宏利「宏挚家传承」：买老款宏挚传承的人，是不是亏了？真相让人意外

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近后台被同一个问题刷屏了：

"大贺，我去年刚买了宏挚传承，现在宏利又出了宏挚家传承，27年复利6.5%，我是不是买早了？亏了？"

2026年的港险开门红，确实比以往来得更猛烈些。

宏利率先甩出王炸——「宏挚家传承」，满屏都在喊"27年复利6.5%"、"市场最快封顶"。

但我得先给你泼盆冷水：这款新品，真的不再是以前那个"短跑冠军"了。

到底是老款更香，还是新款更值？咱们用数据说话。

保证收益：新款回本更快，但差距不大

先看保证收益，这是保险公司白纸黑字承诺给你的部分，不管市场怎么波动，这笔钱一定拿得到。

测试条件：45岁，每年存6万美金，存5年。

数据不会骗人，我帮你把账算清楚：

回本时间：新款16年，老款18年。

新款「宏挚家传承」的保证回本时间是16年，比老款还要早两年。这意味着什么？意味着如果你是那种"万一急用钱"的心态，新款确实让你更早进入"稳赚不赔"的区间。

保证复利收益率：两款几乎打平。

新款的保证复利收益率峰值IRR是0.64%，老款也差不多在这个水平。长期来看（50年以上），两款产品的保证IRR都稳定在**0.58%-0.64%**区间，几乎没有差异。

说实话，保证收益这块，新老产品差距不大，不是决策的关键因素。

但这里有个细节值得注意：保证收益只是"地板"，真正决定你最终拿多少钱的，是预期收益。

咱们接着往下看，重头戏来了。

预期收益：前20年老款更强，27年后新款反超

这部分才是新老产品的核心差异，也是很多人纠结的根源。

我把两款产品的预期总收益拉出来对比，数据确实有点扎心：

第10年：老款IRR 4.29%，新款IRR 3.6%。

差了0.69个百分点，看起来不多，但换算成实际金额呢？

老款42万美金，新款39.8万美金，差了2.2万美金。

第15年：老款IRR 5.86%，新款IRR 5.50%。

老款63万美金，新款60万美金，差了3万美金。

第20年：老款IRR 6%，新款IRR 5.81%。

老款85.9万美金，新款83.1万美金，差了2.8万美金。

这笔账你自己算算：前21年的预期总收益，新款确实不如老款。

如果你是打算存个10年、15年就全取出来——给孩子买婚房、自己做生意周转、或者55岁提前退休用——那别买宏挚家传承，它不够快。

这是它的缺点，咱不藏着掖着。

但转折点来了。

从第22年开始，新款开始发力：

• 第22年：新款IRR 6.01%，老款IRR 6.00%，新款反超；
• 第25年：新款IRR 6.32%，老款IRR 6.00%，差距拉开；
• 第27年：新款预期收益直接冲到6.5%封顶值。

而老款呢？要等到第47年才能达到6.5%。

整整差了20年！

宏利这次玩了一招"田忌赛马"：它把前期的利息"抠"出来，加到了后期的爆发力和救命的功能上。

对于我们45岁+的中产家庭来说，这一招，反而更香了。

为什么这么说？

2025年1月1日起，延迟退休正式实施。男职工退休年龄从60岁延到63岁，女职工也要延到55-58岁。退休时间推后了，但养老金替代率可能不到40%。

什么意思？你退休前月薪2万，退休后可能只能拿8000。这个缺口谁来补？只能靠自己。

而港险的长期复利滚存，恰恰是养老补充的优质选择。你45岁开始存，存5年，放到72岁（27年后），正好赶上6.5%的封顶值。

这笔账，划算。

提领能力：老款依然是"短跑冠军"

