周大福「匠心传承X飞越」：别为116冲动，但产品本身很能打

你好，我是大贺。

今天聊周大福「匠心传承X飞越」。

这款产品最近很热。热的点有两个。

一个是保证10年回本。一个是20年后IRR做到6.5%。

这两个数字都很抓人。

不过我更想先聊另一个宣传点。就是趸交116。

一次性交钱。第一年开始。每年领总保费的6%。现金价值还能领到100岁。

听上去很像一个高领取率养老年金。

但我会很明确地说一句。

如果你是冲着116去买匠X飞越，我不建议。

这不是说产品不好。

恰恰相反。撇开116以后，匠X飞越的长期储蓄底子很强。

但工具没有好坏，只有错配。

储蓄险就是储蓄险。年金就是年金。

别一份保单解决所有问题。

别只盯着6.5%IRR，匠X飞越最容易被看错的是116

这款产品最大的宣传热点，是保证10年回本。

同时，演示里到第20年，IRR可以达到6.5%。

在现在这个利率环境下，这个数字当然有吸引力。

尤其是这两年，很多家庭都在重新看资产配置。

胡润研究院《2025中国高净值人群金融投资需求与趋势白皮书》里提到，86%高净值人群考虑境外配置。还有56%计划提高境外投资比例。境外保险以**28%**占比成为首选品类。

