安心退休计划、鑫相伴等4款港险年金怎么选

你好，我是大贺。

北大硕士，做港险和跨境资产配置第9年。

今天聊养老年金。

截至2026年05月10日，我会重点看这4款。

安达「安心退休计划」。万通「多元终身年金」。永明「享悦即享年金」。太保「鑫相伴」。

我不想把它写成一张冷冰冰的榜单。

养老年金不是单独买一个产品。它更像一张人生现金流地图。

孩子刚出生。30岁到45岁赚钱。45岁到60岁准备退休。退休后马上要用钱。

每个阶段，要的东西都不一样。

配置的核心是时间，不是产品。

这4款港险年金，基本覆盖了一生的现金流需求

很多人问我，哪款港险养老金最好。

这个问题，我一般不会直接回答。

不是我绕。而是这个问法本身就容易错。

问题不是哪一款养老金产品最好。而是你现在在哪个阶段。更需要哪一种现金流。

这4款产品，刚好能放在一条时间线上看。

太保「鑫相伴」。更像长期高息存款的替代。适合很早开始锁利率。

万通「多元终身年金」。更像一个灵活的养老账户。适合赚钱期，把钱先滚起来。

安达「安心退休计划」。更像退休前的现金流锁定器。适合想要确定性的人。

永明「享悦即享年金」。更直接。交完保费，次月就能领。适合已经退休，或者马上退休的人。

这张表可以先看个全貌。

但我提醒一句。养老不能只靠表格拍板。

表格只能告诉你产品长什么样。不能替你判断钱什么时候要用。也不能替你判断家庭现金流能不能扛。

为什么我建议早点看年金，而不是退休前才想

很多朋友看香港保险。第一反应都是储蓄险。

这个很正常。

储蓄险演示收益更好看。中长期现金价值也更有想象空间。年金险看起来慢。不够刺激。也不太像“赚钱工具”。

但我做了这么多年。我对养老这件事，态度很明确。

真正用于养老的钱，年金比储蓄险更合适。

原因很简单。

年金险解决的不是收益最高。它解决的是现金流确定。

年金险保证部分，大概在2%-3%。整体收益大概在4%-4.5%。

这个数字不算极致。但它稳定。

更关键的是，年金可以做到活到老，领到老。你活得越久，它越有意义。

这就是长寿风险。

年轻时很多人不在意。到了60岁以后，这个问题会变得很真实。

你有资产。不等于你有稳定收入。

你有股票基金。不等于你敢每年卖。

你有房子。不等于它能每月打钱给你。

年金做的事很朴素。就是把一笔钱，变成长期收入。

年金不是孤立的产品，是全球现金流的一环。

尤其是跨境家庭。人民币资产有。内地房产有。基金股票也有。再留一部分美元或港元现金流。这个结构更稳。

2025年10月，人民币兑美元中间价在7.08-7.15区间震荡。市场对2026年汇率看法也不统一。

我不会拿汇率吓人。但我会把港险放在你整个资产盘里看。单一币种家庭，抗波动能力就是弱一点。

孩子出生到上学：太保「鑫相伴」适合早早锁一份长期利率

太保「鑫相伴」这款，我觉得很接地气。

它的投保年龄很宽。15天到80岁都能投。保单货币支持美元和港元。缴费可以整付，也可以6年缴。次年可领取。18周岁后可领取。

它不像有些产品，讲得特别复杂。它的逻辑很直。

每年保证派2.5%利息。第5年起，叠加0.8%现金分红。也就是每年拿3.3%。

长期IRR可达5.5%。第8年保证回本。保证余额终身维持在80%保费以上。

我对这款的判断也很直接。

如果你是保守型家庭，想给孩子提前放一笔长期钱，鑫相伴可以看。

它不是短期暴利产品。也不是拿来频繁腾挪的钱。

它更像长期版本的高息存款。但保险合同把一些规则写得更清楚。

比如演示里，保单到100年时。累计领取加退保总现价可达8,137,763美元。

这个数字很大。但别只盯着最后一年。

我会更关心两个点。

