别乱买内地终身寿险！香港终身寿险这3个优势内地产品做不到

你好，我是大贺。

最近有个现象挺有意思的——2025年一季度，香港保险新造保单保费达到934亿港元，同比暴涨43.1%，创下24年来的季度新高。

很多人以为大家都在抢分红储蓄险，但我发现，有一类产品正在悄悄成为高净值客户的标配，却很少被公开讨论——香港终身寿险。

今天不吹不黑，我们来看数据，聊聊这类产品到底好在哪。

财富传承，你需要解决三个问题

中国第一批富起来的人，现在年龄已经到50多、60多甚至更大了。

这批人面临一个共同的问题：钱花不完，但怎么传给下一代？

很多人第一反应是买终身寿险。没错，终身寿险确实是一个很适合做财富传承的工具。

但问题是，为什么内地终身寿险的声量一直不大？

不是用户没有意识，是产品的吸引力不够。

我研究了市面上的产品后发现，想通过保险做好传承，你必须解决三个核心问题：

第一，杠杆问题。 我直接给孩子留1000万现金，跟我交500万保费、将来赔1000万，这两件事的性价比完全不一样。

如果保险没有杠杆优势，我为什么不直接给现金？

第二，灵活性问题。 五六十岁的人，很多还在事业打拼期，企业资金需求量很大。

你让他把钱锁死在保单里十年二十年不能动，他根本做不到。

用钱需求、投资需求和传承需求往往混在一起，很难单独切割出一块资产专门做传承。

第三，可控性问题。 我辛苦攒了1000万，身故后一次性打到孩子账户里——万一他被骗了呢？万一他挥霍掉了呢？

我能不能控制这笔钱怎么给、什么时候给、给多少？

这三个问题，内地终身寿险基本上一个都解决不了。

但香港终身寿险，这三个全能打。

需求一：杠杆——交的少，留的多

我们来看数据。

一个40岁的人，想给孩子留100万美金（约700多万人民币），在香港买终身寿险需要交多少保费？

我对比了10款主流产品，10年缴费的情况下：

• 最便宜的一款，年缴保费约19,110美元，总保费19.1万美元
• 最贵的一款，年缴保费约47,030美元，总保费47万美元

换句话说，交一块钱，将来能给孩子留两三块钱，杠杆基本可以做到2倍以上。

这个对比很有意思——同样是传承1000万，通过香港终身寿险，保费成本可以控制在500万以内。这才叫有性价比。

需求二：灵活性——传承的钱，自己也能用

内地终身寿险有个很大的问题：钱交进去就被锁死了。

到第十年、二十年，你想用钱的时候，现金价值可能还没回本。这对于还在打拼的企业家来说，根本不现实。

香港终身寿险不一样。这笔钱放进去，复利可以做到4到5个点——在内地银行存款利率进入**"1时代"**的今天，这个收益优势相当明显。

更关键的是，如果中途需要用钱，可以通过保单贷款或减保的方式把资金周转出来。

传承是传承，但自己的养老、企业周转都不耽误。

算下来收益还是比较高的，同时兼顾了自己用钱的需求和资金的灵活性。

需求三：可控性——钱怎么给，我说了算

内地很多寿险的身故赔付方式特别简单粗暴——人走了，1000万一次性打到孩子账户里。

但你有没有想过：一个二十多岁的年轻人，突然拿到1000万，他能hold住吗？会不会被杀猪盘盯上？会不会挥霍掉？

香港终身寿险自带"小信托"功能，身故支付方式可以完全按照投保人的意愿来设计：

• 可以选择一笔过支付
• 也可以选择分期支付：10年期、20年期或30年期，每年定额打给受益人

比如你给孩子留1000万，可以设定每年给他100万，分10年打完；或者前面每个月给3万5万生活费，等他30岁、40岁足够成熟了，再把剩余资产一次性给他。

这种设计更适合根据家庭情况、孩子资质、孩子驾驭钱的能力来做规划，能更加长远地保障财富不被挥霍。

隐藏需求：法律保护——免税+隔离

除了上面三个显性需求，终身寿险还有一个隐藏优势：法律属性。

第一，免遗产税。 在全球大部分国家和地区，终身寿险赔付的钱不会收遗产税。

虽然现在内地和香港都还没有遗产税，但随着税种完善，这个趋势是有的。提前布局，总比临时抱佛脚强。

第二，资产隔离。 作为终身寿险的受益人，这笔钱的所有权只属于他一个人。

哪怕他已经结婚了，这笔钱也不会因为婚姻问题被伴侣分割走。

但如果你给孩子留的是存款、房产呢？一旦涉及离婚，这些资产都有可能面临分割。

买之前先搞清楚这几点——终身寿险不只是"留钱"，更是"护钱"。

总结：三个需求，一个产品全部满足

回到开头的问题：同样是终身寿险，为什么那么多人专门飞香港买？

现在答案很清楚了：

• 杠杆更高：交一块钱留两三块钱
• 灵活性更强：**4-5%**复利+随时可周转
• 可控性更好：自带小信托，想怎么给就怎么给
• 法律保护：免遗产税+资产隔离

内地终身寿险产品吸引力不足，导致市场声量一直不大。

但香港的终身寿险，在产品设计上确实有很多先进的地方。

我觉得终身寿险接下来会变得越来越大众。如果你有传承需求，真的可以认真看一下这类产品。

大贺说点心里话

产品好不好是一回事，怎么买、从哪买，差别可能比你想象的大。