友邦环宇盈活VS安盛盛利2：这两款"港险顶流"，99%的人选错了

你好，我是大贺。北大硕士，深耕港险9年，自己也配置了好几款港险产品。

2025年开年，人民币兑美元一度跌破7.3关口，中美利差扩大到300基点的历史高位。

胡润最新报告显示，56%的高净值人群计划增配境外金融产品，其中香港以52%的占比成为首选目的地。

不是崇洋媚外，是分散风险。鸡蛋别放一个篮子，这个道理大家都懂。

最近问我最多的问题就是：友邦环宇盈活和安盛盛利2，到底选哪个？今天我就从实际需求出发，帮你对号入座。

你买储蓄险，到底图什么？

很多人一上来就问收益，但我想先问你一个问题：你买这份保险，到底图什么？

我见过太多客户，买之前没想清楚，买完才发现不适合自己。

归根结底，买储蓄险的需求无非两种：

第一种：只存不取，追求长期增值。 比如给刚出生的孩子存一笔钱，30年后让他自己用。这类需求看的是长期复利，中间不动它。

第二种：定期提领，打造现金流。 比如给自己存养老金，55岁开始每年领一笔钱；或者给孩子存教育金，18岁开始每年领学费。这类需求看的是提领后的表现。

想要一直按照设定好的提领密码领钱，有个大前提：分红实现率不能太差。 否则计划书上的数字再好看，也是空中楼阁。

想清楚你要什么，再来看谁能给你。

场景一：只存不取，追求长期增值

如果你的需求是长期持有、不取钱，那这两款产品的表现怎么样？

给你讲个真实案例。0岁男孩，每年交6万美元，交5年，一共30万美元。

回本速度： 两款产品都是预期第7年回本，打个平手。

中长期收益： 第8-9年，环宇盈活略高；第10-21年，盛利2反超；第22年开始，环宇盈活再度领先。到保单第30年，两款产品的预期复利同时达到封顶的6.5%。

在不取钱的时候，如果都选择5年缴费，两款产品的预期收益不分上下。

但有一个关键差异：保证收益。

环宇盈活第18年保证回本，盛利2需要第25年才能回本。

环宇盈活的保证收益最高能做到0.32%，盛利2只有0.23%。

单独来看保证收益的话，友邦环宇盈活更好一点。

小结： 只存不取的场景下，预期收益两者打平，但环宇盈活的保证收益更高、保证回本更快。如果你是保守型投资者，更看重"保底"，环宇盈活更适合你。

场景二：定期提领，打造现金流

如果你的需求是养老金、教育金这类定期提领的场景，情况就完全不同了。

在取钱之后的收益表现，盛利2的优势非常明显。

盛利2是目前市场上唯一支持557提取的产品。 什么是557？就是从第5年开始提领，每年提领保费的7%，可以一直领下去。

我自己也买了盛利2，就是冲着这个功能去的。

举个例子：30岁女性，每年交6万美元，交5年。从保单第5年开始，每年提取2.1万美元。

盛利2在保单第23年预期复利就能做到6.5%，并且一直持续下去。

同样的提取方案，环宇盈活在保单第38年就会断单，没办法做到永续提领。

市面上常见的提取密码，比如566、567等等，环宇盈活提取之后的预期现金价值，都依然低于盛利2。

小结： 如果你要做养老金、教育金这类现金流规划，盛利2是目前市场上的"提领天花板"，没有之一。

场景三：持有多币种资产，需要灵活配置

汇率这事儿得提前想。

2025年人民币汇率预计在7.10-7.35区间波动，央行1月13日还上调了跨境融资宏观审慎调节参数，政策层面在支持跨境资产配置。

如果你手上有美元、港币等多币种资产，或者未来有海外消费、子女留学等需求，盛利2有一个独家功能：双重货币户口。

这个功能可以在同一份保单下，以最多两种货币进行储蓄。而且可以按当时汇率随时转换，没有任何手续费用。

目前在整个市场上，只有安盛这一家保司有双重货币户口功能。

这意味着什么？比如你现在持有美元，觉得美元已经涨到高位，想切换到港币；或者孩子以后去英国留学，需要英镑。

都可以在保单内部直接转换，不用退保、不用换汇、不用交手续费。

小结： 如果你有多币种配置需求，盛利2的双重货币户口是目前市场上的独家功能，值得重点考虑。

场景四：传承规划，指定受益人

如果你买保险的目的是财富传承，把钱定向给到指定的人，这两款产品都有相关功能，但设计思路不同。

盛利2的优势：支持最多3名收款人

盛利2可以指定最多3名收款人，每个收款人之间互相独立、互不影响。你可以分别设定每个人的开始提取年份、提取期限、提取金额和支付次序。

