环宇盈活、盛利2、星河尊享2：0~5岁教育金怎么选

你好，我是大贺。

今天聊三款很多家长会放在一起看的港险教育金。

友邦「环宇盈活」。安盛「盛利2」。永明「万年青·星河尊享2」。

我自己看教育金，口径会偏保守。

我这人就一个原则：先保本，再谈收益。

尤其是给娃的钱。输不起。

计划书写得漂亮，不代表18岁那年真能用得舒服。教育金最怕的不是收益少一点。而是要用钱时，发现现金价值不够硬。或者提取之后，后面复利被啃掉。

截至2026年05月10日，我会按一个统一口径来看。

0岁宝宝投保。5年缴费。每年交5万美元。总保费25万美元。

这篇不讲玄乎的品牌故事。就看三件事。

15到30年够不够稳。分红兑现能力靠不靠前。提取方式能不能贴合孩子上学节奏。

0~5岁规划教育金，重点不是收益最高

0~5岁给孩子做教育金，确实是比较舒服的窗口。

时间够长。复利有空间。家长也不用等孩子快上大学了，再突然凑一大笔钱。

不过我想提醒一句。

教育金不是单纯比谁演示收益高。

很多家长会拿着计划书问我。大贺，哪个IRR更高？哪个第30年现金价值更多？

这个问题当然要看。但不够。

教育金有自己的用钱节奏。18岁可能要本科。22岁可能要读研。有的孩子国内本科。有的孩子海外本科。有的家庭还希望剩一笔钱。给孩子以后结婚、创业、育儿用。

这时候，产品适不适合，关键在提取方式。

我会看四个标准。

• 15-30年收益要稳
• 分红实现率要靠前
• 支持灵活提取
• 提取不能明显啃本金

计划书上6%，实际兑现3%的产品我见得多了。分红实现率这东西，看长期才准。

2025年香港保险业分红数据出来后，很多家长也开始关心这个点。这是好事。

比如友邦2025年公布的63款产品分红数据。过往所有产品分红实现率在64%以上。最高169%。平均93.1%。10年以上老产品平均86%。

永明最新28款产品平均实现率87.8%。最低52%。最高120%。

这些数字不能简单等于未来收益。但能说明一件事。

兑现能力，必须看。尤其是教育金。

友邦环宇盈活：我更愿意给保守型家长看

友邦「环宇盈活」这款，我会把它归到稳健型。

它不是那种一眼看上去最刺激的产品。但教育金恰恰不需要刺激。它需要按时。需要兑现。需要孩子18岁那年，钱真的能拿出来。

这款的核心数据是。30年预期IRR达6.5%。近10年分红实现率，也一直在行业第一梯队。

我更看重第二点。

收益演示高，只是纸面。分红兑现稳定，才是底气。

友邦本身也是老牌公司。1919年成立。也是恒生指数第一大成分股。香港澳门客户超过330万。2025年一季度，友邦总保费82亿港元。非银保司排第2。市占率8.8%。

