3月港险销量榜：环宇盈活、智选储蓄保、鑫安逸该怎么选

你好，我是大贺。

今天聊一张挺有意思的榜单。

不是为了告诉你“大家买什么你就买什么”。这个逻辑不对。

我更想借这张榜单，帮你看清楚一件事。

同样是香港储蓄险。买它的人，可能完全不是一类人。

有的人要品牌和长期分红。有的人要保证收益。有的人敢用融资杠杆。有的人只想把收益写进合同。

先搞清楚自己是哪类人，再看产品。

这事儿得跟自己对账。

3月榜单里，其实藏着四种买家

这份数据统计截至2026年3月31日。统计口径是保单数。

件数第一，是友邦环宇盈活储蓄保险计划。168单位。

第二是立桥智选储蓄保。73单位。

后面还有安达Gold富税延期年金计划59单，友邦爱伴航保险计划2 54单，太保鑫安逸储蓄保险计划52单。

周大福荣耀世代储蓄寿险计划是32单。

单看件数，你会觉得友邦环宇盈活是绝对主角。

这个判断没错。但不够。

更有意思的是件均保费。

周大福荣耀世代，件数只有32。总保费US$26,150,000。件均US$817,188。

友邦环宇盈活件数168。总保费US$25,510,109。件均US$151,846。

立桥智选储蓄保件均US$70,203。

太保鑫安逸件均US$90,896。

永明卓裕人寿II-50更夸张。件数只有2。件均US$1,367,750。

你看。件数榜和件均榜，讲的是两件事。

件数榜看热度。

件均榜看购买力。

我带客户签单这么多年，发现一个规律。

真正资金体量大的客户，风险偏好往往更进取。

他们更愿意接受较低保证。去换长期更高的预期分红。甚至会用保费融资。

购买力相对普通的客户，反而更看重“保证”。

钱不能亏。本金要稳。收益最好写进合同。

这没有高低之分。

只是画像不同。

按这张榜单，我会把人群分成四类。

极致进取型。看周大福荣耀世代、中银薪火传承、永明星河这类。

进取型。看友邦环宇盈活。

稳健型。看立桥智选储蓄保。

极致保守型。看太保鑫安逸。

别人的爆款不一定是你的答案。

进取型：友邦环宇盈活，适合能放很久的钱

友邦环宇盈活这次排第一。3月销量168件。

这个结果不意外。

友邦这个品牌，解释成本最低。客户听得懂。家人也更容易接受。

产品利益也不弱。

大多数客户选择5年交。

看一组测算。

0岁投保。5年交。总保费50万美元。

第10年预期IRR 3.51%。

第20年预期IRR 5.69%。

第30年及以后，稳定在6.50%。

这类产品，我不会把它当短期理财看。

它真正发力，是20年以后。

尤其是第30年以后。预期IRR到6.50%。这是目前市场里比较早能摸到这个水平的产品之一。

它还有几个功能，挺实用。

支持9种主流货币投保。

每年可以申请1次货币转换。

可以更改受保人。

可以保单拆分。每年1次。

第15个保单周年日起，可以申请保单价值锁定。锁定比例是10%-70%。

还有红利锁定及分红解锁。健康障碍专属选项。卓越成绩奖。

这些功能不是摆设。

对做教育金、养老、传承的人来说，后面会用得上。

我的判断很直接。

如果你看重品牌、服务、长期分红稳定性，友邦环宇盈活可以优先看。

尤其是给孩子做留学金。或者给家庭做长期美元资产。

但你要是只看10年内回本。或者这笔钱随时可能要用。

我不建议碰。

它不是不能退。

是前期退保体验，不适合短钱。

极致进取型：周大福荣耀世代和永明星河，门槛不是收益，是承受力

接下来讲更进取的一类。

这类客户不是只买一张分红单。

他们会用保费融资。也会接受更复杂的现金流。

这次件均保费第一，是周大福荣耀世代。

件数32。

总保费US$26,150,000。

件均US$817,188。

中银薪火传承件均也高。US$596,316。

永明万年青·星河传承II，件数13。件均US$200,055。

万通富饶万家，件数32。件均US$106,172。

这已经不是普通储蓄的玩法了。

拿周大福荣耀世代举例。

它是保费融资保单。

自付124,230美元。撬动820,000美元保单。

杠杆约6.6倍。

客户不用一次性拿出82万美元。

但要承担贷款利息。还要承担分红不达预期的风险。

贷款利率也要看清楚。

资料里写到，贷款利率为H+1.35%，封顶P-0.45%。

