是万通目前最快的产品。

但很多人忽略了这点：分红险最怕的是"纸上富贵"——账面上赚了，但万一市场跌了，钱又缩水。

万通很聪明，它设计了极高的"复归红利"占比。

在前20年，它的复归红利（已公布即锁定、不会被市场收回的红利）占非保证部分的比例高达 45%。

人话就是：近一半赚到的钱直接锁死在账户里，无论后面市场怎么跌都稳如泰山。

别被表面数字迷惑，这个"落袋为安"的设计，才是它跟普通分红险的本质区别。

核心功能：12种年金领法的「铁饭碗」

这才是这款产品真正的"杀手锏"，也是它被称为"养老神器"的核心原因。

普通的储蓄险，老了想用钱，只能做"部分退保"（提取）。

这有个隐患——万一你活得太久，账户里的钱被提光了怎么办？

这就是"长寿风险"，也是养老规划里最容易被忽视的问题。

「富饶万家」提供了一个名为【年金转换】的特权：

当你准备退休时（比如60岁），你可以申请把账户里积累的那一大笔钱，全部或部分转换成一份"终身年金"。

注意，这不仅仅是领钱，这是"身份的转换"：

一旦转换，这笔钱就脱离了市场波动，变成了保险公司100%刚性兑付的养老金。

活多久，领多久，雷打不动。

从资产配置角度看，这12种年金领取方式覆盖了几乎所有养老场景：

场景一：怕通胀？

选"递增终身年金"。

每两年领的钱自动涨 5%，对抗物价上涨。

很多人忽略了这点：养老金最怕的不是一开始不够花，而是20年后购买力缩水。

场景二：夫妻养老？

选"联合终身年金"。

这是最动人的选项：一张保单保夫妻两人，只要其中一个人还活着，养老金就继续发。

哪怕一方先走了，另一方还能继续领2/3，直到百年归老。

我见过太多案例，老伴走了，保单也跟着"断供"了。这个设计，本质上是在保护那个"留下来的人"。

场景三：怕生病？

自带"重疾加倍"。

如果在领取期间不幸确诊特定重疾或严重认知障碍，养老金直接翻倍发给你，连发 5年。

假设你每年领2万美元，确诊后变成每年领4万美元，5年就是 20万美元——这笔钱足够覆盖护工费、康复费、甚至请个住家保姆。

场景四：怕没领够就走了？

选"现金价值回奉保证"或"10/15/20年保证期"。

如果在保证期内身故，剩余的钱由受益人继续领。

不会出现"交了一辈子保费，只领了两年就没了"的情况。

场景五：想要125%本金保障？

选"125%现金价值回奉保证"。

这个选项确保你和受益人领取的年金总额，至少是转换时账户价值的 125%。

相当于给自己加了一道"保本+25%收益"的安全锁。

全港独家、多达12种的领取姿势，总有一款适合你。

这才是关键：不是所有年金险都能做到这种灵活度。大多数产品只给你1-2种选择，而「富饶万家」给了你 12种——这背后是精算团队极其复杂的产品设计能力。

实战推演：一张保单的「两幅面孔」

光说功能太抽象，我拿一个真实案例帮你算一笔账。

案例：40岁的中产王姐，想给自己存一笔高质量的养老金。

方案：年交3万美元，交5年，总投入15万美元。

阶段一：让子弹飞（40-60岁）

这20年里，王姐不用管它，账户在里面利滚利。

到了60岁，账户预期总价值已经裂变到了 38.26万美元（本金的2.5倍）。

从资产配置角度看，这20年她做了什么？

• 用美元资产对冲了人民币贬值风险
• 用分红险的高预期博取了资产增值
• 用"复归红利"机制锁定了近一半的收益

阶段二：落袋为安（60岁以后）

这时候王姐退休了，她不想再承受任何风险，于是行使【年金转换权】，将这38万多美元转成终身年金。

• 每年雷打不动领取：2.38万美元（约17万人民币）
• 领到80岁：累计领取 49.96万美元
• 领到90岁：累计领取 73.76万美元

我帮你算一笔账：

年领取率 = 年领取额 ÷ 总投入 = 23,792 ÷ 150,000 ≈ 15.86%

这意味着什么？每年领回来的钱，相当于本金的15.86%。

如果王姐活到80岁，累计领取的钱是本金的 3.3倍。

如果王姐活到90岁，累计领取的钱是本金的 4.9倍。

而且这些钱是100%确定的，不受市场波动影响。

这就是完美的闭环：

年轻时利用分红险的高预期去博取资产增值；年老时利用年金险的确定性去锁定终身现金流。

不需要买两张单，不需要做复杂的对冲，一张「富饶万家」全部搞定。

公司背书：「年金王」的底气从何而来

看到这里，很多朋友可能会心里犯嘀咕：

"年金转换听起来很美，但保险公司真的能兑付几十年吗？""万通这家公司，我怎么没怎么听过？"

从资产配置角度看，这个担心非常合理。毕竟养老金是要领一辈子的，公司的底子比产品的数字更重要。

血统：美式年金的嫡传

万通保险前身是拥有 160多年 历史的美国万通（MassMutual）的亚洲分部。

MassMutual是什么来头？它是美国著名的互助保险公司，以稳健和年金业务著称。在美国，"年金险"这个品类几乎就是MassMutual的代名词。

香港万通完美继承了美式年金的精算基因。

这也是为什么全香港只有它能设计出"12种年金转换"这种高难度产品的原因——别的公司不是不想做，是真的做不出来。

靠山：云锋金融+霸菱资管

现在的万通背靠云锋金融集团（马云的公司），这是一个典型的"金融科技+百年保险"的组合。

但很多人忽略了这点：万通 90% 的固收资产由霸菱（Barings）打理。

霸菱是什么来头？

• 成立于1762年，比美国建国还早
• 资产管理规模 4,566亿美元
• 是中国社保基金在海外投资的御用合作机构之一
• 香港强积金、澳门央积金都有霸菱在操盘

买万通，本质上就是搭上了"国家队同款"的诺亚方舟。

评级：惠誉A-财务实力

万通拥有惠誉国际（Fitch Ratings）A- 财务实力评级。

这意味着它的偿付能力极强，在应对极端经济环境时，依然有足够的资本兑付客户的养老金。

在香港保险圈，万通被称为"年金王"，在香港年金市场的占有率一度接近50%。

所以，买万通，本质上是买了一份"美式年金的血统"+"顶级资本的加持"。

总结：谁最适合这款产品

养老规划，最怕的不是"没存钱"，而是"存了钱，但不够花"或者"人还在，钱没了"。

万通「富饶万家」这款产品，本质上是在帮你解决"长寿风险"。

它既给了你"变富"的机会（高分红），又给了你"保底"的权利（年金转换）。

如果你符合以下条件：

1. 比较年轻（30-50岁），想利用复利储备养老金
2. 担心未来市场波动，希望退休后的收入是100%确定的
3. 想做美元资产配置，对冲人民币贬值风险
4. 追求一张保单解决问题，不想折腾多个产品组合

那么，从资产配置角度看，全港目前没有第二款产品比它更适合你。

这才是关键：它不是最便宜的，也不是收益最高的，但它是功能最完整的。

对于追求极致功能性的中产来说，它是那个"懂行的人"才会选的低调实力派。

大贺说点心里话

看完这篇分析，你可能已经对「富饶万家」有了基本判断。但我帮你算一笔账：同样一张保单，怎么买、在哪买，成本可能差出一大截。

很多人不知道的是，港险市场存在明显的"信息差"——同样的产品，不同渠道的实际成本天差地别。