保诚信守明天2025：25年IRR 6.35%全港第一，但这3类人千万别买

你好，我是大贺。

上周有位做外贸的老客户找我，说他2019年移民加拿大时，手里200万人民币没做任何货币对冲。

结果这几年人民币一路贬值，换成加币后购买力直接缩水了近30万。

他问我：有没有一张保单，能同时持有多种货币，随时切换？

这让我想起保诚刚升级的「信守明天」——一款支持6种货币自由转换的储蓄险。

说实话，老版信守明天在市场上几乎默默无闻，存在感极低。

但是，8月18日升级后，保诚直接把25年预期收益拉到了6.35%，号称"全港最高"。

这波操作，我只能说：一次激进的自救。

收益确实诱人，但波动也跟着上来了。

今天我就从5个真实场景出发，帮你判断：信守明天到底适不适合你。

场景一：追求长期高收益——信守明天的主战场

如果你的目标是"把钱放20年以上，追求最高回报"，那信守明天确实值得认真考虑。

先看核心数据：

• 第25年预期复利IRR 6.35%，全市场最高
• 25年总回报达本金的4.13倍（投30万，变124万）
• 第28年IRR触达6.5%上限，比友邦环宇盈活快2年

这个成绩什么概念？

我把市场上主流产品拉出来对比（剔除宏挚传承、启航创富这两款特殊渠道产品后）：

• 保单第14~26年：信守明天综合收益市场第一
• 保单第27~29年：被安达传承首创V-丰成反超（27年达6.5%）
• 保单第30年后：各家收益趋同

再看三款"最快达6.5%"的产品正面PK：

• 前13年：友邦环宇盈活领先
• 14~26年：信守明天反超，但差距不大
• 27~29年：安达传承首创V-丰成最强

整体看下来，信守明天和环宇盈活几乎打成平手。

但是，如果你的持有周期刚好卡在20~30年这个区间，信守明天就是当前市场的最优解。

升级后的信守明天，确实不再是默默无闻了。

就收益来说，这次升级至少是有吸引力的，算得上比较成功。

场景二：养老金/教育金晚提领——信守明天的隐藏优势

很多人买储蓄险是为了养老或给孩子存教育金。

这类需求有个共同特点：不急着用钱，放15~20年后再开始提取。

这恰恰是信守明天的甜蜜区。

我测算了两个典型的晚提领方案：

方案一：5-15-12（第15年起，每年提取总保费的12%）

方案二：5-20-16（第20年起，每年提取总保费的16%）

两个方案的结论高度一致：

• 保单第23~29年：信守明天账户余额市场第一
• 以5-15-12方案为例，第25年信守明天剩余69.75万美金，星河尊享II是66万美金，多近3万美金
• 第30年后：和星河尊享II等强提领产品趋同