第一，前期现金流能不能接受。第二，这笔钱是不是长期不用。

如果家里还在高杠杆买房。或者未来几年可能要大额用钱。我不建议把太多钱放进去。

短期资金别碰。长期不用的钱，可以。

太保这类产品，适合一个场景。

孩子还小。父母收入稳定。家里不缺应急钱。想给未来锁一条保守现金流。

那它够用了。

30到45岁的赚钱期：万通「多元终身年金」更适合要弹性的人

到了30到45岁，情况就变了。

这个阶段，收入在涨。支出也在涨。

房贷。孩子教育。父母养老。公司经营。税务合规。跨境资产安排。

钱不是不能放。但你不能把自己锁死。

这也是我比较喜欢万通「多元终身年金」的原因。

它的投保年龄是18-75岁。支持美元、港元、人民币、加元、澳元、英镑、新加坡元、澳门元。一共8种货币。

缴费期也很宽。可以1年缴。也可以5到62个保单周年里安排。被保人55岁，或持有超过10年可领取。领取年龄是55-85岁。

它有两个形态。

前期是万能险形态。可以随时增加或减少保费。你可以把它看成一个4%超级高复利滚存的美元活期账户。

后期可以转年金。想全部转，可以。想部分转，也可以。

这点很重要。

赚钱期的人，最怕产品太死。收入一变。家庭计划一变。产品跟不上。

万通的优势就是弹性。

举个案例。

18岁男性。每年交5万美元。交5年。总缴25万美元。

第10年回本。账户价值297,687美元。复利IRR是2.20%。

60岁时，账户价值是1,703,919美元。

如果60岁选择行使定额终身年金。15年保证期。61岁开始，每年领113,481美元。每月约9,457美元。折合人民币大概6.8万。

活到100岁。累计领取年金总额达4,539,245美元。约为总缴保费25万美元的181.57倍。

但这里也要说清楚。

前10年退保会收手续费。它不是随便放两三年就拿走的产品。

每5个保单年度，会出现一次大额增长。增长率是10.40%。长期复利IRR，会从第10年的2.20%，慢慢提升。

我的判断是。

30到45岁，有持续收入，又想保留弹性的人，万通更合适。

尤其是高收入家庭。跨境收入家庭。未来可能换币种的人。

万通的8种货币支持，是实用功能。不是摆设。

但如果你非常保守。只想每年固定领钱。不想理解账户规则。那万通反而不是最省心的。

45到60岁：安达「安心退休计划」更适合锁定退休现金流

45岁以后，很多家庭的重点会变。

前面拼的是增长。后面拼的是确定。

孩子教育大头快过去。房贷压力可能下降。退休时间也越来越近。

这个阶段，我会更关注安达「安心退休计划」。

它投保年龄是18-60岁。保单货币是美元。缴费期有5年、10年、18年。最快5年领取。领取年龄是50-70岁。

我对这款产品的评价比较高。

这是我见过少有的，把确定性做到很极致的分红年金。

它底层资产里，85%-95%是债券。这带来的结果很明显。保证派息占比高。波动小。

以60岁投保，65岁领取为例。

每年基本保费50,000美元。缴5年。总已缴保费250,000美元。

65岁开始领。年金期35年。一直到100岁。

每年保证入息11,184美元。每月932.09美元。

整个合同期，保证派息391,453美元。总派息530,523美元。保证部分占总派息超过70%。

年纪越大投保。保证派息率越高。

45岁投保，50岁领。保证派息率3.96%。

50岁投保，55岁领。保证派息率4.17%。

55岁投保，60岁领。保证派息率4.44%。

60岁投保，65岁领。保证派息率4.81%。

还有一个点。

积累期越长。保证派息率越高。

同样35岁投保。50岁开始领，保证派息率4.9%。60岁开始领，保证派息率7.6%。

