万通「富饶万家」测评：号称养老神器的港险，终身刚兑真没坑？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天这篇文章，我想跟你聊一个扎心的话题——你的养老金，真的够花吗？

养老的终极恐惧：人还在，钱没了

2025年1月1日，延迟退休政策正式落地。男职工退休年龄从60岁逐步延到63岁，女职工从50/55岁延到55/58岁。

这事儿我见多了，很多客户一听到这个消息，第一反应不是"多干几年"，而是"我的养老金还够不够"。

说白了就是，退休时间往后推了，但寿命还在延长。你70岁退休，可能要活到90岁甚至100岁。这中间的二三十年，钱从哪来？

更扎心的数据是：中国城镇职工养老金替代率只有45%。什么意思？你退休前月薪8000块，退休后社保只给你发3600块。剩下的缺口，谁来填？

养老规划最怕的不是"没存钱"，而是"存了钱，但不够花"，或者更可怕的——"人还在，钱没了"。

很多人买了储蓄险，觉得万事大吉。但是普通储蓄险老了想用钱，只能做部分退保。

这有个隐患：万一你活得太久，账户里的钱被提光了怎么办？

这不是杞人忧天，这是真实存在的"长寿风险"。

传统方案的困境：既要又要的两难

我跟你讲实话，在给客户做养老规划时，我最常听到的就是一种"既要又要"：

"我现在还年轻，希望买储蓄分红险，因为收益高，能利滚利抗通胀。"

"但我又担心，等我60岁退休那天，万一赶上金融危机，分红不达标，我的养老金是不是就缩水了？那时候我更想要年金险那种雷打不动的安全感。"

这个需求矛盾吗？一点都不矛盾。但过去确实很难实现。

前期要"进攻"（高收益），后期要"防守"（稳现金流），过去需要买两张保单搭配。一张分红险负责增值，一张年金险负责兜底。操作复杂，成本也高。

这款产品本质上是在帮你解决"长寿风险"——既要活得久，又要钱够花。

那有没有一张保单，能同时解决这两个问题？

还真有。

破局者登场：一张保单的「双面胶」设计

万通（YF Life）推出的**【富饶万家】**，被我称为"全港唯一的双面胶产品"。

为什么这么说？因为它具备一个独特的"年金转换"机制——可以将分红险转换为终身年金。

这是这款产品真正的"杀手锏"，也是它被称为"养老神器"的核心原因。

具体怎么玩？

当你准备退休时（比如60岁），你可以申请把账户里积累的那一大笔钱，全部或部分转换成一份"终身年金"。

注意，这不仅仅是领钱，这是"身份的转换"：

转换后，这笔钱变成保险公司100%刚性兑付的养老金。活多久，领多久，雷打不动。

更厉害的是，它提供了全港独家、多达12种年金领取方式：

• 怕通胀？选"递增终身年金"，每两年自动涨5%
• 夫妻养老？选"联合终身年金"，一张保单保两人
• 怕生病？自带"危疾双倍年金"，确诊后60个月领双倍

【富饶万家】把分红险的爆发力和年金险的稳定性完美缝合在一起。

前半程：让复利替你「印钞」

先别谈养老，我们先看它作为一款理财产品的硬指标。

如果把它仅仅当成一款储蓄分红险，它的数据依然能打到让人害怕。

以40岁女性，5年缴费、年缴3万美元为例，总投入15万美元：

• 第7年：预期回本
• 第30年：翻5.8倍，复利回报6.5%

给你算笔账：30年复利6.5%是什么概念？15万美元变成87万美元，接近6倍。这个收益在港险市场属于第一梯队。但很多人怕分红险是"纸上富贵"，万一市场跌了，账面收益缩水怎么办？

万通很聪明，它设计了极高的"复归红利"占比。前20年复归红利占非保证部分比例高达45%。

复归红利一旦公布即锁定，不会被市场收回。

说白了就是，近一半赚到的钱直接锁死在账户里，无论后面市场怎么跌都稳如泰山。

后半程：一键锁定终身「铁饭碗」

我们继续用40岁中产王姐的案例：年交3万美元，交5年，总投入15万美元。

阶段一：让子弹飞（40-60岁）

这20年不用管，账户在里面利滚利。到60岁时，账户预期总价值38.26万美元。

阶段二：落袋为安（60岁以后）

王姐退休了，不想再承受任何风险，于是行使年金转换权。

60岁行使年金转换权后，每年雷打不动领取2.38万美元（约17万人民币）。领到90岁累计领取73.76万美元。

一旦转换，这笔钱就脱离了市场波动。活多久，领多久，雷打不动。

很多人不知道的是，它还有两个隐藏福利：

• 联合终身年金：一张保单保夫妻两人。一方先走后，另一方还能继续领2/3直到百年归老。这是最动人的选项——真正的"你若不离，我便不弃"。
• 重疾加倍：确诊特定重疾或严重认知障碍，养老金翻倍发放连发5年。把护工费都给你报销了。

谁在为你的养老金兜底

看到这里，很多朋友可能会心里犯嘀咕：

"敢承诺终身刚兑，这家公司的底气在哪？"

我跟你讲实话，在香港保险圈，万通被称为"年金王"。这个称号不是白叫的。

万通保险前身是拥有160多年历史的美国万通（MassMutual）的亚洲分部。MassMutual是美国著名的互助保险公司，以稳健和年金业务著称。香港万通完美继承了美式年金的精算基因。

现在的万通背靠云锋金融集团（马云的公司），这是一个典型的"金融科技+百年保险"的组合。

更硬核的是它的资产管理团队。万通**90%**的固收资产由霸菱（Barings）打理。

霸菱成立于1762年，管理规模4566亿美元。更重要的是，霸菱是中国社保基金在海外投资的御用合作机构之一。香港强积金、澳门央积金都有霸菱在操盘。

买万通，本质上就是搭上了"国家队同款"的诺亚方舟。

万通还拥有惠誉国际（Fitch Ratings）**A-**财务实力评级，这意味着它的偿付能力极强，在应对极端经济环境时，依然有足够的资本兑付客户的养老金。

给未来的自己留条后路

2025博鳌论坛上，郭树清说了一句话："年轻人不养老吗？要考虑长远。"

全球养老金储蓄缺口约51万亿美元，未来40年每年需增加1万亿美元退休储蓄。养老问题是全球性难题，个人必须提前规划、主动储备。

产品适用人群很明确：30-50岁，想利用复利储备养老金，担心未来市场波动，希望退休后收入100%确定。

它既给了你"变富"的机会（高分红），又给了你"保底"的权利（年金转换）。

全港目前没有第二款产品比它更适合此类人群。

这事儿我见多了——很多人40岁开始焦虑养老，50岁开始后悔没早规划，60岁只能接受现实。

给未来的自己留条后路，什么时候都不算早。

大贺说点心里话

产品再好，买错渠道也是白搭。同样的保单，怎么买能省下一大笔钱？这里面有个关键的信息差，扫码聊聊。