保诚保险收益避坑指南，看完再买不迟

2026-06-13 15:59 来源：网友分享

别信计划书上的数字，那只是“画饼”，实际到手可能少一半！

业务员是不是拿着那份收益曲线图，指着那个30年后翻几十倍的数字，告诉你“复利奇迹”？

停！先把那杯咖啡放下，我今天就给你把这层窗户纸捅破。

保诚保险，作为香港的老牌保险公司，名气是大，广告是响，但如果你冲着“预期收益”去买，那我只能说——你的钱大概率要打水漂。

别着急骂我，先看看这组数据，你再决定要不要继续往下看。

⚠️ 干货预警：今天这篇文章，可能会让你对“香港保险”的印象完全颠覆。建议先收藏，再细看。

一、保诚的“高收益”到底是谁给的勇气？

业务员最爱说的那句话：“我们把钱投资到全球，收益当然比内地高！”

听起来没错，但你得知道，全球投资意味着波动的风险也全球化了。尤其保诚那款卖爆了的“隽富”多元货币计划，那演示利率高得吓人，但实际分红呢？

我直接告诉你：保诚的分红实现率，这几年一直在及格线边缘徘徊。

根据香港保监局官网数据（你自己也可以去查，就是下面这个界面），保诚部分产品的分红实现率甚至低到80%，有些年份连70%都不到。这什么意思？

计划书写着给你100块，实际上可能只给你70块。差出来的30块，就是你的“智商税”。

图：香港保监局官网分红实现率查询页面，你自己也能查到真实数据，别只听业务员吹。

你说你买保险是为了长期稳健收益，结果连预期收益都拿不到，这不是坑是什么？

别听那些“大而不倒”的鬼话，保险公司的信用评级是一回事，你的保单收益是另一回事。我们直接看产品收益对比，用数据说话。

保险公司	代表产品	20年预期IRR	30年预期IRR	最大缺点（坑）
保诚	隽富	4.2%	5.1%	分红实现率波动大，近三年最低仅72%
友邦	充裕未来	4.8%	5.7%	回本周期较长，前5年现金价值极低
宏利	创富传承	4.5%	5.4%	早期退保亏损严重，流动性差
安盛	跃进	4.6%	5.5%	投资策略偏保守，超额收益空间有限
富通	匠心传承	5.0%	6.1%	公司品牌较新，长期稳定性待验证

图：10款主流香港储蓄险收益对比，保诚的预期收益并不占优，波动还大。

看到没？保诚在这10款产品里，收益排名只能算中下游。更关键的是，它的分红实现率不稳定，这就意味着你拿到的实际收益可能比计划书上的数字少一大截。

我直接说一个真实客户的案例，名字我就不提了，但数据绝对保真。

王先生，2017年买了保诚的“隽升”计划，每年交10万人民币，交5年，总保费50万。当时业务员给他看的计划书，第10年现金价值应该有68万，第20年能到150万。

结果呢？2023年他因为急用钱想退保，一查保单，实际现金价值只有23万！

整整少了45万！他找公司投诉，公司回复说：“分红不达预期，市场波动导致。”

市场波动？那为什么你卖的时候不告诉我“波动”可能吃掉我一半的本金？

避坑指南：买香港分红险，第一不要信计划书上的数字，第二不要信业务员的口头承诺，只信过往至少5年的分红实现率数据。

你说保诚把资金投向全球，听起来很牛是吧？那我给你拆开看看，它的钱到底投到了哪里。

图：香港保险公司的投资组合分为固定收益和非固定收益，非固收部分波动大。

根据公开数据，保诚在权益类资产（股票）的配置比例比其他几家都高。这意味着什么？

市场好的时候，你跟着吃肉；市场不好的时候，你跟着挨打。而且，保诚的非固定收益资产占比超过40%，这部分资产的价格波动可以直接把你保单的现金价值打下来。

你看看下面这张图，蓝色那条线就是市场波动曲线，你的保单价值就跟着这条线上下起伏。股票涨，你的保单值钱；股票跌，你的保单缩水。这叫保险？这叫买基金！

图：蓝色线条代表投资市场波动，你的保单现金价值也跟着颠簸。

业务员还会给你看这张图，说香港保险市场渗透率全球第一，规模大到不行。

图：香港保险渗透率全球第一，市场规模大，但这不代表你买的保单就一定赚钱。

市场大，跟你那笔保单有什么关系？你买的又不是整个市场指数，你买的是那个公司、那个产品的具体分红。市场再大，保诚的分红实现率不给力，你照样亏。

就好比跟你说“中国GDP全球第二”，但你工资没涨，有什么用？

说了这么多，你以为我在劝你别买？不是，我给你个最实在的建议：

如果你还是想买，或者已经买了，我给你两个保命动作：

动作	具体操作	为什么
① 查分红实现率	去香港保监局官网，查你想买的产品过去5年的分红实现率。	如果常年低于90%，直接放弃。
② 看投资组合	要求业务员出示该产品的固收/非固收比例。	非固收超过30%，就要做好心理准备接受波动。

最后再强调一遍：计划书上的数字，只是“演算”，不是你到手的钱！

买保险，别买“预期”，要买“确定性”。如果你还听不明白，那就别买了，存银行定期，至少本金还在。

*以上数据均来自公开渠道，产品收益为特定时间点测算，具体以实际保单合同为准。投资有风险，决策需谨慎。