宏利宏挚传承：被我挑出3个毛病后，发现它藏着一个让我闭嘴的绝招

你好，我是大贺。

最近安联发布了《2025年全球养老金报告》，一个数字让我后背发凉——全球养老金储蓄缺口约51万亿美元，未来40年每年需要增加1万亿美元的退休储蓄。

养老这事儿得早打算，这话我说了无数遍。但今天不是来贩卖焦虑的，而是想聊一款我观察了很久的产品——宏利「宏挚传承」。

不过，我打算换个方式聊：先说它的问题，再说它凭什么还能打动我。

先说说这款产品的「瑕疵」

做这行9年，服务过300多个中产家庭，我见过太多被"完美产品"忽悠的案例。所以今天，我想先把宏挚传承的短板摊开来说。

第一，分红结构单一。

宏挚传承是英式分红产品，只有终期红利，没有复归红利。这意味着什么？提领的时候，终期红利的磨损率会比较高。说白了，后期你想从保单里拿钱，效率没那么高。

第二，前期收益不算亮眼。

如果你拿它跟市场上其他产品比，保单前10年的收益表现确实不太出色。虽然10年后差距会慢慢缩小。但短期内看数字，可能会有点失望。

第三，回本速度不是所有缴费期都最快。

比如三年缴的情况下，宏挚传承要比中银人寿薪火相传晚回本1年。如果你特别在意"谁最快"，这一点可能会让你纠结。

说完这些，你可能会问：那你为什么还要推荐它？

但它有一个其他产品给不了的优势

因为它有一个核心能力，让我愿意为它的短板买单——回本速度，真的快到离谱。

先看趸缴的情况：预期第3年回本，17年保证回本。

第3年，保单的现金价值就能覆盖你交的总保费了。这个速度，放在目前整个香港市场里，都是数一数二的。意味着你只需短短3年，心里就能踏实一大半。

再看五年缴：预期第6年回本，保证回本年限18年。

几乎可以说是目前市场上回本最快的产品。之前我推荐过的友邦环宇盈活，在第7年才能回本。宏挚传承比它还快1年。

为什么回本快这么重要？

给未来的自己一份保障，前提是这份保障不能成为你的负担。万一未来几年突然有个好机会要投资，或者家里有急用需要动用资金。这份保单已经"保本"了，甚至可能还有点盈余可以动。

这种安心感，是很多产品给不了的。

回本快的底层原因：保证部分给得足

有人可能会问：凭什么它回本这么快？是不是在画大饼？

不是。宏利能做到回本快，靠的是保单里保证现金价值部分给得比较实在。

宏挚传承的收益结构很简单：保证部分+终期红利。没有那些花里胡哨的复归红利、周年红利，就是实打实地把保证部分做高。

回本快能降低你的心理压力，增加资金的灵活性。钱放着不动也是一种规划。但前提是你得知道这笔钱随时能动。

10年IRR4.29%，前20年没有对手

光说回本快还不够，收益表现怎么样？

以五年缴、年缴5万美金、总保费25万美金为例：

• 保单第10年，预期总收益35万美金，复利IRR4.29%——这是目前香港保险产品里最高水平
• 保单第15年，预期总收益52.6万美金，是本金的两倍多
• 保单第21年，预期总收益75.9万美金，达到本金的三倍多

保单的前20年，宏利宏挚传承可以说是没有对手。

当然，20-40年左右的区间，友邦环宇盈活会更有优势。但说实话，稳比快更重要，大多数人真正需要用钱的时间窗口，恰恰就在前20年。

提领表现：前18年账户余额优势明显

保单里的钱涨得再好，最后怎么拿出来用，才是跟我们生活最相关的。

就拿常见的566提领为例——5年缴，第6年开始，每年提领**6%**的总保费（15000美金）：

• 保单第10年，提领后账户余额还剩26.2万美金
• 保单第15年，账户余额还剩30.8万美金

保单的前18年，宏利宏挚传承提取后的账户余额优势非常明显。

567提领状态下也是一样强。5年缴，第6年开始，每年提领7%的总保费（17500美金）。在保单的前19年，宏挚传承账户余额依旧非常高。

如果你就图个安心，想早点有一笔稳定的现金流补充生活。比如给孩子准备大学学费，或者给自己规划一份额外的养老钱。这个模式就很省心。

无忧选方案：解决后期提领磨损问题

前面说了，宏挚传承的短板是终期红利提取磨损率较高，后期提领表现较弱。

但宏利显然也意识到了这个问题，所以推出了一个市场首创的解决方案——无忧选。

这个方案的核心逻辑是：仅提取保单的终期红利，不动保证部分。

这意味着什么？

• 保单的现金价值仍在稳步提升
• 保证回本时间不受任何影响
• 保险公司按预定固定数额定期支付现金，派息方式可选择按月或按年派发

说白了，就是让你在享受现金流的同时，保单的"本金"还在继续滚雪球。

宏利还在567提领的基础上，开创了56789提领模式：

• 保单第13年一次性拿回全部本金，之后每年提取总保费的5%
• 第14年拿回全部本金，每年可提取6%
• 第15、16、17年领回，每年可依次提领7%、8%、9%

如果你对早期收益没那么迫切，更希望保单先稳稳地增值。等它完全回本了再开始享受收益，降低不确定性。这个模式就挺契合。

别等老了才后悔——这种提领模式特别适合用来做超长期规划，比如家族财富传承，或者给自己锁定一份"终身现金流"。

博鳌亚洲论坛今年有个数据让我印象深刻：中国社保养老金替代率可能降至30%-40%，低于国际劳工组织55%的最低警戒线。2025年预计新增退休人员800万，每月发放压力增加240亿元。

社保养老金不足以维持退休生活水平，这已经是板上钉钉的事实。第三支柱的补充，不是可选项，而是必选项。

无忧选方案方便又实用，可以充分满足不同人群对现金流的需求。

总结：不拼长期，专注解决你20年内的问题

在**6.5%**封顶成为常态的今天，单纯比几十年后那个演示数字谁高零点几，意义没那么大了。

更重要的是看产品怎么解决你现实中的问题。

宏利宏挚传承没有去拼四五十年后的高收益，而是很扎实地满足了我们大多数人二十多年左右的用钱需求。

持有20年、30年甚至更久，不同缴费期的选择最终收益差距都会慢慢缩小。但能让你早点安心，用起来顺手，还能应对未来的一些不确定性——这才是它最打动我的地方。

说到底，买保险储蓄，图的不就是这份需要时它能在的稳妥和便捷嘛？

宏挚传承在这点上，确实做得挺用心的。

大贺说点心里话

聊了这么多产品细节。但我知道你最关心的可能是：怎么买最划算？有没有什么"信息差"是普通人不知道的？

这个问题，扫码加我，发送「信息差」三个字，我给你一份完整的答案。