永明「星河尊享2」：被港险圈封神的"提领天花板"，有个致命短板99%的人不知道

你好，我是大贺。

北大硕士，深耕港险9年，服务过500多个家庭的现金流规划方案。

今天这篇文章，说结论，不绕弯——如果你需要一笔稳定的现金流，用于教育、养老或者生意周转，别看别的了，**永明「星河尊享2」**是目前港险市场的唯一解。

但我也要提前告诉你，这款产品有个致命短板，不适合所有人。看完这篇，你就知道自己该不该买。

结论先行：现金流规划首选，没有之一

先把结论摆出来：永明「星河尊享2」以其卓越的提领能力、超群的稳定性、独有的条款保障，在现金流规划这个细分领域中，依然保持着难以撼动的领先地位。

这不是我一个人说的。

在香港储蓄险圈子里，它被公认为**"提领天花板"**。什么意思？就是如果你买港险的目的是定期提钱用——比如每年取一笔钱给孩子交学费，或者退休后每年取一笔养老金——这款产品在提领后的账户余额表现上，至今没有被超越。

2025年5月20日，国有大行再次下调存款利率，3年期定存利率降到1.25%，5年期才1.3%。

银行存款收益跑不赢通胀已经是老生常谈了。而永明「星河尊享2」的保证收益率后期可以达到1%，再叠加分红增益，长期收益优势非常明显。

这才是重点：在低利率时代，能提供稳定现金流的资产，越来越稀缺了。

证据一：提领能力全港第一

说它是"提领天花板"，数据摆这儿，你自己看。

永明「星河尊享2」支持7大提领密码：225、236、2/20(150%)/21(10%)、555、567、588、5/21(150%)/22(8%)。

这些数字什么意思？简单说，就是从第2年或第5年开始，你可以选择不同的提领比例，灵活搭配自己的用钱节奏。真正实现了**"提领不断单，灵活又安心"**。

我帮你算过了，以5年交、年交5万美元为例，第6年起每年提取总保费的6%（也就是每年提1.5万美元），这是566提领方案。

在这个提领方案下，永明「星河尊享2」的账户余额表现全面领先市场同类产品。而且随着时间拉长，差距还会越来越大。

为什么它能做到这一点？

关键在于归原红利占比高。 永明「星河尊享2」的归原红利占比高达22.76%，在主流储蓄险中属于第一梯队。

归原红利占比高意味着什么？意味着你的收益更多来自"已经锁定"的部分，而不是"还没兑现"的终期红利。

提领的时候，账户里的钱更扎实，不会因为市场波动而大幅缩水。

证据二：条款保障全港唯一

别被忽悠了，很多产品宣传"归原红利保证"，但你仔细看条款，保证的只是面值，现金价值并不保证。

什么意思？就是红利派发后，账面上写着这个数字，但你真要提现的时候，能拿到手的钱可能会打折扣。

永明「星河尊享2」不一样。

它是全港唯一一个在条款上明确：归原红利一经派发，面值和现金价值即为保证的产品。

白纸黑字写进合同，红利一经派发即100%保证，彻底告别分红波动的焦虑，无需担心其变动或撤回的可能性。

在现金流规划的稳定性与灵活性上，至今没被超越，全港独一份。

这个条款优势，很多人买之前根本不知道。但对于需要长期稳定提领的人来说，这才是真正的安全垫。

证据三：保证收益同类天花板

港险储蓄险的收益分两部分：保证收益和非保证收益。

保证收益是白纸黑字写进合同的，无论市场怎么波动，这部分钱你一定能拿到。非保证收益则取决于保险公司的投资表现。

永明「星河尊享2」的保证收益率，在同类产品中是什么水平？

数据摆这儿：在5年缴产品中，永明「万年青星河尊享2」第7年预期回本，第13年保证回本。

保证IRR从第10年起一路领先所有竞品，后期甚至能达到1%。

而其他产品呢？保证收益率峰值在**0.2%-0.7%**之间。

保证收益率优势很明显，几乎可以说是同类高收益英式分红的天花板。

2025年一季度，商业银行净息差为1.43%，再创历史新低，已明显低于1.8%的警戒水平。

