永明星河尊享II和安盛盛利II：2年交产品里，我会这样选

你好，我是大贺。北大硕士，深耕港险9年。

今天聊一类很容易看花眼的产品。香港储蓄险里的2年交产品。

缴费短。资金占用看着少。演示收益也很漂亮。

但我更想问一句。

这张保单，能不能跟上你家未来20年、30年的用钱节奏？

把时间轴画出来你就懂了。

孩子0岁。18岁可能要留学。父母55岁以后要考虑退休现金流。中间还可能换房、创业、抓投资机会。

保单不是买完就结束，是开始。

今天这篇，我会把**永明「万年青·星河尊享II」和安盛「盛利II-至尊」**放到最后讲。因为看完13款产品之后，我认为这两款最值得认真比较。

人均6.5% IRR的2年交市场，到底该信谁

截至2026年05月10日，我看到的港险市场里，主流2年交储蓄险，基本已经卷到一个状态。

大家都在讲6.5% IRR。

这次参与对比的，一共有10家保司、13款2年交产品。

乍一看，很热闹。

宏利有宏利的亮点。安盛有安盛的速度。永明有永明的保证。富卫、万通、国寿、周大福，也都有自己的漂亮表格。

问题是，普通家庭不是拿着Excel过日子。

你真正要面对的是现金流。

孩子教育金什么时候用。养老金什么时候领。传承的钱能不能长期不动。

教育金、养老金、传承——三笔钱三种打法。

很多人看长期储蓄险，会默认一件事。

这笔钱可以一直躺着。30年不动。50年不动。让复利慢慢跑。

现实没这么干净。

2025年海外留学费用还在涨。英国本科一年总费用大概55-65万人民币。美国私立大学大概70-80万人民币。同比还在涨。

孩子真到18岁。你会不会取钱？

父母退休以后。你会不会每年领一笔？

家庭现金流出问题。你会不会提前动用？

这才是我看2年交产品的核心。

收益高不高，看你怎么用它。

13款产品都在讲6.5%，但含义不一样

这次测试基准很统一。

2年交。年缴5万美金。被保人0岁男孩。总保费10万美金。

先看表面收益。

宏利宏挚传承，100年预期IRR达6.50%。

周大福匠心传承2，第100年预期总收益达5266万美金。复利IRR稳定在6.50%。

安盛盛利II-至尊，第30年后复利IRR稳定在6.50%。

永明万年青星河尊享II和传承II，最终复利IRR也都达到6.50%。

富卫盈聚天下和盈聚天下II，缴费40年后收益基本一致。最终IRR也是6.50%。

万通富饶万家，第30年复利IRR达6.500%。

太保金如意，第100年复利IRR为6.30%。预期总收益4367万美金。

国寿傲珑盛世，第100年复利IRR6.50%。预期总收益5266万美金。

忠意启航创富·卓越，第100年复利IRR达6.22%。

安达传承首创V-丰成，第26年后复利IRR稳定在6.50%。

你看完会发现。

大家都很会讲长期。

但长期IRR有一个前提。你得扛得住时间。

我不会只按第100年的数字做决定。

一张保单要服务30年。不是服务一张演示表。

第一件事：很多6.5%，经不起中途取钱

我们先做一个温和测试。

总保费10万美金。2年缴清。从第5年开始，每年提取5000美金。也就是总保费的5%。

这个模式可以理解成“255”。

它不算激进。

有点像家庭偶尔补充现金流。也像给孩子做小额教育支出。

这一轮筛下来，表现较好的有10款。

宏利宏挚传承系列。安盛盛利II。永明万年青星河系列。周大福匠心传承2。富卫盈聚天下系列。万通富饶万家。国寿傲珑盛世。

这里我会重点看提取后的现金价值。

不是只看你能不能领。

而是领完之后，保单还能不能继续长。

这一轮里，安盛盛利II和富卫盈聚天下II表现最突出。

整个保单周期里，提取后现金价值还能保持健康增长。

这很重要。

有些产品账面收益漂亮。但一开始取钱，现金价值明显下滑。后面增长也乏力。

这种产品我不会推给现金流不确定的家庭。

孩子教育、房产置换、家庭变故，哪一样都可能提前用钱。

只适合完全不动的钱。

但现实里，很多家庭做不到。

第二件事：提取力度加大，有产品会断单

再把压力加大一点。

从第10年开始，每年提取1万美金。也就是总保费的10%。

这个模式更像真实的教育金或养老金。

第10年以后开始领。每年领一笔。连续领很多年。

这就是“2/10/10”。

这一轮差距就出来了。

