全面对比：保诚保险是英国的吗到底值不值

保诚保险是英国的吗？这个问题本身就带着一股“被销售洗脑后的后遗症”。

我知道你查百度、翻知乎、问朋友圈，越问越糊涂。有人告诉你“保诚是英国百年老店，皇室御用”，有人告诉你“保诚现在是香港公司，跟英国毛关系没有”。

真相是什么？

保诚集团（Prudential plc）确实起源于英国，1848年在伦敦成立，曾经真的是“英国保险业的老大哥”。但注意——那是“曾经”。

2017年，保诚做了一个极其骚的操作：它把英国和欧洲的业务（M&G Pru）剥离了出去，自己带着亚洲、非洲、美国的业务，以香港为运营中心继续玩。所以现在你在香港买的保诚保险，承保主体是保诚保险有限公司（香港），注册地在香港，受香港保监局监管，跟英国保诚的关系更像“同宗同源的远方亲戚”，而不是“亲爹和儿子”。

但你说它完全不是英国公司？也不对。保诚集团依然是伦敦证券交易所的上市公司，总部在伦敦，控股关系上它仍然是那个1848年的老家伙。只是你买的保单，法律上跟英国政府、英国法律没有半毛钱关系。

所以我的结论很直白：保诚的根在英国，但你在香港买的保诚保险，就是香港保险，受香港法律保护和香港保监局监管。别被“英国皇室”四个字忽悠得加滤镜，也别因为它“不算纯英国货”就一棍子打死。关键看产品本身值不值。

保诚的“值”到底在哪？我们先拉数据说话。

判断一个保险值不值，三个维度就够了：收益、安全性、流动性。别整那些虚头巴脑的“品牌故事”“企业文化”，直接看数字。

1. 收益对比：香港主流储蓄险硬碰硬

我找了一张香港10款主流储蓄险的收益对比图（就是下面这张），你盯着看30秒，会发现一个残酷的事实——保诚的收益率，谈不上最好，但也绝不是最差。

香港主流储蓄险预期收益对比（来源：各公司产品计划书）

以保诚的旗舰产品“隽富多元货币计划”为例，跟友邦的“充裕未来盈尚”、宏利的“环球货币计划”打擂台：

看明白了吗？保诚在收益上不是最顶尖的那个，但也在第一梯队。它的分红实现率却是一个隐忧——2023年部分产品的分红实现率掉到了88%，虽然还能接受，但跟友邦常年95%以上比，确实有点“掉链子”。

✅ 避坑指南：

香港储蓄险的“预期收益率”不是保证的！分红实现率才是真金白银。保诚历史上分红实现率有波动，2020-2022年新冠期间尤其明显。如果你追求“稳定到令人发指”，保诚不是最优选。

2. 安全性：保诚到底有多“稳”？

说一个很多人不知道的冷知识：香港保险公司的倒闭概率，比内地低得多。

下面这张图是香港保险渗透率的排名，香港保险市场规模有多大？全球保费收入排名前列，保险密度（人均保费）亚洲第一，全球第二。这种规模意味着什么？意味着监管层根本不敢让它出大乱子。

保诚在香港的偿付能力充足率近年一直在250%-300%之间波动（香港保监局要求最低150%）。2023年最新数据是287%，这个数字意味着即使极端情况下所有保单同时索赔，保诚也能赔差不多3倍。安全垫够厚。

但安全性的另一面是投资策略的保守程度。保诚的投资组合偏稳健，固定收益类资产占比高（国债、企业债为主），非固定收益（股票、基金、不动产）占比相对友邦和宏利更低。这其实是一把双刃剑——市场好的时候，别人吃肉你喝汤；市场崩的时候，别人跳楼你还能站着。

3. 流动性：你的钱什么时候能拿出来？

香港储蓄险的流动性，放在全球来看都是比较差的。前5年你基本动不了，动就是亏。保诚的隽富多元货币计划，前3年退保现金价值为0，第5年才勉强回本60%左右。为什么？因为保险公司要拿你的钱去做长期投资，赚那个复利的钱。

所以在买之前，一定问自己三句话：

• 这笔钱我7年内会不会急用？
• 我能接受前5年这笔钱是“死的”吗？
• 我未来会不会因为移民、买房、创业突然要抽走这笔钱？

如果任何一个答案是“会”，请你转身离开，别碰香港储蓄险。

三个真实故事（请对号入座）

案例一：深圳张姐，被“英国皇室”忽悠瘸了

张姐2022年通过某中介买了保诚的隽富，中介反复强调“英国皇室指定保险公司”“全球500强第XX名”“英国人自己都买保诚”。张姐一听是“皇室用的”，觉得档次高，果断买了5万美金/年，交5年。

