永Y多元货币保险计划II：我更看重它的底线、币种和传承

你好，我是大贺。

今天聊 永M金融（Sun Life）「永Y多元货币保险计划II」。后面简称 「永Y II」。

我自己就是客户。也买过不止一张港险。

当年我也纠结过演示收益。哪张图更高。哪一年回本。长期IRR能不能多一点。

买完这么多年的感受是，演示收益当然要看。但它不是第一位。

真正影响一张储蓄险用不用得舒服的，是三个问题。

底线稳不稳。币种跟不跟得上生活。传承能不能落地。

2026年5月10日这个时间点看，香港CRS 2.0已经在4月1日落地。跨境家庭对资产安排，会更敏感。也会更在意透明、合规、长期可控。

我会把永Y II放在这个背景里看。它不是只靠收益图好看。它更像是把底线、币种、传承这三件事，提前放进了产品结构里。

永Y II这张保单，我最看重这五个差异

如果你时间不多，我直接讲我的判断。

永Y II适合长期放钱的跨境家庭。尤其适合未来有多币种支出、教育金安排、家族传承安排的人。

它不适合短期周转的钱。也不适合只想两三年拿出来用的人。

储蓄险不是活期账户。钱是自己的，别马虎。

拿永Y II的3年缴版本，和市场主流竞品安S盛LII的2年缴版本比。几个关键点很清楚。

永Y II保证10年回本。安S盛LII保证18年回本。永Y早了8年。

永Y II长期保证IRR最高1.00%。安S盛LII约0.2%-0.3%。保证收益这一层，永Y是安S的3倍以上。

永Y II的归原红利现金价值，一经公布即保证。安S盛LII的归原红利现金价值为非保证。

永Y II在美元、人民币、加元、澳元这四大主流货币上，预期收益完全一致。安S盛LII不同货币收益存在差异。

传承安排上，永Y II提供3位后备持有人、3位暂托人，并含保费豁免。安S盛LII是1位后备持有人、1位暂托人，无保费豁免。

我看完这张对比图，态度比较明确。

两张里，我会优先看永Y II。

不是说安S盛LII完全不能买。而是永Y II在几个长期使用感上，更占便宜。

回本更早。保证IRR更高。红利锁定更稳。币种更公平。传承链条更完整。

买保险时，最怕只看投保那一刻的演示图。十年后，孩子在哪读书。家庭在哪生活。钱要给谁。谁来管。那才是真问题。

保证10年回本，比演示收益更值得先看

这两年港险储蓄险竞争很激烈。

2025年前三季度，内地访客新造保单保费达到632亿港元，同比增长15%。储蓄型产品占比78%。这说明什么？

很多人不是第一次看港险了。老客户复购变多了。新客户也更精了。

2025年下半年，港险市场至少有6家保司推出3年缴新方案。主打快回本和高保证IRR。保证回本期从过去常见的15-18年，压到10-12年。

永Y II在2026年初新增了3年缴方案。这一版的特点，就是底线比较硬。

3年缴版本，保证10年回本。预期最快5年回本。长期保证IRR最高达1.00%。3年缴第20年预期回报6.00%。第37年预期触及**6.5%**演示上限。

我会把这里拆开看。

预期最快5年回本，是演示。可以参考。保证10年回本，是合同底线。更关键。

演示收益是预测。合同里的保证，才是承诺。

很多朋友喜欢问我，6.5%能不能实现。我一般会先反问一句。最低能到哪里？

这个问题更重要。

市场上有些同类竞品，要15至18年才能保证回本。也有些产品保证IRR只有约0.2%-0.3%。

永Y II长期保证IRR最高1.00%。这个水平，在同类储蓄险里不低。

保守型客户，我会建议先看这条线。

你不能只看高处。也要看低处。低处站得住，后面才有资格谈增长。

归原红利公布后锁定，这点我很看重

分红险里，有个地方经常被忽略。

红利公布了，是不是就稳了？

不一定。

永Y II的设计是，归原红利一经公布，现金价值及面值即刻成为合同保证。

这句话很关键。

它的意思是，公布后，这部分不会再因为之后市场变化或经营波动被撤回。

从同类产品看，大致可以分三层。

一梯队，是归原红利面值和现金价值双保证。代表产品包括万年Q·星H系列II、永Y多元货币计划II。

二梯队，是归原红利每年派发保额面值，提领时需折现，现价不保证。代表有信S明天、宏Z家传承、环Y盈活、盈J天下。

三梯队，是仅终期红利，公布后不保证。代表是宏Z传承。

这个差异，短期看不明显。

拉到二三十年，差距会变大。

我自己买储蓄险，越来越看重这类条款。不是它让收益突然变高。而是它让已经公布的部分更稳。

确定性会被时间放大。

底线先站住。增长才有意义。

六种保单货币，真正解决的是未来生活变化

货币选择，是跨境家庭很容易看轻的地方。

刚买的时候，很多人只想美元。几年后，孩子可能去了英国。另一个孩子可能在加拿大。父母养老可能在内地。家庭支出一下子变复杂。

这时你会发现，钱不是只要“有”就行。钱还要“用得顺”。

