盛利II等4款港险养老方案深度测评：99%的人没算清的致命陷阱

你好，我是大贺。

最近看到一组数据，说实话挺扎心的——胡润报告显示，2024年10亿美元企业家数量暴跌16%，总财富蒸发15%，**29%**的富豪家庭财富在缩水。

连富豪都在"返贫"，更别提咱们普通中产了。

拥有600万净资产已超全国**99%**家庭，听起来挺厉害。但房产缩水、理财暴雷、存款贬值……中产的钱到底该往哪放？

尤其是养老这件事，二三十年后的事儿，现在不规划，到时候真的来不及。

今天我就从资产配置角度，把安盛盛利II、永明星河尊享II、宏利宏挚传承、万通富饶千秋这四款港险的养老能力，给你掰开揉碎了讲清楚。

你的养老金够花吗？

先说个扎心的现实：我国65岁以上老人已经突破2.2亿，而银行定存利率跌到了1.5%。

钱放着越来越不值钱，可养老的开销却一分不少。

按照官方目标，养老保险替代率应该达到58.5%。什么意思呢？就是你退休前月薪两万，理想情况下养老金能拿到11700元。

听起来还行？

但你知道一线城市一个高端养老院的单人间要多少钱吗？1.2万元/月。

也就是说，你的养老金，连房租都不够覆盖。更关键的是，目前咱们还没达到58.5%的养老替代率。

这是结构性问题，不是努力工作就能解决的。

2025年中产标准是家庭年收入35万以上、净资产超300万，全国达标家庭仅3320万户，占8.9%。

如果你在这个群体里，更应该清醒：中产家庭的养老焦虑，不是矫情，是真实存在的缺口。

养老需要多少钱？算一笔账

现在是每5个劳动力养1个老人，妥妥的僧多粥少。未来这个比例只会更难看。

我国养老主要靠三大支柱：

• 基本养老保险（社保）——政府兜底，能保基本生活，但想过得舒服远远不够
• 补充养老保险（企业年金）——看单位，大多数人根本没有
• 个人养老金——靠自己，市场化运作，但很多人压根没开始

