永明「万年青星河传承2」：5年老客户实测，升级后我后悔了吗？这3个变化太狠了

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天这篇文章，我要以一个"过来人"的身份跟你聊聊——5年前买过永明老版星河传承的老客户，看到传承2的数据后，到底是什么感受。

永明"星河"系列迎来大升级

作为老客户我跟你说实话，当年买老版星河传承的时候，我觉得这产品已经够能打了。回本周期在市场上算中等偏上，长期收益也还可以。

但2025年，永明直接把这款产品"推倒重来"了。

升级后的**「万年青星河传承2」**，被业内称为"时间刺客"——10年就能保证回本，这个数据一出来，我当时就愣住了。要知道，老版产品的保证回本周期可比这长多了。

更让我意外的是，它不光回本快，中长期收益还更亮眼了，而且还能边提领边传承。

这直接颠覆了我对"升级版"的认知——通常升级版不就是小修小补吗？这次永明玩真的了。

说实话，看到这些数据的时候，我心里是有点"酸"的。但作为一个从业9年的人，我更想把这个对比讲清楚，让你知道这次升级到底升了什么、值不值得入手。

接下来，我就从三个核心升级点，一个一个拆给你看。

升级一：中短期收益全面提升

这个对比我太有发言权了。

我当年买的老版是这样的——5万美金×5年缴费，第10年的时候，预期IRR只有1.84%。当时觉得还行，毕竟是保证收益嘛，稳就完事了。

但升级之后最明显的感受就是：传承2的中短期收益，直接拉开了差距。

同样的缴费方案，传承2第10年的预期IRR是2.55%，比老版高了0.71个百分点。你可能觉得0.71%不多，但你算算复利，10年下来差的可不是一点半点。

再看第20年，老版是5.48%，传承2是5.70%。不吹不黑，数据摆这儿：

这张表说明什么？说明永明这次升级，不是"挤牙膏"，而是真的在中短期收益上下了功夫。

对于大多数人来说，持有保单10-20年是最关键的周期——孩子上学、换房、创业，都可能在这个阶段需要用钱。传承2在这个周期的收益提升，直接解决了"回本慢"的痛点。

升级二：登顶6.5%提前十几年

如果说中短期收益的提升是"锦上添花"，那长期收益的变化就是"质变"了。

我当年买老版的时候，算过一笔账：要达到6.5%的预期IRR上限，得等到保单第47年左右。当时想着，反正是给孩子留的钱，慢就慢吧。

但传承2直接把这个时间压缩到了第35年。

你没看错，提前了十几年。

同样是5万×5年缴费，传承2第30年的预期IRR是6.40%，老版只有6.15%。到了第35年，传承2已经达到6.5%的天花板，老版还在6.0%徘徊。

这意味着什么？意味着你的钱"跑得更快"了。同样的本金，更早达到6.5%复利，后面每一年的复利基数都更大，最终的差距会越滚越大。

各方面收益表现都非常亮眼，这不是我吹，是数据说话。

升级三：保证回本缩短至10年

前面说的都是"预期收益"，但买保险的人都知道，保证收益才是定心丸。

这一点，传承2的升级幅度更大。

老版的保证回本时间，我记得是要十几年。但传承2直接压到了10年保证回本，而且保证峰值IRR达到了1.00%。

你可能觉得1%不高，但你看看市场上其他产品：

友邦盈御3的保证峰值IRR是0.32%，保诚信守明天是0.43%，宏利宏擎传承是0.64%。传承2的1.00%，直接拉到了市场顶端。

而且保证回本时间也是最短的——10年。其他产品基本都要18年以上。

综合保证回本时间和保证收益率来看，升级后的传承2确定性更强。这对于保守型投资者来说，简直是"安全感拉满"。

2025年银行存款利率已经第七次下调了，活期降到0.05%，1年期定存才0.95%。在这种大环境下，能锁定1%的保证收益，还是复利，真的不容易。

与"尊享2"的差异：谁更适合你

说到这里，可能有人会问：永明不是还有个「万年青星河尊享2」吗？这两个有什么区别？

我简单说一下。

