永明星河尊享II和安盛盛利II：2年缴产品里我会优先看这两款

你好，我是大贺。

最近有位妈妈问我一个很现实的问题。

她准备给孩子做一笔美元教育金。2年缴。每年5万美金。看起来不复杂。

但她真正担心的不是收益。而是孩子高中突然要出国。钱能不能取。取了以后，保单还能不能继续长。

咱们当爸妈的都懂。孩子一上学钱就留不住。学费、住宿、汇率、生活费。每一项都不是小数。

新东方《2025中国留学白皮书》里提到。2025年美国本科留学年均总费用已经突破85万人民币。比2023年上涨约18%。英国硕士一年总费用也普遍在50-70万人民币。

这就是我看2年缴储蓄险的出发点。

钱不是放在保单里就万事大吉。它要能经得起折腾。

这次我看了香港市场10家保司、13款2年缴产品。测试基准统一。2年缴，年缴5万美金，被保人0岁男孩。

最后我会优先看两款。

一款是永明「万年青·星河尊享II」。一款是安盛「盛利II-至尊」。

我的判断很直接。如果你家未来用钱不确定。孩子教育、移民、换房都有可能。我会更偏向永明星河尊享II。

如果你持有期比较清楚。更看重预期收益节奏。我会更偏向安盛盛利II-至尊。

13款2年缴产品，表面都很亮眼

先看候选池。

这次对比的是港险市场里比较主流的10家保司、13款2年缴产品。同一套测试条件。2年交。年缴5万美金。0岁男孩。

你会发现一个现象。几乎每家公司都能拿出漂亮数字。

宏利宏挚传承。100年预期IRR达到6.50%。

周大福匠心传承2。第100年预期总收益达到5266万美金。复利IRR稳定在6.50%。

安盛盛利II-至尊。第30年后复利IRR稳定在6.50%。

永明万年青星河尊享II和传承II。最终复利IRR也都达到6.50%。

富卫盈聚天下和盈聚天下II。缴费40年后收益基本一致。最终IRR也是6.50%。

万通富饶万家。第30年复利IRR达到6.500%。

太保金如意。第100年复利IRR是6.30%。预期总收益4367万美金。

国寿傲珑盛世。第100年复利IRR6.50%。预期总收益5266万美金。

忠意启航创富·卓越。第100年复利IRR6.22%。

安达传承首创V-丰成。第26年后复利IRR稳定在6.50%。

满眼都是6.5%。这时候最容易看花。

我的看法是。只看最终IRR，意义有限。不是所有人都能把钱锁30年。更不是所有家庭都能等到100年。

第5年开始每年取5%，先看谁不失血

第一轮测试，我用一个比较温和的场景。

总保费10万美元。2年缴清。从第5年开始。每年提取5000美元。也就是总保费的5%。

这就是常说的255模式。

它模拟的是一种轻度使用。比如孩子小学、初中阶段。偶尔要补一笔教育费。或者家庭现金流要做一点调节。

这轮下来。表现较好的产品剩下10款。

包括宏利宏挚传承系列。安盛盛利II。永明万年青星河系列。周大福匠心传承2。富卫盈聚天下系列。万通富饶万家。国寿傲珑盛世。

这里我会重点看两个产品。安盛盛利II和富卫盈聚天下II。

它们在整个保单周期内。提取后的现金价值还能健康增长。没有明显失血。

这个很重要。账面收益漂亮，不代表能用。一取钱就塌的产品。对家庭不友好。

尤其是教育金。不是等孩子80岁再用。真正要用钱，往往就在第10年到第20年。

第10年开始每年取10%，更像真实教育金

第二轮我会看得更重。

从第10年开始。每年提取1万美元。也就是总保费的10%。

这个场景更贴近教育金。孩子10岁左右投保。10年后上大学。每年固定取一笔钱。这才是很多家庭的真实用法。

这轮测试里。永明万年青星河传承II。国寿傲珑盛世。在这个提取强度下会中途断单。

这句话要认真看。不是说产品不好。是说它不适合这种取钱节奏。

我不建议用这类产品去硬做高频教育金提取。体验会别扭。后面也容易难受。

这一轮里。安盛盛利II和富卫盈聚天下II表现稳健。

它们证明了一件事。产品结构有韧性。不是只能躺着长。被持续提取后，也能扛住。

这几年留学费用涨得很快。美元学费又受汇率影响。2025年10月，美元兑人民币中间价在7.08-7.15区间波动。较2024年同期波动幅度超过3%。

很多妈妈配置美元储蓄险。不只是为了收益。也是为了提前锁一部分美元资产。这点很现实。

刚缴完就开始取，永明星河尊享II很能扛

第三轮是极限一点的测试。

从第2年开始。刚缴费完成。就每年提取5000美元。

这个场景很苛刻。几乎是在问产品一件事。你能不能边养边用。

能支撑225提取方式的产品不多。只有三款。