这款产品，我的态度很明确。

45岁以后，想把退休现金流锁好，我会优先看安达。

它不一定最灵活。也不一定最有想象空间。但它够稳。

适合不急着领钱的人。适合看重养老确定性的人。也适合不想天天研究市场的人。

不过有一点要注意。

它是年金。不是短期理财。钱放进去之前，要先把家庭应急金留好。

已退休或马上退休：永明「享悦即享年金」就是补现金流

如果已经退休。或者两三年内退休。前面那些“慢慢滚”的逻辑，就没那么重要了。

你要的不是十几年后的漂亮数字。你要的是下个月能不能领钱。

永明「享悦即享年金」就是这种产品。

它投保年龄是40-85岁。保单货币是美元。缴费期是1年。次月即可领取。领取年龄是40-85岁。

这款很直接。

交完保费。次月开始领养老金。活多久，领多久。

每年领取金额，占总保费的4.4%-8.29%。具体看年龄和性别。

重点是，领取金额全保证。写在合同里。不含任何分红。

这点我很喜欢。

退休后的现金流，不适合讲太多故事。能领多少。什么时候领。写没写进合同。这些才是重点。

中途身故也有托底。除已领养老金外。会一次性返还一笔金额。保证到手总金额为保费的100%-105%。

我的判断很清楚。

已经退休的人，要马上补养老金，永明比很多复杂产品更合适。

它不适合年轻人追求长期增值。它也不适合想要账户灵活腾挪的人。

它就是一件事。马上把一笔钱，换成一份确定收入。

如果父母已经退休。手上有一笔闲钱。不想再承受市场波动。也不想频繁操作。

这类产品就很合适。

写在最后：每个阶段需要的现金流，真的不一样

这些年接触客户越多。我越觉得一件事很真实。

越是见过波动的人。越在意确定性。

年轻时，大家喜欢谈收益。谈翻倍。谈机会。

但养老不是这样。

养老没有太多试错空间。60岁以后现金流断了。再去补，成本会高很多。

养老年金的本质，不是赚更多。而是少出错。

这句话有点朴素。但很重要。

把这4款放回人生阶段里看，会更清楚。

孩子阶段。重点是时间长。太保「鑫相伴」适合早早锁利率。保守家庭可以看。

30到45岁。重点是收入还在增长。未来也有很多不确定。万通「多元终身年金」更适合。它给你空间和弹性。

45到60岁。重点是退休越来越近。确定现金流更重要。安达「安心退休计划」更稳。我会优先看它。

已经退休。重点是马上能不能领。永明「享悦即享年金」更直接。别绕太多。

这里我也说一个强一点的观点。

不要用同一个标准，去评判所有年金。

太保不是拿来短期周转的。万通不是给完全不想理解规则的人。安达不是追求极致灵活的人首选。永明也不是年轻人做长期增长的最佳工具。

人生不同阶段，用的是不同的资产工具。

年金只是其中一环。但它是很重要的一环。

特别是跨境家庭。资产不只看收益。还要看币种。现金流。合规。传承。以及未来几十年的稳定性。

2025年以后，全球税务透明度继续加强。CRS自动交换机制覆盖越来越广。海外资产配置，不能再靠模糊地带。合规的港险年金，反而更适合长期摆在家庭资产盘里。

我不建议大家看到榜单就直接买。也不建议只盯着演示收益。

你先问自己四个问题。

什么时候开始用钱。要马上领，还是以后多领。中途能不能接受锁定。是否真的担心活得久但钱不够。

这几个问题想清楚。产品就没那么难选。

如果还在积累阶段，更需要空间和弹性。如果接近或进入退休，确定能领的钱更重要。

选择一款合适的年金险。也是给未来的自己。多一条不用依赖市场的路。

大贺说点心里话

港险年金不是看一张表就能决定的。更关键的是，你的钱现在处在哪个阶段，该用哪种现金流工具承接。如果你想把保费、币种、领取时间和家庭资产盘一起算清楚，可以找我聊聊。