富卫「盈聚天下2」：三年缴很强，但别只看390倍

你好，我是大贺。北大硕士，做港险9年。也是两个孩子的妈妈。

今天聊富卫「盈聚天下2」。

这款产品最近被问得很多。尤其是三年缴版本。优惠很猛。演示也很漂亮。很多宝妈看完第一反应是：这是不是可以同时管教育金、创业金、养老钱？

我会这么看。

它确实是近期港险储蓄计划里，很值得认真看的一个。但它不是拿来短炒的。也不是只看一张演示表就能下决定的产品。

长期资金，可以重点看。短期要用的钱，别放进去。

富卫经纪渠道第一，盈聚天下2这次升级不小

富卫这几年在香港市场的存在感，确实很强。

按保险业监管局2023年1至9月香港长期保险业务临时同业统计数字，富卫保险在经纪渠道新单总保费达到118亿港元。市场份额占全港12.6%。业绩同比增长171.1%。

这个数据不小。

但我更关心的，不是“第一”这个标签。

第一只能说明卖得好。不能直接等于适合你。

这次**富卫「盈聚天下2」**三年缴焕新，主要改了三件事。

保费优惠变大。预期回报加速。产品功能更细。

如果你是给孩子做教育金。或者想用一张保单串起留学、婚嫁、创业、养老。这个方向是对的。

不过也要记住。

储蓄分红险的核心，不是宣传语。是现金价值、提取节奏、分红兑现。

58%首年保费优惠，确实是它最抓眼的地方

这次三年缴，最容易让人停下来看的数字，就是58%首年保费优惠。

它不是单纯一个折扣。

资料里写得很清楚。

首年保费折扣是45%。预缴保证利率是4.5%。这部分约占首年保费13%。

按一次性预缴保费计算，总优惠达到58%首年保费。

姐妹们，当妈的人算账最精。

同样一笔预算，前期少交一点。现金价值又能跑起来。这个吸引力很直接。

但我也要泼一点冷水。

优惠不是收益。优惠只是降低入场成本。

真正决定后面体验的，还是总现金价值怎么走。还有你什么时候拿钱。拿多少。拿完之后保单还能不能继续滚。

这点不能偷懒。

我不会因为58%这个数字，就直接建议所有人上。它很强。但还要看后面。

和同业放一起看，第10年现价优势很明显

我们把它放进同业里看。

资料给的案例是：年缴20万美元，三年缴，预缴。实缴总保费是484,534美元。

这个口径很关键。

同业3年缴产品，在相近实缴保费下，优惠前年缴保费大概是16万美元。同业5年缴产品，在相近实缴保费下，优惠前年缴保费大概是10万到11万多美元。

也就是说，同样接近48.5万美元的实缴预算，盈聚天下2的名义年缴保费更高。它前期优惠把成本压下来了。

这就会影响后面的演示现金价值。

在假设100%分红实现下，盈聚天下2三年缴预期表现是：

• 预期13年翻倍
• 预期18年3倍
• 预期22年4倍
• 第6年预期单利总回报4.1%
• 第6年为已缴总保费的125%
• 第10年预期单利总回报7.5%
• 第10年达已缴总保费的175%
• 第10年预期总现金价值845,664美元

和3年缴同业比，第10年预期总现价领先最低同业20多万美元。

这个差距很大。

我自己看港险产品，很少只看第100年。太远了。对普通家庭意义不大。

我更爱看第6年、第10年、第15年。

孩子上小学时买。十几年后正好碰到高中、大学、留学。这个时间点，才是真金白银要拿出来的时候。

再看5年缴同业。

同样在相近实缴保费下，盈聚天下2第10年预期总现价，领先最低同业10多万美元。

这个优势也很明显。

我对这组数据的判断很直接。

如果你就是想做10年以上的教育金，盈聚天下2三年缴值得排进第一梯队。

但注意一个前提。

这些都是在假设100%分红实现下的预期。它不是保证收益。分红险永远要看实现率。也要看保司未来投资表现。

这点一定要说清楚。

别整那些虚的，说白了就是钱怎么用。你把钱放进去，是为了孩子几年后能用。不是为了看一堆漂亮倍数。

3-10-10提领，适合教育金和养老现金流

接下来讲它很有意思的地方。

3-10-10提领密码。

意思是，3年缴费。第10年起，每年提取总保费的10%。演示里可以持续到137年。

案例也很直观。

年缴20万美元。总保费60万美元。第10个保单年度起，每年提领6万美元。

演示结果是：

预期6年回本。预期15年翻倍。预期30年4倍。预期100年47倍。预期137年390倍。

390倍这个数字，很容易让人上头。

我建议你别太上头。

普通家庭真正用得上的，不是137年。是第10年开始每年能不能拿。第15年、第20年、第30年还能不能维持现金价值。

这才是重点。

拿两娃家庭来讲，很现实。

老大要出国。老二可能读国际学校。夫妻还要考虑退休。

2025年留学发展报告里，主流目的地费用已经明显上来。美国本科一年学费加生活费大概7.5万到9万美元。英国一年约5万到7万英镑。澳洲一年约6万到8万澳元。四年本科总支出，普遍超过200万人民币。