贷款金额500万-1000万港币，贷款利率为H+0.8%，封顶P-1%。

假设H为3.0%。分红实现率100%。

5年退出复利6.87%。

6年IRR 8.56%。

7年IRR 9.28%。

8年IRR 9.72%。

另一个试算里，按3.6%贷款利率。

6年退保净利润12.32万美元。IRR 9.23%。

9年退保净利润29.19万美元。IRR 10.44%。

这些数字很漂亮。

但我会提醒得更重一点。

融资保单不是给保守客户玩的。

你赚的是杠杆后的收益差。

你承担的也是杠杆后的变量。

Hibor会变。贷款利率会变。分红实现率也会变。

资料里最新1-month Hibor有**2.24%的口径。也有2.8%**的口径。

这本身就说明，融资测算不能只看一张表。

首日保单现价、贷款比例、利息、退保时间，全都要算。

这类单子，我会要求客户至少回答三个问题。

你能不能长期付利息？

你能不能接受分红打折？

你能不能接受不按原计划退出？

回答不上来，就别上杠杆。

永明星河这类分红储蓄险，也是类似逻辑。

星河传承II和星河尊享II测算里，2年交，每年10万美元。

第6年IRR分别为0.07%和0.55%。

第20年分别到5.80%和6.00%。

第35年及以后，均达到6.50%。

它也不是短期产品。

前面几年并不好看。

后面才开始释放。

这类产品适合什么人？

适合现金流厚。外币资产多。能接受分红波动。也能理解融资成本的人。

不适合什么人？

不适合只想“赚高息”的人。

更不适合拿家庭备用金去试的人。

另外，杠杆寿险里，友邦活然人生销量也不错。

它更侧重储蓄。初始保额较低。主要靠中后期增值。

这类产品也要看目标。

你到底要保障。还是要传承。还是要长期资产增值。

别混着买。

稳健型：立桥智选储蓄保，更像升级版美元定存

稳健型客户，我会重点看立桥智选储蓄保。

3月销量73件。排第二。

它的特点很清楚。

保证收益高。期限相对不算太长。折扣也给得很直接。

1季度推出过折扣。

5万-25万美元折扣6%。

25万美元以上折扣7%。

5年保证单利最高可到5.01%。

最长可保障至20年或25年。

3年可锁定3.7%保证收益。

这款产品，我更愿意把它理解成升级版美元定存。

它不是典型的长期高分红储蓄险。

它卖的是确定性。

投保年龄从0岁15日到80岁。

最低保费USD12,500 / HKD100,000。

整付缴费。

支持港元和美元。

优惠活动期是2026年3月1日至4月30日。经ePOS投保。

折扣阶梯很清楚。

少于50,000美元，折扣5%。

50,000美元至250,000美元，折扣6%。

250,000美元及以上，折扣7%。

看三个例子。

案例一。年缴3万美元。5%折扣后，实缴28,500美元。第5年退保单利4.48%。

案例二。10万美元整付。6%折扣后，实缴94,000美元。第5年退保116,303美元。保证复利4.35%。单利4.75%。

案例三。25万美元整付。7%折扣后，实缴232,500美元。第5年退保290,758美元。保证复利4.57%。单利5.01%。

我的判断是：

如果你就是想找一笔5年左右的美元确定收益，立桥智选比很多分红储蓄险更对题。

它不需要你等30年。

也不需要你赌长期分红。

不过第6年起，才开始产生退保终期红利。

这部分就不是同一个逻辑了。

身故保障也有。

若受保人身故，受益人可获赔102%已交总保费与保证现金价值的较高者，再加终期红利。

公司背景也可以看一下。

立桥人寿2019年4月获香港保监局批准。2019年7月启动业务。

立桥金融集团业务涵盖银行、保险、证券、资产管理。

立桥银行澳门目前有8间分行。

偿付能力数据里，有两个口径。

2023年偿付能力比率达1300%。

另处显示2024年底超过204%。

2024年所有分红型产品实现率100%。

2023年公布的3款产品分红实现率也都是100%。

我对立桥的定位很明确。

它像香港市场里的“城商行型选手”。

不靠最大品牌取胜。

靠细分市场。靠高保证收益。靠短中期确定性。

这几年它能卖起来，不奇怪。

尤其放在现在的环境里看。

