2025港险保司排名揭秘：87%的人选了这10家，但有3个坑99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

前几天刷到一条新闻，安联发布的《2025年全球养老金报告》显示：全球养老金储蓄缺口约51万亿美元。

这个数字大到让人麻木，但换算到个人头上就很扎心了——咱们这代人，社保养老金替代率可能降到30%-40%，也就是说，退休后只能拿到在职收入的三分之一。

养老这事，越早想越从容。

很多人开始把目光投向港险储蓄，毕竟长期收益确实能打。

但问题来了：香港保险公司那么多，友邦、保诚、安盛、宏利……到底该信谁？

今天这篇文章，我用最新的2025年上半年数据，帮你把这个问题彻底想清楚。

港险保司这么多，到底该信谁？

2025年上半年，香港保险业新单保费达1737亿港元，同比增长50.3%。

这个增速说明什么？

内地客户正在用脚投票，大量资金涌入香港保险市场。

但钱多了，问题也来了。

我接触过太多客户，打开手机给我看收藏的十几篇测评文章，友邦说友邦好，保诚说保诚强，看完更懵了。

有个客户直接问我："大贺，你就告诉我，哪家不会跑路就行。"

这个问题问得实在，但也问得太浅了。

选保司本质是选"实力+适配性"。

实力决定它能不能陪你走完这二三十年的保单周期，适配性决定它的产品是不是真能帮你解决问题。

现在不规划，老了干着急。

延迟退休已经正式启动，2025年预计新增退休人员800万，每月发放压力增加240亿元。

别指望靠社保一条腿走路，给未来的自己留条后路，才是正经事。

接下来，我用三个核心维度——总保费、标准保费、分红实现率，帮你把香港保险公司的底裤扒个干净。

一个数据告诉你答案：87%的人选了这10家

先说个让你安心的数据：排名前10的保司，占据了**87.4%**的市场份额。

这意味着什么？

绝大多数人已经帮你做过筛选了。

头部效应非常明显，资源和客户越来越向大公司集中。

你不需要在几十家保司里挑花眼，盯着这10家研究就够了。

非银业务总保费前五名，分别是：友邦、富卫、宏利、保诚、中国人寿（海外）。

友邦的总保费达到184亿港元，占据**10.6%**的市场份额，在非银保司中排名第一。

这个位置它坐了很多年，不是靠运气，是靠实打实的产品和服务积累。

但最让我惊讶的是富卫，总保费同比增长129.3%，翻了一倍还多。

宏利也不甘示弱，同比增长95%。

这两家是所有头部公司里增长最猛的"黑马"，势头非常强劲。

消费者选择这些头部保司，可享受更稳健的财务实力、更长期的服务保障。

这笔账咱们算清楚：买保险不是买白菜，是二三十年的长期契约。

保司倒了，你找谁说理去？

有人可能会问：那排名靠后的小公司就不能买吗？

不是不能买，而是要更谨慎。

小公司可能在某些细分产品上有优势，但整体抗风险能力、服务网络、理赔效率，跟头部还是有差距。

除非你有特别明确的理由，否则没必要冒这个险。

别被规模骗了！这个指标才是真实力

总保费高，就一定是好保司吗？

不一定。

这里有个坑，很多人不知道。

总保费包含了整付保费（一次性交完的）和年度化保费。

有些保司靠短期趸交产品冲规模，数字好看，但含金量不高。

真正考验保司长期业务能力的，是标准保费。

标准保费怎么算？

整付保费×10%+年度化保费。

相当于把不同缴费期的保单，用一套标准折算成"年缴保费"。

这个指标更能反映保司在长期业务上的真实竞争力。

非银业务标准保费前五名，分别是：友邦、保诚、中国人寿（海外）、宏利、安盛。

友邦标准保费111亿港元，占**11.2%**市场份额，依然是第一。

在总保费与标准保费排名中均位列第一，友邦是双料冠军，实力碾压。

但排名出现了微妙变化：保诚从总保费的第四名升到了标准保费的第二名，说明它的长期业务占比更高，客户黏性更强。

**中国人寿（海外）**也从第五升到第三，反映出中资保司在非银渠道的发力。

最亮眼的是宏利和安盛，标准保费同比增长都突破了100%。

宏利增长112.2%，安盛增长111.6%，展现出极强的渠道爆发力。

这说明什么？

市场在洗牌，但洗来洗去，还是这几家在打。

分红说得好听，能兑现多少？

选储蓄险，最怕什么？

画饼。

计划书上写得天花乱坠，30年翻6倍、7倍，但那都是"预期收益"。

真正能拿到手多少，得看分红实现率。

分红实现率是检验保险公司"承诺兑现能力"的核心指标。

简单说，就是当初承诺的非保证收益，最后实际兑现了多少。

先说好消息：大部分保司的分红实现率均值都在90%以上。

这个水平在全球范围内都算不错了。

具体来看：

