宏利「宏挚家传承」：被吹成"友邦杀手"的新品，有个短板必须说清楚

你好，我是大贺。

最近不少客户问我宏利这款新品，说是"收益碾压友邦"。

作为CFA持证人，我习惯性地把数据拉出来对比了一遍——确实有亮点。但也有个明显短板，今天一次性讲透。

你是否有这样的困扰？

2025年人民币汇率从年初7.30一路波动，最低跌到7.35，年底又拉回7.01。这种过山车行情，让很多家庭开始意识到：鸡蛋不要放一个篮子里。

如果你手头有一笔闲钱，短期内不急着用，但又担心人民币资产过于集中。想给孩子存笔教育金，或者为自己退休做长期储备，同时还能配置点美元、港币资产对冲风险。

那今天这篇测评，值得你花3分钟看完。

宏利新品：专为长期增值设计

从资产配置角度看，**宏利「宏挚家传承」**的定位非常清晰：主打资金增值，而非频繁提取。

这点和**友邦「环宇盈活」**很像。宏利这次的策略是：略微降低前期收益，换取更快的长期收益增长速度和更早的回本时间。

说白了，这是一款为"耐心资本"设计的产品。特别适合用于长期储蓄和财富传承。

场景一：给孩子存一笔教育金

假设你家孩子今年5岁，你想存一笔钱，等他18岁出国留学时用。

「宏挚家传承」的回本速度在市场上属于第一梯队：

• 预期回本期6年（5年交费），市场最早之一
• 保证回本期16年，优于友邦、保诚的18年，更远超安盛的25年

这意味着孩子13岁时，这笔钱大概率已经回本并开始盈利。16岁时，保证回本——刚好赶上高中阶段，心里有底。

更实用的是，产品新增了"灵活取"功能，支持定期定向支付至海外账户。孩子在国外读书，学费、生活费可以直接打到境外账户，省去换汇的麻烦。

这个功能对有跨境财务需求的家庭来说，确实是刚需。

场景二：为退休做长期储备

如果你35岁，想存一笔钱60岁退休用，那更要关注长期复利表现。

「宏挚家传承」的数据很亮眼：

• 第27年达到**6.5%**预期年化复利，快于友邦/安盛的30年、保诚的28年
• 前30年总收益优于友邦「环宇盈活」，30年后两者差异极小

换句话说，如果你看重"尽早达到高回报率"，这款产品目前是市场最快的选择之一。

聪明的钱都在往哪里流？从全球资产配置趋势看，能在27年就锁定6.5%复利的产品，确实稀缺。

灵活配置：多种交费期+实用功能

缴费方式支持趸交、2年、3年、5年交，丰俭由人。

功能方面，除了保留保单分拆、多元货币等常规操作，还新增了"挚易取"功能——可以灵活调配资金给家人应急。比如父母突然需要一笔钱周转，不用退保，直接从保单里调一部分出来。

风险和收益要平衡，灵活性也是风险管理的一部分。

什么情况不适合选它？

重点来了，这部分必须看。

「宏挚家传承」有个明显短板：提领表现相对平庸。

什么意思？就是如果你买了这款产品，中途想定期取钱出来用（比如每年取5%当生活费）。取完之后账户里剩的钱增长速度，不如其他几款竞品。

具体来说：

• 提领表现不及安盛「盛利2」、永明「万年青星河尊享2」
• 甚至不及宏利自家的老产品**「宏挚传承」**前期表现

这不是我黑宏利，而是产品设计的取舍。「宏挚传承」强在前20年收益和提领，但长期收益增长乏力。

而「宏挚家传承」则反过来，牺牲了提领表现，换取更强的长期增值能力。

所以结论很清晰：

如果你有较强的中期现金流提取需求——比如买了之后第10年开始每年要取一笔钱出来用。那安盛「盛利2」或永明的产品可能更合适。

如果你就是存着不动，等20年、30年后一次性用或传给下一代。那「宏挚家传承」确实是当前最优选之一。

结语：匹配需求，才是最好的选择

「宏挚家传承」是一款在收益增长速度和长期复利表现上极具优势的产品，这点毋庸置疑。

但没有完美的产品，只有合适的选择。最终选择需根据个人财务目标和资金规划来决定。

这是大趋势，也是资产配置的基本逻辑。

大贺说点心里话

产品选对了只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的信息差可能比产品本身更值钱。