但如果你买保险的目的不是"存着不动"，而是"边存边取"——比如每年取一笔钱补贴生活、或者给孩子定期打学费——那就得看提领能力了。

我们看566提领数据（即5年交，第6年起每年提取总保费6%至终身）：

数据不会骗人，强势产品没有变化，还是那几款：

• 宏挚传承（老款）：15年内提领最强，第6年账户余额28.2万美金，领先所有竞品；
• 盛利2：15年后提领最强，第60年账户余额305万美金，遥遥领先；
• 星河尊享2：综合表现优异，各阶段都在第一梯队。

而新款「宏挚家传承」呢？

第6年账户余额28.2万美金，看起来和老款一样。但从第10年开始就被拉开差距：

• 第10年：老款31.5万，新款29.4万；
• 第20年：老款40.1万，新款36.6万；
• 第30年：老款49万，新款51.8万（终于反超）。

宏挚家传承的提领表现确实一般，大体和友邦环宇盈活的地位相当——垫底。

所以，如果你肯定要提领，还是在强势的那几款中选。老款「宏挚传承」在15年内依然是"短跑冠军"，这个地位没变。

长期收益：新款27年封顶，市场最快

说完了新老对比，再把视野拉宽，看看新款在整个市场里的位置。

这张图一目了然：

• 宏利-宏挚家传承：27年达到6.5%
• 保诚-信守明天：28年
• 友邦-环宇盈活：30年
• 安盛-盛利2：30年
• 宏利-宏挚传承（老款）：47年
• 永明-星河尊享2：50年

这速度，把友邦、保诚、安盛等同级别保司的产品都甩在了身后。

再看综合收益对比：

第27年这个节点：

• 宏挚家传承：145.4万美金，IRR 6.50%
• 友邦环宇盈活：143.6万美金，IRR 6.45%
• 保诚信守明天：144.3万美金，IRR 6.47%
• 安盛盛利III：135.7万美金，IRR 6.21%

宏挚家传承在第27年就达到了6.5%的天花板，而其他产品还在6.2%-6.47%徘徊。

咱们买保险，图的不就是老了以后那几十年的复利滚存么？

只要你持有超过20年，它的后期回报，绝对是第一梯队的。

功能升级：新款多了三个"救命"功能

收益说完了，再说说功能。

这才是新款真正的"杀手锏"——三个市场首创功能，专治各种"疑难杂症"。

1、灵活取：解决"孩子留学汇款难"

以前给孩子交学费，得先把分红取回国内卡，再购汇，再转账，还得受每年5万美金的额度限制。

现在你可以设定，让保险公司直接把钱打到孩子的海外账户，甚至直接打给学校或房东。省心，省力，还不占额度。

2、挚易取：解决"人倒下了钱咋办"

这个功能，我强烈推荐。

万一哪天咱们突发脑梗昏迷了，或者阿兹海默了，账户里哪怕有几百万，你签不了字，家里人也取不出来救命。

而宏挚家传承，支持提前授权给配偶或孩子。一旦你出事，他们能直接代你取一笔钱来付医药费。这才是真正的"保命钱"。

3、传意选：mini版的"家族信托"

担心身后留下的钱被孩子挥霍？你可以提前写好剧本：钱分几次给？给谁？怎么给？保险公司帮你执行。

结论：没买早，只是定位不同

回到开头那个问题：买老款「宏挚传承」的人，是不是亏了？

答案是：没亏，只是定位不同。

宏利这次做了一次"极致的取舍"：新款牺牲了前20年的流动性和收益爆发力，换来了两样东西：

• 极速的后期上限（27年触顶6.5%）
• 极度人性化的功能体验（代管、直付、传承）

如果你想要的是一个随时能取钱的"钱包"，选老款；

如果你想要的是一个功能强大、越陈越香的"传家宝"，选新款。

2026年的开门红，别光看6.5%的数字上头。

看清自己的需求，比看清产品的收益更重要。

大贺说点心里话

这篇文章帮你把新老产品的账算清楚了，但怎么买、能省多少钱，这里面还有更大的信息差。