环宇盈活vs星河尊享2：养老传承怎么选？看完这篇你就懂了

你好，我是大贺。

前几天有个客户问我："大贺，我今年35岁，想给自己存一笔养老钱，同时也能给孩子留点东西。环宇盈活和星河尊享2这两款产品，到底选哪个？"

这个问题问得太好了。

养老这事得提前想，别等退休才后悔。

今天我就从养老传承的角度，把这两款产品掰开揉碎了讲清楚。

先说结论：长持选友邦，提取选永明

如果你的需求是长期持有、快速增值，把钱放20-30年不动，等退休后一次性或分批领取——更适合友邦环宇盈活。

如果你的需求是灵活提取，比如从第6年就开始每年领一笔钱，当作养老金补充或者孩子教育金——可以选择永明星河尊享2。

当然，也可以既要又要，综合配置。

这两款产品，不管是收益、功能，还是保司实力，都是市场当之无愧的第一梯队。

想想20年后，你60岁退休，每年想稳定领3万美元，该怎么选？

往下看。

论据一：静态收益环宇盈活领先

先看不提取情况下的收益表现。

以0岁男孩、10万美元5年缴费为例：

数据说明一切。

保单第10年，环宇盈活的现金价值比星河尊享2多了2万多美元，预期IRR高出0.41个百分点。

保单第30年，环宇盈活的预期IRR已经达到6.5%，而星河尊享2只有6.31%。

别小看这0.19%的差距，复利30年下来，环宇盈活的现金价值多了14万美元。

保单第40年，差距继续拉大，环宇盈活多了近20万美元。

环宇盈活的收益可以在各个阶段完胜星河尊享2。

更重要的是，环宇盈活第30年就能达到6.5%的预期复利，这个增值速度在整个香港保险市场能排到前三名。

而星河尊享2要到第50年才能达到6.5%。

钱要经得起时间考验。

如果你打算长期持有，30年后给孩子留一笔钱，环宇盈活的优势非常明显。

论据二：动态收益星河尊享2称王

但如果你需要中途取钱呢？

很多人买储蓄险，不是为了一直放着不动。

而是想从某个时间点开始，每年领一笔钱补充养老。

我们来看一个真实场景：10万美元5年交，从保单第6年开始，每年提取总保费的6%，也就是3万美元。

画风完全反转了。

从保单第13年开始，星河尊享2账户里剩余的现金价值就超过了环宇盈活。

保单第31年，星河尊享2的预期复利达到6.5%，并且一直保持下去。

保单第100年，星河尊享2的现金价值是5788万美元，环宇盈活是3749万美元——差了2000万美元！

为什么会这样？

因为星河尊享2的复归红利账户占比非常高。

复归红利一旦派发就锁定了，不会因为你提取而减少。

所以即使你每年都在领钱，剩下的钱还能继续高速增长。

星河尊享2提取后的收益水平，在整个香港保险市场里能排到第一位。

如果你35岁买，60岁开始每年领3万美元当养老金，星河尊享2绝对是更优选择。

论据三：友邦分红更稳，市占更高

收益只是计划书上的数字，能不能兑现，得看保险公司的实力。

友邦的股东阵容堪称豪华：

• 贝莱德集团，持股6.02%
• 美国资本公司，持股5.12%
• 先锋集团，持股4.22%
• 纽约梅隆银行，持股3.37%
• 摩根大通集团，持股2.07%

这些都是资管总额超过万亿美元级别的机构。

有这样的股东背书，投资能力和资源自然不用担心。

再看分红实现率。

2025年友邦公布了63款产品的分红实现率，过往所有产品分红实现率都在64%以上，最高能做到169%，平均值93.1%。

友邦的分红实现率非常稳定，在12家香港主流保司里能排到第一梯队，而且是第一梯队唯一的非中资保司。

向下波动小，上限还非常高。

给孩子留点什么，得选靠谱的。

2025年一季度，友邦总保费达到82亿港元，在非银行系保险公司里排第2名，市场占有率8.8%。

论据四：永明货币转换独步市场

永明也不是吃素的。

永明成立于1865年，比加拿大政府还早。

经历过一战二战，160年间分红从未间断。

旗下有5大资产管理公司，管理资产规模加起来超过7000亿美元：

• MFS：超5560亿美元，专注股票投资
• SLC：580亿加元，专注固定收益
• CRESCENT：550亿加元
• BGO：440亿加元，专注全球房地产
• InfraRed：170亿加元，专注基础设施

但永明最大的杀手锏是真货币转换。

星河尊享2的货币转换是全市场唯一的真货币转换——转换前后保单不变、收益一致，不设调整基数，不需要产生额外费用。

目前在整个香港市场，只有永明能做到这点。

而且星河尊享2有4种货币保单回报完全相同：加元CAD、美元USD、人民币RMB、澳元AUD。

这意味着什么？

如果你担心汇率波动，可以先买美元保单，等人民币升值了再转成人民币保单，收益不受任何影响。

这个灵活性，对于做养老规划的人来说太重要了。

附录：其他功能差异速览

除了收益和公司实力，还有一些细节功能值得关注。

身故支付选项

星河尊享2有个特殊功能：可以在受益人发生指定人生事件时（大学毕业、结婚、生子），一笔支付指定比例的身故金。

环宇盈活有受益人灵活选项：如果受益人不幸患上重大疾病，且达到指定年龄，可以提前把身故金拿走，方便治疗。

这个设计很人性化。

红利锁定

环宇盈活从保单第15年开始可以锁定红利，单次锁定10%-70%，锁定金额不低于100美元，没有累计锁定比例限制。

而且支持红利解锁。

环宇盈活还有个价值保障选项，从保单第6年开始就能使用，可以锁定复归红利、终期红利和保证收益账户。

星河尊享2从保单第5年就能锁定红利，启动更早。

但单次锁定比例最高50%，累计最高也只有50%，而且不支持解锁。

大贺说点心里话

说到底，养老规划这件事，选对产品只是第一步。

怎么买、从哪个渠道买，省下来的钱可能比你想象的多得多。