2025年四季度，内地大行存款利率继续下调。3年期定存挂牌利率已经到1.25%-1.5%。5年期也只有**1.3%**左右。

住户存款余额又很高。

钱躺着不甘心。投出去又怕波动。

立桥智选这类产品，正好戳中了稳健型客户的痛点。

极致保守型：太保鑫安逸，把3.5%写进合同

再讲更保守的一类。

这类客户连非保证分红都不想碰。

他要的不是“可能更高”。

他要的是“确定拿多少”。

这时候可以看太保鑫安逸。

3月销量52件。

这款产品最打动人的地方，就一个词。

写死。

保证收益30年。

期满时美元保证IRR达3.5%。

3年缴费。

回本期6年。

支持美元USD和港元HKD。

美元口径下。

第10年保证IRR 3.02%。

第20年保证IRR 3.30%。

第30年保证IRR 3.50%。

港元口径下。

第30年保证IRR 3.10%。单利4.75%。

再看非预付保费方案。

缴付保费总额999,990。

第6年保证退保价值达到1,000,000。

第30年现金价值保证增长183.3%。

单利6.11%。

复利3.53%。

活动期内，一次性预缴三年保费。

储备账户按每年**4.5%**生利息。

这个设计，对愿意提前锁钱的人有吸引力。

但鑫安逸的代价也很清楚。

最大代价是时间。

封闭期6年。

6年内退保，可能亏本金。

这点一定要说重。

未来6年内可能用的钱，不适合买鑫安逸。

它适合什么钱？

未来5-10年大概率不用的钱。

更准确说，是愿意放几十年的钱。

比如养老底仓。

比如给孩子出生时锁一笔长期钱。

比如家庭资产里缺一块确定性的压舱石。

它不适合追求弹性的人。

也不适合想要长期高预期的人。

选了保证3.5%，就等于放弃了其他可能赚更多的机会。

传统分红港险，预期收益可能更高。长期可以看到**6%-7%**的演示复利。

但那里面有非保证部分。

鑫安逸是另一种交换。

放弃想象空间。

换确定底线。

我的态度很明确。

如果你极度讨厌波动，鑫安逸比很多高演示分红险更适合你。

但你要接受它慢。

也要接受它单一。

它是美元或港元保单。

未来换回人民币，汇率风险要自己扛。

产品本身不能帮你消灭汇率波动。

对号入座以后，这4件事别忽略

最后收一下。

这张榜单只代表3月。

不代表4月。也不代表未来趋势。

4月以后，安盛盛利2的2年交开售。富卫盈聚天下也有新的折扣动作。

市场会变。

产品会变。

客户口味也会变。

但有几个前提不会变。

第一，高IRR通常不是全保证。

所有香港储蓄险的高IRR，包括6.5%，都包含非保证分红。

保证部分通常只有0.5%-3.5%复利。不同公司不同产品会有差异。

分红取决于保险公司投资能力。也取决于市场环境。

不要只盯演示表。

要看分红实现率。也要看保司资产配置。

第二，短期退保很伤。

香港储蓄险需要时间。

前5年退保，可能只能拿回**10%-60%**的保费。

哪怕是回本相对快的宏利宏挚传承，也不建议短期退保。

至少要有8年以上的持有准备。

更理想是10-20年。

第三，合规投保是底线。

内地客户买香港保险，必须亲自赴港。

要在保险公司或持牌中介机构完成签约。

内地签署的地下保单无效。

这不是流程麻烦。

这是保单有效性的前提。

另外，个人每年有5万美元外汇额度限制。

资金安排要提前规划。

第四，货币要匹配真实需求。

香港储蓄险多以美元、港元计价。

过去十年，人民币对美元年化波动率超过5%。

你未来有没有外币用途？

孩子留学吗？

海外生活吗？

美元资产配置吗？

如果没有，未来换回人民币时，汇率可能侵蚀收益。

这事儿不能只让产品背锅。

要在配置前想清楚。

截至2026年05月10日，我对这张榜单的看法就是这样。

想要长期品牌和分红稳定，环宇盈活更合适。

能理解融资和波动，才考虑荣耀世代、星河这类。

想要短中期美元确定收益，立桥智选更对题。

只要合同里的保证底线，鑫安逸更干净。

先别急着下单，咱们慢慢捋。

产品不难选。

难的是承认自己到底是哪类人。

大贺说点心里话

如果你已经大概知道自己是哪类客户，下一步就不是看热闹了。该算具体方案了。尤其是保费、缴费期、货币和渠道差异，里面确实有不少信息差。