比如你有两个孩子，可以设定大孩子25岁开始领，二孩子30岁开始领，完全独立操作。

而友邦环宇盈活只支持指定1位收款人。

环宇盈活的优势：受益人灵活选项

友邦环宇盈活有一个特殊设计：假如受益人达到了指定年龄，或者不幸身患重大疾病，可以自己重新安排身故金的领取方式。

把选择权重新交给用户，非常人性化。

比如你给孩子买的保险，设定的是每月领取。但孩子长大后想一次性拿出来创业，环宇盈活允许他在满足条件后，自己重新选择。

小结： 如果你要传承给多个人，盛利2的3名收款人功能更灵活；如果你更看重给受益人"自主权"，环宇盈活的设计更人性化。

分红能兑现吗？看历史数据

前面说的收益，都是"预期收益"。能不能兑现，取决于分红实现率。

这是很多人最担心的问题：计划书上写得那么好看，到时候真能拿到吗？

直接看数据。

友邦2025年公布了63款产品：

• 平均分红实现率 93%
• 超过90%的产品分红实现率高于 70%
• 分红时间超过10年的产品有36款，平均分红实现率 86%

安盛2025年公布了35款产品：

• 平均分红实现率 95%
• 接近8成的产品分红实现率高于 70%
• 分红时间超过10年的产品有14款，平均分红实现率 81%

两家保险公司的分红实现率放在整个市场来看，都非常优秀。

但在稳定度和长期的分红表现上，友邦更胜一筹。友邦的最低值是62%，安盛的最低值是28%；友邦10年+产品的平均分红实现率86%，安盛是81%。

小结： 两家分红都很优秀，但如果你特别看重"稳"，友邦的历史表现更让人放心。

公司靠谱吗？百年老店 vs 全球巨头

买保险是几十年的事，保司的实力很重要。

友邦：亚太之王

友邦成立于1919年，1931年进入香港市场，在香港有接近百年历史。作为香港保险长年的销冠，不管是在品牌口碑，还是公司的实力上，都得到了市场真金白银的认可。

2025年上半年，非银行系保险公司标准保费排名，友邦以111亿港元排第1，市场份额11.2%。

安盛：全球巨头

安盛1817年在法国成立，历史超过200年，是全球最大的保险集团之一。1986年进入香港市场，是香港老四家保司之一。

安盛在2025年世界500强排第103位，是全球"大而不能倒"的保险集团之一。

就公司实力来说，安盛的整体实力肯定是强于友邦的。

但友邦在香港地区的市场占有率，明显高于安盛。

小结： 两家都是百年老店，都足够靠谱。安盛全球更大，友邦香港更强。

其他功能：锁定红利、分拆保单、身故保障

这两款产品在功能设计上，都已经非常成熟和完美了。这里补充几个值得关注的差异点。

红利锁定和解锁

环宇盈活的红利锁定只锁定非保证收益，而盛利2在锁定时会同时锁定保证收益和非保证收益。

更重要的是：友邦有红利解锁功能，盛利2只支持红利锁定，没有解锁功能。

这意味着什么？如果你在市场低点锁定了红利，后来市场反弹，环宇盈活可以解锁继续享受增长，盛利2则不行。

保单分拆

友邦的保单分拆功能可以做到每天分拆一次，非常灵活。盛利2只支持每年进行一次。

如果你有多个孩子，想把一份大保单拆成几份小保单分别传承，友邦的灵活度更高。

身故保障

盛利2的特级身故保障最高可做到已交保费额130%，环宇盈活只能做到105%。

小结： 红利锁定/解锁、保单分拆看友邦；身故保障看安盛。

总结：对号入座，找到你的菜

说了这么多，最后帮你梳理一下：

选安盛盛利2的情况：

• 需要定期提领（养老金、教育金）→ 557提取是独家优势
• 有多币种配置需求 → 双重货币户口是独家功能
• 需要传承给多个人 → 支持3名收款人
• 更看重身故保障 → 最高130%已交保费

选友邦环宇盈活的情况：

• 只存不取，追求长期增值 → 保证收益更高
• 特别看重分红稳定性 → 历史表现更稳
• 需要红利锁定后还能解锁 → 独家功能
• 需要灵活分拆保单 → 每天可操作一次
• 想给受益人更多自主权 → 受益人灵活选项

这两款产品收益和提取方面盛利2更胜一筹，功能和公司旗鼓相当、各有优势，分红实现率友邦更稳。

都是香港市场上数一数二的产品，没有绝对的好坏，只有适不适合你。

大贺说点心里话

选对产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更多。同样一份保单，渠道不同，到手成本可能差出好几万。