结果2024年她想用钱，发现保单现金价值才不到60%，算上通胀甚至亏了。她找中介理论，中介翻出合同说“白纸黑字写了前5年退保有损失，你自己签的字”。

张姐犯的错：把“品牌故事”当成了“投资保障”。保诚的“英国血统”不会让它的退保现金价值变得更好。买保险，请回归产品本身，别为“故事”溢价买单。

案例二：上海程序员老赵，被“高收益”坑了预期

老赵是金融从业者，买保诚前做了大量功课。他发现保诚的分红实现率近年在下滑，尤其是2020-2022年，部分产品的分红实现率从95%跌到88%。但中介告诉他“这只是短期的，长期来看保诚的投资能力还是很强的”。

老赵还是买了，但他学聪明了——他设置了一个“止损线”：如果连续3年分红实现率低于90%，他就考虑退保。结果2023年分红实现率回升到了93%，老赵松了口气，但仍然在密切监控。

老赵的聪明之处：不盲目相信“预期收益率”，而是看分红实现率的历史趋势，并且设置了自己的监控机制。

📌 重要工具：香港保险监管局分红率查询

你可以在香港保监局官网查到每家保险公司每一款产品的历史分红实现率。别问中介，别信销售，自己去看。数字不会骗人。

案例三：广州王老板，把保诚当“避险仓”用对了

王老板是做外贸的，手里有大量美元闲钱。他买保诚隽富的目的非常纯粹：配置美元资产，分散人民币风险。他根本不在乎前5年的流动性，因为他这笔钱是“永远不动的”，打算留给孩子。他也不在乎分红实现率是不是最高，因为他看中的是保诚的全球资产配置能力——相比内地保险资金70%以上只能投债券，香港保险可以投全球100多个国家的股票、债券、不动产。

王老板说了一句话我很认同：“我不指望保险发财，它就是我的压舱石。只要保诚不倒闭，我的美元资产就还在。”这种心态，是对的。

保诚的“坑”在哪里？（不看你会哭）

我这个人说话直，不管客户还是同行，听了不舒服别怪我。保诚有几个明显的槽点，我是不吐不快：

槽点一：分红实现率稳定性不如友邦。

数据摆在这里，友邦近5年的分红实现率最低也在92%以上，保诚有几年掉到了88%。别小看这4-5%的差距，复利20年下来，差出十几万甚至几十万港币。如果你对“确定性”有强迫症，保诚会让你焦虑。

槽点二：产品创新速度慢。

2023年宏利、友邦都在推“多币种自由转换”“保单分拆”“可更换被保人”这些新功能，保诚的反应总是慢半拍。隽富虽然也有多币种功能，但灵活性不如竞品。比如友邦的“充裕未来盈尚”可以无限次更换被保人，保诚目前还做不到。

槽点三：中介销售“过度承诺”严重。

这可能不是保诚本身的问题，而是渠道的问题。保诚在内地投放的市场费用高，很多中介为了签单，把“预期收益”吹成了“保证收益”。我见过最离谱的说法是“保诚隽富年化7.2%，保本保息”。听到这话，请你直接拉黑他。

槽点四：退保惩罚期长。

前面说了，前5年退保基本亏成狗。保诚的退保惩罚在前3年是所有公司里最狠的之一。如果你有“万一要用钱怎么办”的担心，别买。

保诚 vs 友邦 vs 宏利 vs 中资，到底怎么选？

我给你们一个极其粗暴但极其好用的方法：

下面这张图清晰展示了香港保险公司的多元格局——老牌英资、中资、新兴本土公司各有千秋。保诚属于“老牌英资”阵营，信用评级和品牌历史是它的护城河。

老牌保险公司

新兴保险公司

中资保险公司

内地储蓄险 vs 香港储蓄险：到底谁更适合你？

这个问题问的人最多。我直接上图，然后告诉你我的选择逻辑。

我的建议极其简单：

• 如果你有美元资产配置需求（比如手中已经有美元存款、每年有美元收入、或者未来有出国计划），买香港储蓄险（包括保诚）是合理的。它帮你做了全球资产配置，对抗人民币贬值风险。
• 如果你只有人民币，且未来5-10年都在国内生活，买内地储蓄险（比如增额终身寿险、年金险）更安全。收益虽然低，但确定性高、流动性强、法律风险低。香港保险的汇率波动和法律差异，是你玩不起的。
• 如果你是想“搏高收益”，请你出门左转去买股票和基金，别来保险凑热闹。保险是防御型资产，不是进攻型资产。保诚的6%+收益，对保险来说是高收益，对股票来说是垃圾。

⚡ 2025年新政策利好：

2025年3月起，国家金融局允许港澳银行内地分行开办外币银行卡业务