这背后不是大家突然都喜欢港险。

本质是资产要分散。币种要分散。长期钱也要找位置。

但越是这样，越不能把产品买错位置。

匠X飞越这次还有一个很吸睛的点。

趸交可以做116。

意思是，一次性交完保费。从第一个保单周年日开始。每年领取总保费的6%。

而且宣传里会讲，现金价值可以领到100岁。

这个数字很容易让人兴奋。

内地养老年金，投保到退休，等个20年。年金领取率很多还不到4%。

有些快领型年金，领取率更低。

现在一款港险储蓄险，第一年就能领6%。

你说它不诱人吗？

当然诱人。

但我做家庭资产配置，最怕客户被这个点带跑。

用储蓄险硬做现金流领取，很容易变成空中楼阁。

不是它一定做不到。

而是这个领取，不是年金险那种保证领取。

这笔钱要干嘛先想清楚。

你要的是长期复利。还是每年现金流。

这两个需求，不是一回事。

趸交10万每年领6000，复归红利从第一年就归零

我们看一个具体演示。

30岁女性。趸交10万美金。采取116提领。

也就是从第一年开始，每年领取6000美金。

演示表里有一个细节，很关键。

从领取第一年开始，复归红利就是0。

这说明什么？

说明领取不是凭空来的。

所有提领，都建立在三块钱上。

保证现金价值。复归红利。终期红利。

保证现金价值写进合同。这个最硬。

复归红利和终期红利，属于分红范畴。

尤其终期红利。它本来就会跟着市场和保司投资表现调整。

你每年领6%。表面看是“领钱”。

实质上，它在改变整张保单的结构。

我不喜欢把这个说得太吓人。

但这里必须讲清楚。

极端情况下，这6%的提领，可能是在动用你自己的本金。

比如第一年终期红利没有按演示实现。

那这一年的领取，就要从别的地方找。

复归红利已经归零。

后面就会影响保证现金价值、终期红利和身故赔偿。

保司官方文件也写得很清楚。

一旦开始提取，保证现金价值、复归红利、终期红利及身故赔偿总值，都会调整和减少。

这句话很重要。

一旦领取发生，之前你看的收益模型，就不是原来的模型了。

你也很难再拿最初那张演示表，去追问完成率。

因为保单已经被你动过了。

这就是我对116最有保留的地方。

它可以是一个临时工具。

但它不该成为你选择匠X飞越的核心理由。

如果你的目标是养老现金流，我会优先看香港年金险，而不是拿储蓄险硬做年金。

年金险的逻辑更直接。

该保证的领取，白纸黑字。

储蓄险更适合储值、增值、复利和传承。

两类工具都好。

但买错位置，就会很别扭。

这就像一把好刀。

切菜很好。

你非要拿它削铅笔，也不是不能削。

但效率不对。风险也变了。

撇开116，匠X飞越的底子反而很清楚

把116放一边。

我们回到匠X飞越本身。

它的缴费期有三种。

趸交。5年交。12年交。

香港储蓄险里，趸交是比较主流的方式。

钱一次性交给保司。保司有更长时间做投资安排。

演示回报一般也会更好。

看这张30岁女性趸交10万美金的演示。

几个数字我会重点看。

预期第4年回本。

保证第10年回本。

第5年预期单利0.98%。

第10年预期单利6.60%。

第20年预期单利12.62%。

从第20年开始，IRR稳定在6.5%。

保证身故金，是已交保费的101%。

这个身故杠杆不高。

它不是保障型产品。

它的核心就是长期储蓄。

红利结构是复归红利加终期红利。

这是典型英式分红。

这里要提醒一句。

看到6.5%IRR，不要自动理解成银行存款利率。

它是演示收益。

里面有非保证部分。

我会看两个东西。

一个是保证回本时间。

一个是靠谱红利占比。

保证回本，是底线。

靠谱红利，是结构安全感。

只看最高IRR，很容易兴奋。

但屁股决定脑袋。

销售最喜欢讲高收益。

做配置的人，一定要先看钱放进去以后能不能等。

如果这笔钱五年内可能要用。

匠X飞越不合适。

如果这是家庭长期美元资产。

用来做教育后备、财富传承、长期储值。

它才有讨论价值。

6款网红储蓄险同台看，匠X飞越强在20年内

这次对比的产品，都是市场上经常被拿来比较的。

趸交产品包括：

富W盈J天下2。友B环Y盈活。宏L宏Z家传承。国S傲L盛世。

2年交产品包括：

安S盛L2。永M万N青尊享2。

我们把匠X飞越放进去一起看。

先看保证回本。

保证回本，是我买储蓄险的最后底线。

它代表一件事。

哪怕分红一分都没有，多久能拿回保费。

匠X飞越是第10年保证回本。

其他产品里，星河Z享、傲L、宏Z是13年。

安S最长，要到18年。

这一点，我给匠X飞越明确加分。

10年保证回本，在这类产品里很有竞争力。

再看预期回本。

匠X飞越预期第4年回本。

盈J天下和傲L盛世也是第4年。

香港储蓄险的设计，常见特点就是保证回本慢，预期回本快。

但预期两个字，不能丢。