永Y II支持美元、人民币、加元、澳元、英镑、港元六种保单货币。

更关键的是，美元、人民币、加元、澳元这四种货币，在目前假设下，预期回报完全一致。

这点对人民币客户很友好。

你选人民币，不会因为币种不同，在收益结构上被区别对待。

说点掏心窝的。很多跨境家庭不是不懂收益。而是未来生活路线真的不好预测。

现在孩子小。你不知道他以后去哪里读书。现在事业在内地。你不知道十年后会不会有海外支出。现在看美元顺手。以后未必。

永Y II从第3个保单周年日起，可以申请把保单货币换成另一种。

转换时，按当时市场汇率直接换算。不附加调整因子。

这个设计我喜欢。

它不是让你频繁换来换去。储蓄险也不该这么用。它给的是后路。

十年后生活变了，保单还有调整空间。这比一开始押死一个币种，要舒服很多。

跨币种来回横跳，成本很烦。汇率成本。手续成本。时间成本。看着每次不大，长期就是钝刀子割肉。

再看提取环节。

永Y II可以通过SunWallet平台，提取多达17种货币。覆盖港元、美元、英镑、日元、欧元、人民币等常见币种。

每年首次海外汇款手续费为零。适用于永Y II等指定产品。

还可以指定收款人。提取后直接打给配偶、父母、子女等。前提是符合审查要求。

这个功能很生活化。

比如孩子在英国读书。可以提英镑。孩子在加拿大实习。可以用加元。父母在内地用钱。人民币也能衔接。

跨境家庭，我会把这一项排得很靠前。

很多产品收益图做得漂亮。但钱真正拿出来用时，麻烦一堆。那种体验很差。

货币不该锁死你的生活。它应该跟着你的生活走。

传承不是写个受益人那么简单

很多人做传承安排，会先想到受益人。

把名字写好。比例分好。好像事情就结束了。

其实不是。

买储蓄险，把受益人设好，只是最简单的一步。

真正难的是，怎么给。谁来管。什么时候给。给完后，能不能按你的意思走。

永Y II这块做得比较细。

它可以指定最多3位后补保单主权人。并设定先后顺序。

主权人离世后，保单所有权依序转移。免遗产承办程序。

这解决的不是有没有写名字。

它解决的是，出了变故，这条链会不会断。

第一顺位无法承接，就顺延到第二顺位。第二顺位不行，还有第三顺位。保单不至于卡在一个节点上。

对于有未成年孩子的家庭，暂托人也重要。

永Y II可以为年幼的后补保单主权人，同时指定最多3位保单暂托人。

在孩子成年前，由暂托人代为管理保单。权限由主权人提前设定。

比如，每年可提取不超过50%保单价值用于教育开支。

这个设计很现实。

巨款一次性给孩子，到底是财富还是负担？这个问题，很多父母都担心。

永Y II的身故保障，也可以按不同受益人拆分。并分别设定支付方式。

可以即时支付。也可以延后到孩子特定年龄。可以一笔过。也可以分期。分期还可以定额或递增。按月或按年都可以。

还可以加入人生事件触发。比如大学毕业、结婚、生育时，额外触发一笔支付。

另外，它支持无限次更换受保人。保单可以延续至新受保人终身。

这类安排，对家族长期持有更友好。

我还会看供款期风险。

很多传承设计看着很完整。但供款期出了意外，就可能断掉。

永Y II有保费豁免机制。涵盖伤病失去行为能力、付款人离世或永久伤残、父母同时出意外、未成年孩子接手保单等情形。

触发后，后续保费可豁免。保单继续有效。

有孩子、有传承需求的家庭，我会很重视这部分。

因为传承最怕的不是钱不够。而是人不在场时，安排没人执行。或者执行时已经变形。

最好的传承设计，不是留多少钱。而是你不在场的每一步，依然按你定好的走。

写在最后：160年履约，是这张保单的底气

储蓄险是一份几十年的契约。

选产品，也是在选公司。

永M金融（Sun Life）成立于1865年，到现在已有160年历史。品牌扎根香港，也迈向135周年。

在香港，每7位居民中就有1位是永M客户。永M也是香港第三大强积金服务商。

这些数字不是用来装门面。它们说明一件事。这家公司在香港市场活得够久。客户基础也够深。

我更关心分红兑现。

2024年，永M总现金价值履约比率稳定在91%-103%之间。多款旗舰产品长期保持100%及以上的兑现率。历史分红实现率数据来自永M官网。

我对永Y II的判断很清楚。

长期资金，可以重点看。跨境家庭，可以重点看。有传承诉求，更值得看。

但短期钱别碰。随时要用的钱别碰。只盯着第几年回本的人，也要冷静。

港险储蓄险真正的价值，不是让你赌一个演示数字。而是把一笔长期资金，放在更稳的底线、更灵活的币种、更清楚的传承安排里。

这才是我作为老客户，最在意的地方。

大贺说点心里话

如果你已经在看永Y II，别只拿一张演示表下决定。保单条款、缴费期、币种、家庭现金流，都要一起看。

想知道自己怎么买更合适，可以来找我聊聊。信息差有时不在产品本身，而在方案怎么做。