**安盛盛利2/友邦环宇盈活**卖爆：466亿港元背后港险的真相你知道吗？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年，帮助过100多个家庭规划子女教育金。最近有位家长问我：孩子还在读初中，看到耶鲁大学一年学费突破9万美元，4年本科下来360万人民币起步，教育金到底该怎么存？

这个问题，其实和今天要聊的话题息息相关——为什么越来越多的内地人跑去香港买保险？

466亿港元的秘密：内地人为什么疯狂涌入香港买保险？

先看一组数据。2024年前三季度，内地访客在香港新买的保单保费达到466亿港元，占香港个人业务新造保单的27.6%。也就是说，香港每卖出4张保单，就有1张是内地人买的。

更有意思的是，这些保单大部分是分期缴费，不是一次性付清。买的最多的是终身寿险（59%），其次是重疾险（28%），医疗险只占5%。

这说明什么？内地人去香港，主要是为了买储蓄型保险，而且是长期持有、分期投入。

这笔账家长都会算：美国大学学费年涨5%，一年90万人民币的开销，靠银行存款那点利息根本追不上。提前规划省大钱，别等用钱时才着急。

收益差距：2% vs 6.5%，差在哪里？

说到底，内地人跑去香港买保险，最直接的原因就是收益差距。大陆储蓄险的预定利率上限是2%，收益写进合同，刚性兑付。听起来很安全，但问题是——2%能跑赢通胀吗？

香港储蓄险的预定利率上限是6.5%。实际表现如何呢？部分产品的IRR在20年左右能超过6%，30年左右能达到6.5%。历史分红实现率大概在**90%-105%**之间，虽然不是100%保证，但整体兑现情况还不错。

打个比方：大陆储蓄险就像"国债"，旱涝保收。但是有可能跑不赢通胀。香港储蓄险像"基金定投"，收益潜力大。但是波动也大。

教育是最好的投资。如果孩子现在10岁，离上大学还有8年，这8年的时间差，足够让复利发挥威力。同样存100万，**2%和6%**的差距，8年后可能差出几十万。

监管对比：两套规则，两种安全逻辑

有人会问：收益高，是不是风险也大？香港保险公司会不会跑路？先说结论：无论在哪个国家或地区，保险都是社会金融体系最后一道防火墙，对两者的安全性不用过多担心。

香港的监管确实和内地不一样。香港采取市场化自律监管，但有几个硬指标：

• 保险公司偿付能力充足率必须≥150%
• 必须公开分红实现率
• 还要接受标普、穆迪等国际评级机构的监督

更重要的是，香港作为亚洲最大的保险市场，从1841年至今已经走过180多年，还没有出现过保险公司倒闭的案例。即便2008年全球金融风暴，世界级投行纷纷破产。香港的保险公司依然稳健运营。

所以我常说，买香港保险就是买公司。选择一家靠谱的保司，比纠结产品细节更重要。

功能拆解：人民币单一配置 vs 全球多币种布局

除了收益，两地储蓄险在功能上的差距更大。大陆储蓄险只能用人民币买，资产配置单一。香港保险支持美元、欧元、英镑等多种货币投保，还能自由转换。

这对留学家庭意味着什么？孩子去美国留学，用美元保单；将来移民欧洲，可以转成欧元。保单还能拆分成多份，分给不同子女，各用各的货币。

有人担心汇率风险。说实话，汇率波动只有在你把钱取出来、换成人民币的时候才会影响。但是对于长线投资的教育金来说，这点波动比起**6%**的复利收益，影响微乎其微。

更厉害的是传承功能。香港储蓄险支持无限次变更被保险人，爸爸传儿子、儿子传孙子，保单代代传，收益永不中断。还有预存保费优惠，最高能拿**5%**的利息。

简单说：大陆储蓄险是"存钱罐"，香港储蓄险是"传家宝"。给孩子最好的准备，不只是当下这笔钱，还有未来的灵活性。

合法性铁证：政策法规怎么说？

很多人最担心的问题：去香港买保险，到底合不合法？答案是：完全合法，但有前提。

香港《基本法》第41章保险公司条例明确规定，港险可以合法卖给全球人士，前提是本人必须亲自到香港咨询及购买。

国家层面也在持续释放积极信号。政策明确支持依法跨境购买一定种类的境外金融服务。试点地区企业和个人可以依法办理跨境保单的续费、理赔、退保等资金结算。

国家是支持符合条件的朋友购买境外金融产品的，香港保险也不例外。

最新利好：2025年跨境金融新政解读

2025年3月1日起，国家金融监督管理总局发布新规，允许港澳银行内地分行开办外币银行卡业务。

这意味着什么？跨境资金流动的通道正在逐步打开，未来缴费、理赔会更加便利。

但是有一点必须提醒：在内地销售或签约的保单属于非法"地下保单"，不受两地法律保护。可能面临保单无效、资金损失的风险。一定要亲自去香港签约，通过持牌机构办理。

决策指南：对号入座，找到你的答案

说了这么多，我必须强调一点：并不是每个人都需要香港保险。大陆储蓄险以安全稳健、收益确定性见长，更适合普通家庭的长期储蓄规划。如果你追求的是"稳"，不想操心，内地产品完全够用。

香港储蓄险以高收益预期、全球化配置、传承灵活性为核心优势，适合有跨境需求或资产多元化配置的高净值人群。如果孩子有留学计划，或者你想做美元资产配置，香港保险值得考虑。

两者并非对立，可以结合自身需求进行"境内+境外"双线配置。港险并不神秘，也没那么可怕，它只是现在内地利率下行的市场环境下，一个帮我们理财投资的跨境金融工具。教育是最好的投资，提前规划，给孩子最好的准备。

大贺说点心里话

看到这里，你可能已经有了初步判断。但怎么买、找谁买、能省多少钱，这里面还有不少门道。