永明万年青星河尊享II。周大福匠心传承2。万通富饶万家。

这里面，永明星河尊享II表现最出色。

我对这个结果是比较看重的。因为家庭资金很少完全按计划走。孩子突然要读国际学校。家里换房。老人医疗。一个机会型投资出现。都可能让你提前用钱。

如果一款产品刚缴完就很脆。我会谨慎。哪怕它长期IRR很漂亮。

经过三轮提取测试。核心产品可以锁定三款。安盛盛利II。富卫盈聚天下II。永明星河尊享II。

不过光看提取还不够。还要看收益结构。看它到底靠什么长大。

回本、保证和复归红利，才是筛选关键

看长期储蓄险。我通常拆三件事。

回本速度。保证底线。复归红利占比。

先看回本。

所有主流2年缴产品。预期回本时间集中在5-6年。这个差异不算大。

再看达到6.5%复利的时间。

宏挚家传承最快。第24年达到。

安盛盛利II和富卫盈聚天下II。第28年达到。

安盛还有一个点很亮。20年IRR为6.21%。在这组里最高。

这就是我愿意把安盛盛利II放进最终两款的原因。它的预期收益节奏很顺。不是只在很后期好看。

再看保证收益。

保证收益是底线。它不性感。但很重要。

保证回本时间最快的是永明万年青星河传承II。10年。

永明万年青星河尊享II、传承II。周大福匠心传承II。富卫盈聚天下。万通富饶万家。宏利宏挚家传承。保证回本是13年。

保证收益率终身最高的是永明两款。1%。

永明两款产品持有60年及以上。保证IRR可达1%。

这点我会给永明很高分。现在很多产品都把预期部分做得很漂亮。但保证底线不一定厚。永明这个1%终身保证收益率。在这组里很突出。

最后看复归红利占比。

复归红利是什么。说白了，就是已经分配到保单上。还能继续参与复利增长的部分。

这个比例越高。产品越早进入滚雪球状态。中途提取时，也更抗打。

5-50年均值里。富卫盈聚天下是21.86%。排第一。

永明万年青星河传承II是20.19%。富卫盈聚天下II是20.12%。

宏利产品分红机制不同。不放在这一项里比。

这里我要补一句。从产品结构的稳健性看。我更偏向永明星河尊享II。

它兼具高保证收益。还有接近20%的复归红利占比。素材里给到的结构判断是19.33%。这类组合不多见。

保证底线厚。滚雪球又启动得早。这才是我说它适合家庭资金的原因。

写在最后：永明更适合不确定，安盛更适合按计划

讲到这里，选择就比较清楚了。

永明「万年青·星河尊享II」。我把它归为早熟型产品。

它的核心优势很明确。

保证收益1%。行业里很突出。复归红利占比接近20%。还能支持225极限提取。

这类产品适合什么家庭？

适合长期持有。也适合中途可能要取钱。更适合不想把钱锁死的家庭。

比如孩子未来可能出国。但去美国、英国、澳洲还没定。本科出去还是硕士出去，也没定。家里还可能换房。父母养老也要留余地。

这种家庭，我会更偏向永明。

理由很简单。它不是单纯追求后期收益。它更像一个能早一点跑起来的账户。用起来顺手才是真的好。

安盛「盛利II-至尊」。我把它归为均衡型产品。

它第28年达到6.5%复利。全周期提取表现也比较均衡。20年IRR还能做到6.21%。前中后期节奏都不错。

这款适合什么人？

适合计划比较清楚的家庭。比如你很确定这笔钱主要放20年以上。中途不会频繁取。或者取钱节奏比较稳定。

那安盛会更舒服。它没有明显短板。预期收益也很能打。

但我不建议所有人都盯着安盛。尤其是资金使用不确定的家庭。你要给未来留弹性。

这也是我做这篇测评最想提醒的一点。

好产品只适合对的人。

有些产品长期IRR好看。但一提取就难受。有些产品前期不惊艳。但家庭真正用起来很稳。

给孩子做教育金。我会先问三个问题。

这笔钱准备放多久。中途取钱概率大不大。你更在意保证底线，还是预期收益。

如果答案是“不确定”。我会优先看永明星河尊享II。

如果答案是“比较确定”。我会优先看安盛盛利II-至尊。

短期周转的钱。别放这类长期储蓄险。这是我的明确态度。

2年缴不是短期理财。它只是缴费期短。不是资金周期短。

你要把它当成家庭长期美元账户。教育金、传承金、养老补充。这些场景才更匹配。

最后再说一句实在的。

别被100年IRR带着走。家庭的钱，要看第10年、第20年怎么用。尤其是孩子教育金。能取。取了还能长。这才是关键。

大贺说点心里话

如果你正在比较2年缴产品，别只问哪款收益最高。更应该把你家的用钱节奏放进去算一遍。买得便宜、买得对，有时候比单看IRR更重要。