什么意思呢？

如果你今年35岁，给自己存养老金，计划60岁开始提取——正好是保单第25年，信守明天的收益优势最大。

如果你今年40岁，给刚出生的孩子存教育金，计划孩子20岁读大学时开始用——也是保单第20年左右，信守明天依然强势。

信守明天非常适合晚提领，这是我测算后最大的发现。

场景三：需要早期现金流——信守明天的软肋

但是，如果你的需求是"交完保费就开始提取"，比如经典的566方案（第6年起每年提取总保费的6%），那我必须泼盆冷水：

信守明天不适合早提领。

看数据：投入30万美金，第6年起每年提取1.8万美金至终身——

差距一目了然：早提领场景下，信守明天全程被星河尊享II压制，第40年差了14万美金。

为什么会这样？

我对比了升级前后的计划书，发现了关键问题：

这次升级，保证金额没动，复归红利没动，提升的全是终期红利。

而终期红利的特点是：只有退保或身故时才能拿到。

你每年提领的钱，主要来自复归红利（派发即锁定的部分）。

再看各产品的复归红利占比：

• 信守明天：13.25%
• 环宇盈活：8.00%
• 星河尊享II：22.76%
• 盈聚天下：24.03%

信守明天的复归红利占比只比环宇盈活高一点，但远远落后于星河尊享II、盈聚天下这些强提领产品。

结论很清晰：如果你需要早期现金流（比如补充当前收入、覆盖房贷），信守明天不是最优选择，永明星河尊享II才是。

场景四：多币种资产配置——信守明天的差异化杀手锏

2025年初，人民币汇率再次成为热门话题。

在岸人民币跌破7.3，离岸人民币跌破7.35，中美利差扩大至300基点历史高位。

根据胡润百富最新报告，**86%的高净值人群正在考虑配置境外产品，其中境外保险以57%**的占比成为首选。

鸡蛋不能放一个篮子里，人民币资产和美元资产要平衡——这是我反复和客户强调的配置逻辑。

而信守明天在多币种配置上，有一个被严重低估的优势：真正的多元货币转换。

先说行业现状。

很多产品的多元货币转换其实是"假丝滑"：

条款里明确写着：

• 转换后收益可能变化
• 保单可能转换成新计划，权益条款都可能变
• 原有现金价值可能缩水

也就是说，你手上一张美元保单，因为移民加拿大想转成加币，结果发现：现金价值莫名缩水，预期收益从7%降到6%，甚至无限次变更受保人等功能都没了——因为你的保单变成了加拿大本土计划。

这不是个例，市场上很少有产品能真正避免货币转换的摩擦成本。

但信守明天不一样。

保诚把这事儿放到台面上，白纸黑字承诺：

• 转换货币后，保单功能不变
• 已有现金价值不会缩水

支持6种货币：美元、港元、人民币、澳元、加元、英镑，第3年起即可转换。

对于有海外身份规划、子女留学、或者单纯想做货币对冲的家庭来说，这个功能的价值远超账面收益。

货币是有周期的，配置比择时更重要。

信守明天让你用一张保单，就能实现多币种资产的灵活调配。

场景五：财富传承/家族信托——信守明天的保单功能

如果你的需求是"把财富安全、有序地传给下一代"，信守明天的保单功能同样值得关注。

最核心的是自主入息功能——这个功能被同行疯狂抄袭，足以说明它的价值。

简单说就是：你可以完全自主决定保单价值怎么提取、什么时候提取、提多少、提给谁。

• 可以一笔过提取，也可以设置定期自动提取
• 受益人可以是家属亲人，也可以是雇员、生意合伙人、甚至慈善机构
• 所有受益人享有同等权益

这对于企业主、有复杂家庭结构、或者想做慈善规划的客户来说，灵活度远超普通产品。

除此之外，信守明天还支持：

• 无限次变更受保人：财富可以一代代传下去
• 后继持有人/后备受保人：提前安排好接班人
• 开枝散叶（保单分拆）：一张保单拆成多张，分给不同子女
• 终期红利锁定+解锁：市场高点锁定收益，低点解锁博反弹
• 保单贷款、保费假期：资金周转时的应急工具

这些功能单独拎出来都不算独家。

但是，组合在一起，配合信守明天的高收益和多币种转换，确实能满足高净值家庭的复杂传承需求。

风险适配：你能接受多大波动？

讲了这么多优点，最后必须聊聊风险。

这次信守明天的收益提升，全部来源于波动最大的终期红利。

保证金额没动，复归红利没动，涨的全是"纸面收益"。

虽然预期数字更好看了，但不确定性也相应提高了。

这就是我在标题里说的：一次激进的升级。

再看投资策略：

• 权益类（股票）：固定70%
• 固收类（债券）：固定30%

注意是"固定"，不是"最高"。

相比其他可以灵活调整股债比例的产品，信守明天的波动会更大。

还有一个历史包袱：保诚是全港唯一一家回撤过分红的保司。

保诚不采用分红平滑机制，而是客观反映市场波动——多赚多分，少赚少分。

说好听点是"忠实反映市场"，说难听点就是"投资失利时你也得跟着亏"。

所以，我的建议是：

信守明天适合能接受分红有较高波动的朋友。

市场好的时候，你能收获超额收益；市场不好的时候，分红也可能打个8折。

但是，换个角度想：保诚支付了相应的风险溢价，信守明天的预期收益足够高。

即便分红实现率打了8折，算下来依然是赚的。

如果你觉得这种波动超出了自己的承受范围，市场上也有其他选择。

比如友邦环宇盈活，收益和保诚差不多，但友邦的稳健风格对未来几十年的血压更友好。

我们的目标是选对公司，选对产品——而不是非要和某一款产品死磕。

大贺说点心里话

说到底，选产品就是选匹配度。

信守明天的优势很明确：长期高收益、晚提领强势、多币种转换丝滑。

但它也有明确的短板：早提领弱、波动大、需要更高的风险承受能力。

如果你正在考虑港险，除了产品本身，还有一个信息差可能比选产品更重要——