它是基于分红实现的演示。

然后看前5年和第10年。

前5年预期单利最高的是富W盈J天下。

达到2.64%。

其次是环Y盈活。

达到2.19%。

匠X飞越前5年不是最强。

这点不用硬夸。

到了第10年，变化就出来了。

匠X飞越第10年预期单利6.60%。

这个数字排在最前面。

同时，它第10年的靠谱红利占比达到78%。

其次是永M尊享，超过65%。

这里我会下一个比较明确的判断。

如果你看的是10年左右的结构安全和预期收益，匠X飞越很能打。

既有第10年保证回本。

又有第10年预期单利6.60%。

靠谱红利占比还超过70%。

这个组合不常见。

第20年看，匠X飞越预期单利12.62%。

仍然是最高。

第30年看，预期单利**18.71%**的产品有多款。

包括匠X飞越、傲L盛世、盈J天下、环Y盈活、宏Z家传承。

但到20年后，我会谨慎一点。

因为第20年靠谱红利占比最高的是星河Z享，超过51%。

第30年靠谱红利占比最高的还是星河Z享，超过31%。

这就说明一件事。

匠X飞越20年内，收益和结构都很漂亮。

20年后，收益继续领先。

但红利结构会更依赖非保证部分。

我不会说这是硬伤。

长期储蓄险本来就要承担分红波动。

但你不能假装这个变量不存在。

20年内，我会更愿意推荐匠X飞越。

20年后，它依然有吸引力，但不要只按演示数字做决定。

买对比买贵更重要。

你得知道自己买的是哪一段优势。

80%红利锁定和保费豁免，是真加分

除了收益，匠X飞越在保全功能上也有亮点。

香港储蓄险在保全方面，本来就比内地灵活很多。

投保人、被保人、受益人之间，可以做更细的安排。

保单分拆。转换受保人。货币转换。红利锁定。保费豁免。

这些功能平时不显眼。

真到家庭财富安排时，很关键。

匠X飞越这次讲的财富增值调配选项，本质上就是红利锁定。

第10个保单年度开始可以行使。

可以把终期红利和复归红利总价值的80%或40%，提取到稳定账户。

稳定账户目前累计生息利率是4.5%。

这个功能，我是认可的。

终期红利不确定。

市场不好时，你能把一部分红利锁进更稳定的账户。

这对保守型家庭很有用。

周大福这次红利锁定比例最高达到80%。

这个比例确实高。

友邦、宏利、国寿、永明等产品，也有红利锁定选项。

但规则不一样。

友邦支持红利解锁。

其他产品多数不支持。

这里也要说清楚。

红利锁定不是让收益凭空变高。

它是把一部分不确定，转成相对确定。

代价是后续复利空间可能变小。

这就是配置。

不是全都要。

而是根据家庭阶段做取舍。

经济环境不稳时，我会偏向锁定一部分。

市场很顺时，可以保留更多复利弹性。

货币转换也一样。

它很有用。

但不是无成本魔法。

大部分产品转换货币后，演示收益表都可能根据当时市场和投资情况调整。

保司文件也写了，保单价值会按市场汇率、投资因素、市场因素酌情调整。

还有一个我比较喜欢的点。

保费豁免。

如果被保人18岁以上，同时是保单持有人，75岁前确诊完全永久伤残，可以获得保费豁免。

上限是350,000美元。

如果被保人17岁以下，保单持有人75岁前身故或完全永久伤残，也可以获得付款人保费豁免。

这个在港险储蓄里，不算特别常见。

尤其是自带投保人豁免逻辑。

我会给它点赞。

因为家庭资产配置，最怕计划断掉。

父母给孩子做教育金或传承金。

中间如果投保人出事，后续保费能不能继续，是很现实的问题。

这个功能不一定天天被提起。

但真有事时，它值钱。

写在最后：别为116冲动，但匠X飞越值得放进长期资产格子

截至2026年05月10日，我对匠X飞越的看法很清楚。

别为了116去冲动买单。

116是一个可选提领功能。

不是它的核心价值。

你要稳定养老现金流，优先看年金险。

你要长期储值、美元资产、复利增长、财富传承。

匠X飞越才进入它该在的格子。

撇开116，这款产品确实不错。

20年收益全网头部。

10年保证回本。

10年预期收益全网第一。

10年靠谱红利占比超过70%。

第10年还能锁定**80%红利，放入累计生息4.5%**的账户。

这几个点放在一起，诚意是有的。

我会推荐它。

但我不会把它推荐给所有人。

短期要用的钱，不合适。

只想每年确定领取的人，不合适。

看不懂分红波动的人，也要谨慎。

长期不动的钱。能接受非保证分红。想做港险长期配置。

这类家庭，可以认真看匠X飞越。

市场不缺鼓动和躁动。

更缺的是专业、客观和理性。

工具归工具。

需求归需求。

把位置放对，产品才会真正发挥价值。

大贺说点心里话

港险产品很多时候不是“能不能买”的问题，而是怎么买、放哪笔钱、用哪个渠道更合适。如果你已经在比较匠X飞越，建议先把信息差补齐，再决定要不要出手。