李四购买了两只股票，权重各为50%， A股票预期收益率6%，标准差30% ， B股票预期收益率8%，标准差40%。如果组合标准差是35%，A股票和B股票的相关系数是多少？

李四购买了两只股票，权重各为50%， A股票预期收益率6%，标准差30% ， B股票预期收益率8%，标准差40%。如果组合标准差是35%，A股票和B股票的相关系数是多少？

答： D，根据组合标准差公式 可知，35%2＝30%2×50%2＋40%2×50%2＋2×50%×50%×30%×40%×ρ，解得ρ＝ l。

A股票预期收益为5%，标准差为10%，B股票预期收益为10%，标准差为20%，两者的相关系数为0.5，A/B权重各为50%，其组合预期收益率为__(用百分号表示)，组合方差为(用百分号表示)，两者协方差为__(用百分号表示)。比较两个资产，A股票风险 B股票风险(填写等于、大于、小于)。当两者相关系数为__，组合风险最大，方差为(用百分号表示)，当两者相关系数为，组合风险最小。

答： 1收益率7.5% 2方差13.5% 3协方差0.5*0.1*0.2=0.01 4 风险 标准差率

报考2022年中级会计职称对学历有什么要求？

答： 报名中级资格考试，除具备基本条件外，还必须具备下列条件之一

已知A股票过去5年的报酬率分别为4%、-2%、5%、6%和-3%，B股票未来可能的报酬率及概率为：10%的概率为0.3，20%概率为0.3，-8%的概率为0.4。A、B股票预期报酬率的相关系数为0.8。要求：（1）计算A、B股票收益率的期望值和标准差；（2）计算A、B股票的协方差；（3）如果A、B的投资比例为0.3和0.7，计算AB投资组合的方差和标准差；（4）如果上述投资组合与市场组合的相关系数为0.5，市场组合的标准差为15%，A股票的贝塔系数为0.4，计算B股票的贝塔系数。（计算结果保留小数点后两位，方差和标准差用百分数表示，小数保留到万分位）

答： 参考答案： （1）A股票收益率的期望值=（4%-2%+5%+6%-3%）/5=2%，A股票收益率的标准差={[（4%-2%）×（4%-2%）+（-2%-2%）×（-2%-2%）+（5%-2%）×（5%-2%）+（6%-2%）×（6%-2%）+（-3%-2%）×（-3%-2%）]/（5-1）｝开方=4.18% B股票收益率的期望值=10%×0.3+20%×0.3-8%×0.4=5.8% B股票收益率的标准差=[（10%-5.8%）×（10%-5.8%）×0.3+（20%-5.8%）×（20%-5.8%）×0.3+（-8%-5.8%）×（-8%-5.8%）×0.4]开方=11.91% （2）A、B股票的协方差=A、B股票的相关系数×A股票收益率的标准差×B股票收益率的标准差=0.8×4.18%×11.91%=0.40% （3）投资组合的方差=0.3×0.3×4.18%×4.18%+2×0.3×0.7×0.40%+0.7×0.7×11.91%×11.91%=0.88%，投资组合的标准差=（0.88%）开方=9.38% （4）投资组合的贝塔系数=0.5×9.38%/15%=0.310.3×0.4+0.7×b=0.31，解得：b=0.27