安盛历年平均分红实现率：周年红利95%、终期红利95%、总实现率95%。

非常稳，波动小。

宏利历年平均分红实现率：周年红利96%、终期红利96%、总实现率96%。

同样稳健，甚至略高于安盛。

忠意、周大福的总实现率都达到了100%，看起来完美。

但这里有个坑——忠意人寿和立桥人寿成立时间短，样本数量少，只披露了几款产品，全数达标不代表未来也能保持。

数据太少，参考价值有限。

再看保诚，历年平均分红实现率：周年红利74%、终期红利72%、总实现率73%。

这个数字在头部保司里确实偏低。

但我要说句公道话：保诚的产品设计本身就更激进，预期收益定得高，实现率自然会被拉低。

它适合风险承受能力强的朋友，愿意博更高收益，也能接受波动。

选保司不能只看分红实现率的绝对值，还要看它跟产品定位是否匹配。

稳健型保司实现率90%+，激进型保司实现率70%+，都是合理的。

怕的是那种产品定位稳健，实现率却拉胯的，那才是真坑。

10家头部保司，哪家适合你？

说了这么多数据，落到实操层面：这10家头部保司各有专攻，对应不同需求的客户，你该怎么对号入座？

友邦：泛亚地区最大独立上市人寿保险集团，业务覆盖18个市场，香港和澳门超过350万客户。

总资产值达2860亿美元，信贷评级标准普尔AA-、惠誉AA。

适合追求品牌背书、服务网络、综合实力的客户。

安盛：连续十年蝉联全球第一保险品牌，品牌历史超200年，业务遍及54个国家和地区，服务全球1.05亿客户。

投资管理资产规模9460亿欧元，被评为"大到不能倒"的保险公司之一。

适合看重全球化资产配置、长期稳定性的客户。

中国人寿（海外）：中国人寿境外唯一全资子公司，1984年进入香港市场，2024年新业务保费同比增长35%，内地客贡献超70%。

适合信任中资背景、习惯中资服务风格的客户。

周大福人寿：服务香港逾30年，依托周大福集团资源，在高端客户市场有独特优势。

信贷评级惠誉A-、穆迪A3。

适合看重集团背景、有高端服务需求的客户。

万通：在香港每4张年金保单就有1张来自万通保险，年金产品是它的王牌。

港交所上市公司云锋金融集团成员，信贷评级惠誉A-。

适合专注养老年金规划的客户。

百年老店vs新锐黑马：各有什么底牌？

很多人纠结：到底选历史悠久的老牌保司，还是增长迅猛的新锐公司？

这个问题没有标准答案，但我可以帮你理清思路。

百年老店的底牌是"稳"。

保诚1848年于英国创立，1964年进入香港，服务超130万客户，是亚洲规模最大的欧资寿险公司。

业务横跨亚洲12个市场，资本雄厚，在长期保障与分红型产品领域口碑突出。

永明1865年成立于加拿大，1892年进入香港，扎根香港超130年。

管理资产规模高达8万亿港元，连续14年入选全球100间最可持续发展企业。

宏利于香港开展业务超125年，是香港最大强积金服务供应商，市占率27.3%，全球投资资产总额4172亿加元。

这些老牌保司穿越过多轮经济周期，经历过金融危机、疫情冲击，还能稳稳站在头部，本身就是实力证明。

新锐黑马的底牌是"快"。

富卫2013年在亚洲成立，但植根香港逾48年（前身业务），集团总资产规模超1000亿港元，业务遍及亚洲十个市场。

增速凶猛，产品迭代快，在年轻客户群体中口碑不错。

**太平人寿（香港）**2015年正式开业，是中国太平保险集团旗下专业寿险公司。

总资产从2016年13.4亿港元增长至2024年超50亿港元，成长速度惊人。

十家保司共同构建了香港保险市场"国际化+本土化"的多元生态系统。

老牌有老牌的积淀，新锐有新锐的活力，关键是找到适合自己的。

选定保司后，产品怎么挑？

保司选好了，下一步就是挑产品。

这才是真正决定你收益的关键环节。

排名之外，适配才是王道。

同一家保司的不同产品，收益结构、提领方式、保证成分都不一样，选错了照样踩坑。

简单说几个方向：

短期稳健（20年内）：宏利「宏挚传承」前20年收益领先，适合中短期有明确用钱计划的客户。

中长期增值（20年+传承）：友邦「环宇盈活」30年IRR 6.5%，分红稳定；永明「星河传承2」10年保证回本，35年IRR6.5%。适合养老规划、财富传承的客户。

灵活提领：安盛「盛利2」首创557提取模式，30年IRR6.5%；永明「星河尊享2」**1%**顶格保证回报。适合需要灵活现金流的客户。

养老这事，越早想越从容。

选对保司是第一步，选对产品才能真正帮你补上养老金缺口。

大贺说点心里话

看完这篇文章，你应该对香港保险公司的格局有了清晰认知。

但选保司只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更多。