尊享2主打的是早期提领，适合那些5-10年内就需要用钱的人。而传承2主打的是20年后收益，更适合做中后期提领和资产传承。

数据上看，保单第20年后，传承2的预期回报都高于尊享2。

所以如果你是这几种情况，传承2更适合你：

• 给孩子存教育金，孩子现在还小，20年后才用
• 给自己存养老金，还有20年以上才退休
• 想做家族财富传承，钱放得越久越好

如果你是5-10年内就要用钱，比如孩子马上要上大学、或者近期有大额支出计划，那可以看看尊享2。

提领传承：2/20/21玩法详解

接下来讲传承2最核心的功能——边提领边传承。

这也是我最眼红的地方。老版产品在这方面的灵活度，真的没法比。

传承2支持一种叫"2/20/21"的提领方式，我给你拆解一下：

• 2：2年供款，就是只交2年保费
• 20：第20年一次性提领150%总保费
• 21：第21年开始，每年提领10%总保费，直至终身

举个真实案例：

35岁的陈先生，20万美金×2年缴，总共交40万美金。

按2/20/21的玩法：

• 55岁（第20年）：一次性提领60万（150%×40万）
• 56岁起：每年提领4万（10%×40万），直至终身

这意味着什么？

第20年就能拿回1.5倍本金，之后每年还能持续提领，一直到去世。

更夸张的是，100年总共能提领380万（60万+80年×4万），保单内还剩2390万可以传给下一代。号称"三倍回本、十倍延续、百倍传承"，真不是吹的。

我对比了市场上其他产品：

同样是第20年提领60万后，传承2剩余现金价值还有60万，而友邦盈御3和宏利宏擎传承直接"无法提领"——因为提完就断单了。

保诚信守明天虽然能提，但剩余现金价值只有51万，比传承2少了近10万。而且到了第100年，传承2还能剩2390万，其他产品早就"提空"了。

这就是传承2的核心优势：是极少数能够持续提、提得多，同时兼顾下一代传承的市场领先产品。

还有一点很重要：保单中的归原红利一经派发100%保证，不存在变动性。永明的复归红利是市场上唯一的红利份额和现金价值都锁定的产品，派发即确定。

日常提取优先扣减非保证红利，相当于提领的是收益，不伤本金，保证部分稳稳"锁仓"，哪怕提得多，也不怕动到根基。

2025年银行理财产品收益率已经跌破**2%**了，净值波动还大，动不动就出现负收益。相比之下，传承2这种"锁定确定性收益"的设计，真的让人安心太多。

限时优惠：升级后更划算

说了这么多产品本身的升级，最后再说一个让我"更酸"的事——现在买还有限时优惠。

我当年买老版的时候，哪有这么大力度的优惠？

限时优惠期：7月1日-9月30日（10月31日前缮发）

综合优惠至高74%首年保费，这个力度在香港储蓄险市场上，真的是顶配了。

具体怎么算？

1、基本回赠：最高28%首年保费

5年缴计划，首年保费回赠最高28%，这是市场最高水平。

不同保费档位的回赠比例不一样：

• 首年保费20万美金以上：28%回赠
• 10万-20万美金：26%回赠
• 5万-10万美金：24%回赠
• 3万-5万美金：18%回赠
• 1万-3万美金：12%回赠

2、永续优惠：至高5.5%预缴保证利率

预缴保费可以享受保证利率优惠，投保时直接抵扣保费。

• 首年保证预缴息率：每年5.5%
• 第二至第四年保证预缴息率：每年4.8%

这个永续优惠相当于抵扣46%首年保费。

28%+46%=74%，这就是"综合优惠至高74%首年保费"的由来。

现在入手相当于"用更低的成本，买到一款回本快、提领灵活、收益稳的产品"，性价比直接拉满。

但需要注意的是，这些优惠都是限时的，一旦活动结束，就再也享受不到了。

作为一个5年前就买了老版的人，我只能说：早买早享受，晚买有优惠。现在入手传承2的人，确实比我当年划算太多了。

大贺说点心里话

产品好不好，数据已经说得很清楚了。但怎么买、能不能省更多，这里面还有信息差。