银行盈利能力下降，意味着存款产品收益将持续走低。在这个大背景下，一款保证收益率能达到1%的储蓄险，稀缺性不言而喻。

证据四：悲观情景仍有4.63% IRR

很多人买储蓄险，最担心的就是：万一市场不好，我的钱会不会大幅缩水？

这个问题，永明「星河尊享2」给出了一份"压力测试"答卷。

产品计划书中披露了三种情景演示：基本演示、悲观演示和乐观演示。其中悲观演示就是"底线"——假设市场长期低迷，你的收益会是什么水平？

我帮你算过了，以5年交、年交6万美金、共30万美金为例：

即便在市场极端悲观的情况下，长期持有，第30年总现金价值仍有106.6万美金，复利IRR 4.63%。

这样的表现，无疑为投资者吃下了一颗"定心丸"。

综合保证回本时间和保证收益率来看，永明「星河尊享2」的确定性更强，更让人安心。

你可能会问：悲观情景真的会发生吗？

我的看法是：买保险本来就是为了应对不确定性。如果连悲观情景下都能接受，那正常情况下只会更好。这才是做财务规划的正确心态。

证据五：百年保司+稳定分红

产品再好，也要看背后是谁在承保。

永明金融集团1865年在加拿大成立，1892年就进入了香港，迄今已经扎根香港130多年，是毋庸置疑的百年老店。

截至2025年6月30日，永明金融管理的总资产约为1.54万亿加元（约为8.88万亿港元）。

这是什么概念？全球TOP25的资产管理公司。旗下有5大专业资管公司，投资团队超过千人。

永明被称作"保险公司里做投资最厉害的"，也是"投资公司中做保险最厉害的"。

说完保司实力，再看分红表现。

永明一共公布了28款产品，分红时间超过10年及以上的有12款产品。

10年+保单分红实现率：最低值为62%，最高值为105%，平均值为86%。

虽然产品数量略少，但分红波动区间比较稳定，黑马潜质足。

很多人选港险只看收益演示，不看保司背景和分红历史。但我要告诉你，分红实现率才是检验一款产品真实表现的核心指标。

永明的分红实现率长期稳定在较高水平，为投资者带来了持续的收益增长。这一点，在选择长期持有的储蓄险时，非常重要。

过去150多年，永明从未需要政府救助，受香港、加拿大及百慕大三大政府监管。 这种风控能力，是你长期持有的底气。

局限性说明：不适合纯追求高收益者

说了这么多优点，现在说说它的短板。

永明「星河尊享2」并非"全能选手"。

它的归原红利占比高，这是优点，但也带来一个问题：复归红利占比高会挤压终期红利空间，导致长期收益爆发力较弱。

什么意思？就是如果你不打算提领，只是想放着让钱滚雪球，追求30年、50年后的最高收益，那这款产品不是最优解。

对于不打算做现金流规划、单纯追求高收益的投资者而言，市场上还有其他更好的选择：

• 友邦的环宇盈活
• 安盛的盛利2
• 保诚的信守明天

这些产品的终期红利占比更高，长期复利效应更强。但相应的，提领后的账户余额表现就不如永明「星河尊享2」。

所以，买之前一定要想清楚：你买这份保险的核心目的是什么？

适用人群与行动建议

最后，我帮你总结一下，永明「星河尊享2」最适合三类人：

第一类：有现金流规划需求的人

比如创业资金规划、子女教育储备、提前规划养老生活等。通过灵活提领，可以补充现金流，满足不同周期的用钱需求，剩下的钱还能稳涨。

第二类：注重资金安全与确定性的人

长线保证收益率可达1%，且归原红利一经派发面值和现金价值双保证。能确保本金安全+提供收益确定性，适合保守型投资者。

第三类：有跨境货币需求的人

计划海外留学或者筹备海外置业的人群，永明「星河尊享2」支持4种货币保单回报相同，方便兑换使用。通过货币转换功能，选择合适的货币提取资金使用，非常方便。

如果你正在为教育、养老、生意周转规划一笔安全、稳定、灵活的现金流，那么这款香港储蓄险产品值得你重点考虑。

大贺说点心里话

看到这里，你应该已经清楚永明「星河尊享2」适不适合自己了。但怎么买、从哪个渠道买，里面的门道可能比产品本身更重要。