这不是焦虑。是账单。

教育金如果临时准备，压力会很大。提前15到20年做，才有空间。

盈聚天下2这个3-10-10，我觉得最适合三类家庭：

• 孩子还小，准备长期教育金
• 家里有美元资产需求
• 想把教育金和退休现金流放在一张保单里规划

我给两个娃各配保单时，最看重的就是提取节奏。

不是每年都要拿。是该用钱的时候，保单不能掉链子。

孩子的钱一分都不能亏。更不能被短期现金流拖死。

不过这里也要讲边界。

如果你三五年内就要用这笔钱。不合适。如果你还没准备好长期持有。不合适。如果你只想赌演示收益。不合适。

这款适合长钱。短钱别碰。

7大功能升级，宝妈会比较有感

这次功能升级也不少。

我挑重点讲。

缴费期从原来的2年、5年，扩展到1年、2年、3年、5年、10年。

保单货币也从原来仅美元，扩展到美元、港元、人民币、澳元、加拿大元、英镑、新加坡元、欧元。

这个很实用。

家里孩子未来去哪里读书，其实很难一早定死。多币种选择，至少让规划更有弹性。

奖赏体系也变细了。

新增享悦人生奖赏。每件人生大事3,000港币。总额上限12,000港币。

新增长寿奖赏。被保人满80岁，或第10个保单周年日后。以较后者为准。可获10,000港币。

升级初生婴儿奖赏。

亲生子女或亲生孙子女出生，可获20,000港币。最多3次。总额上限60,000港币。

演示里，6位保单持有人最多可获360,000港币奖赏。

还有杰出表现奖。

被保人、被保人亲生子女、亲生孙子女，都有机会申请。金额高达31,000港币。

另外还新增指定附约。可以附加定期寿险、意外及伤残、医疗、保费豁免等。

这些奖赏金额，不会决定一张保单的成败。

但对家庭客户来说，它很加分。

尤其是新生儿奖、学业奖。确实踩中了宝妈的痛点。

我不会因为这些小奖赏买一张保单。但现金价值本身过关时，这些功能就是锦上添花。

保司底层怎么看：固收占77%，99%为投资级

看分红储蓄险，不能只看产品页。

还要看保司。

富卫植根香港48年。业务已经发展到亚洲十个市场。业务规模稳居全港五大泛亚洲保险公司之列。

它和柏瑞投资、阿波罗全球管理公司Apollo有深度战略合作。

投资组合方面，地域分布比较分散。

北美35%。亚太27%。西欧16%。其他国家和地区16%。中东和非洲4%。拉丁美洲2%。

资产类别里，固定收益证券占77%。另类投资15%。股权投资5%。现金3%。

我看这类长期分红产品，会更偏爱底层稳的保司。

富卫固定收益资产规模超160亿美元。其中投资级私募债务达11亿美元。

信用评级也值得看。

AAA占3%。AA占25%。A占41%。BBB占30%。BB及以下只有1%。

富卫集团99%的固定收益资产为投资级。

这点我认可。

分红险不是短跑。底层资产如果太激进，短期好看，长期会让人睡不踏实。

富卫这套配置，固收是底盘。更偏稳健长期回报。

写在最后：这款值得看，但要按长期钱来买

最后回到大家最关心的兑现。

富卫盈聚未来优越版，在2020到2024年连续5年分红实现率达100%或以上。

2024年主力储蓄产品分红实现率对比里，富卫盈聚未来优越版是101%。宏记是79%。友记是100%。保记是37%。周记是100%。

这个数据给了我一定信心。

但我还是那句话。

过去实现率好，不代表未来每一年都一定好。它只能说明这家公司过往兑现能力不错。对分红险来说，这已经很重要。

我的判断很明确。

富卫「盈聚天下2」三年缴，适合长期教育金、传承金、退休现金流。

特别是孩子还小。家庭预算充足。能接受美元长期配置。又愿意持有10年以上的人。

这种情况，我会把它放进重点方案里比较。

但短期资金别碰。保守到完全不能接受分红波动的人，也要谨慎。只冲着137年390倍买的人，我不建议。

买这类产品，最怕被远期倍数带着走。

真正要问的是：第10年能不能用。第15年够不够用。第30年还能不能留给自己养老。

这三个问题过关，才是真的适合。

大贺说点心里话

如果你正在给孩子做教育金，别只问哪款收益高。要把缴费能力、用钱年份、提取节奏一起算。港险最怕买错结构，买对了，反而能省很多心。