永明万年青星河传承II和国寿傲珑盛世，在这个提取强度下会中途断单。

这句话要听进去。

不是产品一定不好。

而是这个用法不适合。

如果你本来就是给孩子准备留学金。18岁以后连续几年要花钱。那这类压力测试很关键。

如果你本来是补充养老。退休后每年要领钱。也要看这个。

我对这一轮的判断很直接。

安盛盛利II和富卫盈聚天下II更稳。

它们证明了产品结构的韧性。

保单不是只看“能不能长大”。

还要看“边领边长”有没有可能。

第三件事：真正能边养边用的，只有少数

再做极限测试。

从第2年开始。刚缴费完成，就每年提取5000美金。

这个模式叫“225”。

说白了，就是刚种下树，就开始摘果子。

这对产品很不友好。

但它能看出底层结构。

这一轮能支撑的产品，只有三款。

永明万年青星河尊享II。周大福匠心传承2。万通富饶万家。

其中，永明万年青星河尊享II表现最出色。

这点我很看重。

因为它说明一件事。

永明这款不是只适合放着不动。它更能接受现金流扰动。

经过三轮提取测试，真正值得继续深挖的，我会锁定三款。

安盛盛利II。富卫盈聚天下II。永明星河尊享II。

不过，光看提取还不够。

提取能力像体能测试。

收益结构才像骨架。

比IRR更要看的，是回本、保证和复归红利

先看回本。

所有主流2年缴产品的预期回本时间，都集中在5-6年。

这一项差距不大。

再看达到6.5%复利的时间。

宏挚家传承最快。第24年达到。

安盛盛利II和富卫盈聚天下II，是第28年。

宏利宏挚传承，第43年达到。

周大福匠心传承2，第48年达到。

这个维度里，宏利宏挚家传承和安盛盛利II更有优势。

不过，我不会只看预期。

我更关心保证收益。

保证收益是底线。是保司写进合同里的承诺。

保证回本最快的是永明万年青星河传承II。第10年。

永明万年青星河尊享II、传承II、周大福匠心传承II、富卫盈聚天下、万通富饶万家、宏利宏挚家传承，保证回本是13年。

保证收益率方面，永明万年青星河尊享II和传承II最高。

终身保证收益率1%。

周大福匠心传承II、富卫盈聚天下、万通富饶万家，是0.55%。

这个差距不小。

我对永明的偏好，主要来自这里。

1%的终身保证收益率，在这批产品里很硬。

再看一个很多人忽略的指标。

复归红利占比。

复归红利，是已经分配到保单上，还能继续参与复利增长的部分。

占比越高，越早进入滚雪球状态。

中途提取时，抗压能力也更好。

5-50年均值里，富卫盈聚天下是21.86%，排第一。

永明万年青星河传承II是20.19%。

富卫盈聚天下II是20.12%。

周大福匠心传承2最低，只有9.75%。

宏利产品分红机制不同，不放进这一项对比。

从结构合理性看，我会把永明星河尊享II放在很靠前的位置。

它兼具1%保证收益和接近20%复归红利占比。

这不是单一指标好。

是底线和成长性都不错。

写在最后：永明星河尊享II和安盛盛利II，对应两类家庭

最后把话说直一点。

如果你家未来现金流不确定。孩子教育、养老补充、临时用钱都可能发生。

我会优先看永明万年青·星河尊享II。

它的优势很清楚。

保证收益1%。行业里很突出。

复归红利占比接近20%。更早进入复利状态。

还能支持“225”这种极限提取。

我把它理解成“早熟型”产品。

不是最会讲故事的那种。

但它更能扛现金流变化。

如果你想做一张能服务30年的保单。中间还可能用钱。永明这款更适合。

如果你持有期限比较清楚。更看重预期收益。也希望整体体验平顺。

我会看安盛盛利II-至尊。

它第28年达到6.5%复利。

全周期提取表现均衡。

前期不算激进。中期稳定。后期也不掉队。

我把它理解成“均衡型”产品。

如果你更关注预期收益的兑现节奏。持有期也比较确定。安盛这款更顺手。

我的最终判断是：

不确定性高，选永明星河尊享II。

持有计划清楚，选安盛盛利II-至尊。

别只盯着IRR。

你要问自己三件事。

这笔钱准备放多久？中途用钱概率多大？你更在意合同底线，还是预期收益？

想清楚这三件事，产品选择就不会乱。

大贺说点心里话

港险产品差别不只在收益表里，也在渠道、方案和现金流设计里。你如果正在比较2年交储蓄险，别急着下决定，先把自己的用钱时间轴画清楚。