从长远来看，单靠社保养老金，根本接不住二三十年的养老需求。

养老是二三十年的长期事，不是退休前两年才开始想的问题。现在不规划，到时候只能被动接受。

这也是为什么越来越多中产家庭开始关注港险——不是为了投机，而是为了在资产配置里，加一块能穿越周期的压舱石。

港险养老：为什么是长期最优解？

这里先纠正一个误区：很多朋友选港险补养老，总盯着前5年收益怎么样、会不会踩雷。

这是犯了用短期思维做长期规划的错误。

港险的设计逻辑，本来就是长期持有、复利增值。它不是三五年退保的产品，而是跟几十年后养老生活同频的工具。

2024年高净值人群中，银行储蓄与固收产品占比达53%，境内保险配置达39%，**82%**的人追求"保全与增长平衡"。

防御型配置已经成为主流，这不是保守，是理性。

从资产配置角度看，港险在养老规划里的角色，就是那个"别把鸡蛋放一个篮子"的另一个篮子——稳健、长期、可预期。

选这4款的关键：要么提领强，要么功能适配养老场景。下面我一个个拆解。

想要高现金流？选盛利II或星河尊享II

如果你的核心诉求是"退休后每年能稳稳领一笔钱"，那盛利II和星河尊享II是目前养老现金流的最优解。

我用三种主流提领方式做了对比，数据说话。

566提领（5年交、第6年起每年提取总保费的6%）：

• 前15年，宏挚传承表现最好
• 15-30年，盛利II最亮眼
• 30年后，星河尊享II追赶上盛利II，二者收益相同

567提领（5年交、第6年起每年提取总保费的7%）：

• 盛利II的优势更明显，15-70年之间基本都是最高的

一个主打强提领，打造超高养老现金流；一个总体更稳定，提领也不差。选哪个都不会出大差错。

如果你是"退休后想每年领一笔固定的钱，不想操心太多"的类型，这两款优先考虑。

怕本金有风险？选宏挚传承

有些朋友的心态是：收益高不高我不太在意，我就想保证本金安全，稳稳吃息。

那宏挚传承的"无忧选"功能，就是专门为你设计的。

它能做到交完即领、本金不动、每年持续派息。简单说，就是缴费结束后，你可以从终期红利里提取利息，完全不会动保单的保证现金价值，并且保证金额还能继续增长。

举个例子：0岁男孩、年交6万美元、交5年，第6年开启无忧选，每年提取本金的**4.6%**即13800美元。

可以看到：

• 即使每年派息，保证金额仍在正常增长
• 第18年保证金额达到本金
• 第27年累计领取的派息已超过本金

当然，过早开启无忧选会影响后期保单的剩余价值。

比如第50年，宏挚传承账户余额约41.9万美元，而567提领的盛利II此时还有101.6万美元。

但风险和收益要平衡。养老不是比谁赚得多，而是比谁稳得住。如果你怕本金有风险、想稳稳领钱，用高收益来换取低风险的安全感，还是很值得的。

情况复杂？选富饶千秋

有些家庭的养老需求比较复杂：可能是丁克、可能担心疾病风险、可能想给伴侣留保障……

这时候，富饶千秋的年金转换功能就派上用场了。

它是全港唯一拥有年金转换功能的储蓄分红险，开启后可以随时把全部或部分现金价值转成年金，拥有12种转年金方案，一张保单覆盖所有养老场景。

几个亮点：

• 第6/7/8项定额终身年金：害怕领取时间过短？就算不幸身故，受益人也能领完保证期的钱
• 第9/10项联合年金：丁克家庭福音，夫妻共享100%年金，一方去世伴侣持续受益
• 第11/12项危疾双倍年金、严重认知障碍症双倍年金：确诊后60个月内能领双倍年金，覆盖疾病风险

富饶千秋的核心优势是灵活。年轻时用储蓄险增值，退休时转年金稳领钱，不管情况如何都能适配。

它打造了唯一的储蓄分红险+养老年金险的复合产品。

如果你的家庭情况比较特殊，或者想要"一张保单解决多种问题"，富饶千秋是最适合的选择。

静态收益对比：基本面都过关

说完动态提领和功能特色，再补充一下静态收益的对比。毕竟，如果基本面太拉垮，提领后的账户余额也高不到哪去。

以0岁男孩、年交6万美元、交5年为例：

预期回本时间：

• 宏挚传承最早，第6年
• 盛利II、星河尊享II、富饶千秋都在第7年

保证回本时间：

• 星河尊享II最早，第10年
• 星河尊享II、富饶千秋第13年
• 盛利II最慢，第25年（因为保证复利IRR较低，只有0.233%）

达到6.5%复利限高的时间：

• 盛利II第30年就达到限高，在整个港险市场上是数一数二的速度
• 星河尊享II要到第50年

**盛利II的非保证复利爆发力强，后期增值快。**这再次印证：养老规划要放长线，别只盯着前期的收益。

再看5/10/8提领（5年交、第10年起每年提取总保费的8%）：

• 前15年宏挚传承表现最佳
• 15-30年盛利II最突出，其次星河尊享II
• 30年后差距不大

整体来看，这四款产品的静态收益表现都比较均衡——不出错，但也不太突出。

真正拉开差距的，还是动态提领能力和功能适配性。

总结一下四款产品的定位：

• 盛利II、星河尊享II：提领强，适合追求高现金流的人
• 宏挚传承：保本吃息，适合保守型、怕本金有风险的人
• 富饶千秋：全场景养老适配度高，适合情况复杂、需求多元的家庭

每个产品都各有侧重，选哪个取决于你的核心诉求。

养老规划不是短期头脑一热的随意决定，而是从现在开始，每一次理性选择的积累。

养老从来都不是遥远的事。

大贺说点心里话

产品分析我写了这么多，但说实话，选对产品只是第一步。怎么买、在哪买、能省多少钱，这里面的信息差才是真正值钱的东西。