安盛盛利II：被吹成"提领天花板"，但有个致命短板99%的人不知道

你好，我是大贺。

作为两个孩子的妈妈，我太懂那种焦虑了。

刷到美国大学学费又涨5%的新闻，斯坦福一年总费用逼近10万美元，心里就开始盘算：现在不存钱，18年后拿什么送孩子出去？

最近港险圈被安盛盛利II刷屏了，说它是"557提领之王"。

我研究了一个月，今天就用对比数据告诉你：这款产品到底值不值得给孩子存教育金。

港险提领产品大乱斗：谁才是真正的王者

先说个背景。

目前港险市场5年交的热门产品高达40款，几乎所有一线品牌都有布局。

但说到提领能力，之前567提领（5年交，第6年起每年提领总保费7%）已经是顶格配置了。

能做到这个水平的产品屈指可数。

为什么提领时间和比例这么重要？

给孩子存教育金的家长都懂——孩子18岁上大学，你不可能等到他30岁才开始领钱。

提领越早、比例越高，意味着产品的抗风险能力和收益稳定性要求就越苛刻。

而这次安盛盛利II直接玩了个狠的：557提领。

5年交完，第5年就能开始领，每年领总保费的7%。

老实说，安盛盛利的回归表现确实超出预期。

能满足557提领的产品寥寥无几，它一出来就打破了港险市场原有的格局。

但光听吹的没用，咱们直接上数据。

第一战：557提领，盛利II vs 匠心传承2

557提领目前能打的对手不多，周大福匠心传承2算一个。

我用最常见的教育金场景来测算：0岁男孩，5年交，年交10万美金，从第5年起每年提取3.5万美元（总保费的7%）。

这张表的数据很有意思：

前4年周大福的账户余额还略高一点。

但从第5年开始，盛利II直接反超。

第20年，孩子刚好大学毕业——盛利II账户剩余59.7万美元，匠心传承2剩余38万美元，差值21.6万美元。

第40年，孩子40岁，你可能要帮他买房或者自己养老——盛利II剩余83.6万，匠心传承2剩余18.8万，差值64.8万美元。

第100年，盛利II领先1164万美元。

越往后，差距越大。

在557提领规则之下，安盛盛利II是妥妥的王者，目前全市场没有对手。

对于想给0岁宝宝存教育金、18岁开始领钱的家长来说，这个数据太香了。

第二战：567提领，五款热门产品横评

557毕竟是高保费场景，为了更客观，我又用567提领（5年交，年交6万美元，第6年起每年提取2.1万美元）做了一轮横评。

拉了五款热门产品：宏利宏挚传承、安盛盛利II、永明星河尊享II、周大福匠心传承2、万通富饶千秋。

结果也很清晰：

前14年，宏挚传承账户余额最高，这是它的传统优势。

但从15年之后，盛利II反超成为第一，直至第70年，盛利II的账户余额表现都是最突出的。

也就是说，不管是更苛刻的557，还是更主流的567，盛利II都能打。

它直接接过永明万年青星河尊享II"提领王"的称号，成了新的领跑者。

更让我惊喜的是，盛利II支持1万美金×5年交的小额保单也能实现557提领。

对于预算有限但想早点给孩子存一笔的家长，门槛真的很友好。

孩子的教育不能将就，但存钱也得量力而行。

这一点安盛想得很周到。

第三战：复归红利占比，盛利II的短板

说到这里，是不是觉得盛利II完美无缺？

别急，我必须告诉你它的致命短板。

港险储蓄险的收益由三部分组成：保证金额+复归红利+终期红利。

前两者是相对确定的，终期红利则完全取决于保司的投资表现和分红政策。

盛利II的问题在于：保证金额和复归红利占比都偏低。

看这张表：

• 盛利II复归红利占比只有14.12%
• 星河尊享II是22.76%
• 匠心传承2是22.77%
• 万通富饶千秋是20.87%

盛利II的保证复利IRR峰值只有0.233%，复归红利占比远低于同类产品。

这意味着什么？

盛利II的实际收益会更加依赖安盛的分红实现率。

终期红利占比高，如果未来分红实现率不达标，那么再高的预期收益和账户余额都是纸面数字。

给孩子存教育金，我最怕的就是"看起来很美，到时候拿不到"。

教育金要早存、稳拿，这一点必须考虑清楚。

这一瑕疵需要安盛的分红实现率和综合实力来弥补。

第四战：分红实现率，安盛表现如何

既然收益高度依赖分红实现率，那安盛的历史表现到底怎么样？

我翻了安盛过去十年的分红实现率数据，说实话，还是蛮让人安心的。

最高值117%，最低值50%，总体没有大幅波动，比较稳定。

总现金价值实现率很多年份都能达到85%左右。

更重要的是几个关键产品的表现：

• 安进储蓄系列2-跃进，总价值比率达100%-107%
• 挚汇首次公布总价值比率就已经达到100%

这些都是实打实的靠谱证明。

安盛的分红实现率还是很不错的，有很多标红的数据，看着就很让人安心。

当然，过去不代表未来。

但至少说明安盛在分红兑现这件事上，一直比较诚实。

第五战：公司实力，安盛的终极底牌

分红实现率归根结底取决于公司实力。

安盛到底有多硬？

几个关键数据：

历史底蕴：安盛1817年在法国成立，跨越3个世纪。

经历过两次世界大战、多次经济危机，还能稳稳立足。

它是香港所有保司中历史最悠久的，也是全球最大的保险集团之一。

信用评级：标准普尔AA-、穆迪Aa3、惠誉国际AA，信誉没得说。

资金实力：背后的资管集团管理超万亿资金，规模相当于香港金管局外汇基金的2.4倍。

偿付能力充足率达227%，远超监管要求。

经营表现：2025年上半年集团总收入643亿欧元，同比增长7%。

综合收益45亿欧元，同比增长6%。

这种稳定的增长势头，说明公司经营实力很扎实。

给孩子存教育金，存的是18年后的确定性。

选一家经历过历史、时间和市场验证的保司，心里才踏实。

现在存一点，未来省一大笔。

这个道理，安盛用200多年的历史证明给你看。

对比总结：盛利II适合什么样的人

五场对比打完，结论很清晰：

盛利II的优势：

• 557提领无敌，全市场没有对手
• 567提领同样领先，15年后反超所有竞品
• 15年IRR突破5%，30年达到6.5%，前20年收益完全不输环宇盈活
• 小额保单（1万美金×5年交）也能实现557提领，门槛友好
• 产品设计真的没得说，很牛

盛利II的短板：

• 保证金额和复归红利占比偏低
• 收益高度依赖分红实现率
• 需要安盛的综合实力来兜底

适合什么人：

如果你给孩子存教育金，希望18岁就开始领钱、每年稳定提取，而且相信安盛这家老牌保司的实力——那盛利II确实是目前最优选。

如果你更看重保证收益、不想承担太多分红波动风险——可以再看看其他复归红利占比更高的产品。

别让学费涨幅跑赢你的存款。

给孩子存钱，时间是最好的朋友。

0岁开始存，用盛利II的557提领，18岁刚好开始领钱，完美卡住大学四年的现金流需求。

如果想更早更快的获取现金流，那安盛盛利II-至尊确实是个不错的选择。

大贺说点心里话

说了这么多对比数据，其实最影响你钱包的，不是选哪款产品，而是怎么买、从谁手里买。

同样一份保单，渠道不同，到手成本可能差出好几万。

这个信息差，比产品对比更重要。