这些不是为了说大公司就一定好。不是这个意思。

只是分红险很看长期经营。公司投资能力。资产负债管理。分红政策稳定性。都很关键。

环宇盈活适合什么场景？

我会优先想到这类家庭。

孩子先读国内本科。再去海外读研。家长不想冒太大波动。更希望教育金稳稳落袋。

按这次测算。

18到21岁。每年提取20万人民币。约2.85万美元。覆盖国内本科的学费和生活费。

22到24岁。每年提取50万人民币。约7万美元。匹配海外读研的大额支出。

到孩子30岁时。保单剩余现金价值还能超过600万人民币。约86万美元。

这个结构我觉得比较顺。

本科阶段不一次性掏太多。读研阶段再加大提取。提取后还有剩余现金价值继续滚。

它的好处很清楚。

稳增长。强兑现。节奏也贴近教育金。

我会把它排给保守型家长。尤其是已经大概确定“国内本科+海外研究生”的家庭。

不过也要说清楚。它不是专门为一次性大额提取设计的。如果你一开始就准备本科直接送出国。18岁那年就要一大笔钱。那安盛盛利2可能更贴这个场景。

安盛盛利2：海外本科家庭，我会重点看它

安盛「盛利2」的特点很鲜明。

它强在中期。尤其是15-20年。

素材里的口径是。前20年的现金价值增长速度，远超同类产品。还有一个很有辨识度的设计。就是557提取模式。保单第5年就能开始提取。

这个设计对普通家庭未必一定用得上。但对教育金很有意义。

因为海外本科不是慢慢花小钱。很多时候是大额集中支出。

学费。住宿。生活费。汇率波动。保证金。各种前置成本。

这些钱不会等你慢慢准备。

按这次测算。

孩子18岁时。一次性提取175万人民币。约25万美元。

孩子22岁时。再提取175万人民币。约25万美元。

第22年累计提取50万美元。生存总利益72.84万美元。是总保费的2.9倍。

就算两次大额提取。保单第20年剩余价值仍超过315万人民币。约45万美元。

这就是盛利2的强项。

它解决的是大额一次性拿钱的问题。

我会直接说。如果孩子大概率本科就出国。而且家庭要准备一笔确定的大额教育金。盛利2比友邦更对题。

它的中期提取能力更锋利。18岁这个节点拿钱更痛快。

但我也有保留。

这类产品很容易让人只盯着中期爆发。然后忽略分红的不确定性。尤其是演示利益里的非保证部分。不能当成银行存款。

安盛总部在法国。成立于1817年。是全球大型保险集团。资产规模有1万亿。底子是厚的。

可教育金不是看集团名气就够。你还是要看具体计划书。看保证现金价值。看红利实现口径。看提取后剩余价值怎么变。

我给它的定位很明确。

海外本科。大额提取。中期收益优先。就重点看盛利2。

如果你是极度保守。不喜欢非保证收益占比太高。也不想18岁一次性提太多。那我不会把它放第一位。

永明星河尊享2：安全垫厚，适合一笔钱管很久

永明「万年青·星河尊享2」这款，我会从安全垫来看。

它最突出的点，不是单一年份的演示收益。而是保证利益和复归红利占比。

素材里有一个关键数据。

前22年复归红利加保证利益占比超过50%。

这句话很重要。

保证利益好理解。写进合同。相对确定。

复归红利也不一样。一旦派发并归属。它的确定性会比终期红利更强。

说白了。它不是完全飘在天上的预期。

教育金一半以上的收益，有更厚的锁定感。这对保守家庭很有价值。

我经常说一句话。保证收益才是真收益。

孩子18岁要交学费。学校不会因为市场不好就让你晚几年交。汇率也不会照顾你的计划书。

永明这款还有一个数据。保证回本时间只有13年。比同类产品早了5到12年。

这点我很喜欢。

不代表它一定收益最高。但它让家长心里更踏实。

提取方式也更灵活。

18到25岁。每年可以灵活提取总保费的8%-15%。按这次总保费25万美元算。就是根据当年学费节奏做安排。

有的年份多提。有的年份少提。不用硬凑固定领取节奏。

复归红利占比高。提取后剩余现金价值也不容易被明显打薄。这就是它的优势。

我会把它给两类家庭。

第一类。特别在意安全。不想全部押在演示分红上。

第二类。不只做教育金。还想把这笔钱留成终身备用金。

本科要用。读研要用。以后结婚可能用。孩子创业也可能用。甚至家庭遇到现金流压力，也能有个缓冲。

永明金融成立于1871年。是加拿大第二大保险公司。香港永明始于1892年。在香港也有很长经营历史。2025年一季度，永明总保费35亿港元。非银保司排第6。

它不是最激进的选择。但它很适合保守家庭。

我的判断很直接。

如果你把安全放第一位，又想要灵活提取，永明星河尊享2更合适。

但如果你追求18岁一次性大额爆发。它不如盛利2那么直接。如果你追求长期兑现的品牌稳定感。友邦也会更有优势。

三款放一起看，差异其实很清楚

把三款放在同一张表里看，思路会清楚很多。

友邦强在稳。安盛强在中期提取。永明强在安全垫和灵活性。

品牌背景也各有底子。

友邦1919年成立。恒生指数第一大成分股。香港澳门超过330万客户。

安盛总部在法国。成立于1817年。全球大型保险集团。资产规模1万亿。

永明金融成立于1871年。加拿大第二大保险公司。香港永明始于1892年。

但我不建议只按品牌选。

港险教育金真正要看的是匹配度。

你家孩子的教育路径是什么。18岁要不要大额用钱。22岁是否还要读研。家长能不能接受非保证分红波动。提取后还想不想保单继续长。

这些问题，比一句“哪款最好”更重要。

从收益节点看。

友邦长期复利表现更突出。图表里第29年复利收益率可到6.44%。

安盛中期收益增长稳定。第29年复利收益率约6.35%。

永明前期退保金额更高。第29年复利收益率约6.13%。

这几个数字都不差。

但别忘了。这些是演示口径。不是确定承诺。

我会这么分。

追求长期稳。看友邦。

追求18岁大额提。看安盛。

追求保证和复归占比。看永明。

这比单纯比第30年谁多一点，更靠谱。

写在最后：别纠结谁赢，先看你家孩子怎么用钱

最后给你一个更直接的判断。

如果你家是国内本科，再海外读研。我会优先看友邦环宇盈活。它的优势是稳。分红兑现能力也更让人安心。保守型家长会更舒服。

如果你家目标很明确。孩子本科直接海外。18岁就要一大笔钱。我会重点看安盛盛利2。它的中期提取能力更强。大额支取场景更匹配。

如果你把安全放在第一位。又想提取灵活。还希望一笔钱不只管教育。那我会看永明万年青·星河尊享2。保证加复归红利占比更高。心里更有底。

我不建议家长只追最高演示收益。

教育金不是比赛。不是谁第100年数字最大，谁就一定适合你。

孩子18岁用钱。你要的是那一年能拿出来。拿得稳。拿完以后，保单别塌。

0~5岁确实是黄金窗口。越早规划，复利空间越大。但产品选错了，早也没用。

给娃的钱，最怕贪快。也最怕只看计划书最后一列。

我的偏好很明确。

稳健家庭选友邦。海外本科选安盛。安全优先选永明。

你按自家教育路线选。别按别人家的焦虑选。

大贺说点心里话

教育金这件事，真正难的不是买不买。而是怎么买得更省，怎么把条款和提取节奏看明白。如果你想把三款计划书放在一起算，我可以帮你看一眼关键差异。