扒完158家港险：能买的不到30家，买错友邦环宇盈活也踩坑

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近后台收到太多类似的问题："大贺，港险公司这么多，我怎么知道哪家靠谱？""听说有些公司虽然在香港注册，但根本不做大陆客户生意？""网上推荐五花八门，到底该信谁？"

说实话，这些焦虑我太理解了。

尤其是2025年，内地银行存款利率一降再降，5月份六大国有银行3年期大额存单利率已经降到1.5%-1.75%，5年期大额存单直接下架。

再加上浙金中心百亿理财产品爆雷的事儿还没过去多久，**年化4%-5%**的产品说暴就暴——大家对"把钱放哪儿"这件事，前所未有地谨慎。

港险成了很多人的备选项。但158家保险公司摆在面前，水到底有多深？

今天这篇文章，我把筛选标准全部公开，这些数据你自己也能查，不信你去官网对一下。

158家保司，水有多深？

先看一组官方数据。

根据香港保险业监管局公布的信息，截至2025年6月30日，香港共有158家授权的保险公司。

158家听起来很多。但拆开看就明白了：

• 经营一般业务的：85家
• 经营长期业务的：51家
• 经营综合业务的：19家
• 经营特定目的业务的：3家

一般业务主要是财险，特定目的业务更是跟普通人没关系。

真正做寿险、储蓄险的，也就长期业务和综合业务加起来70家。

但这70家也不能全算。

有的是同一品牌下的不同办事处，本质上算同一家；有的虽然在香港注册。但主要经营地址不在香港，或者业务根本不面向大陆客户。

所以你看，158家保司，真正符合大陆客户需求的，可能连30家都不到。

我的筛选标准，全部公开

很多人问我怎么筛，其实逻辑很简单。

• 第一步，先把不相关的业务类型剔除。特定目的的保险公司、一般业务的保险公司，跟储蓄险、年金险完全不搭边，直接筛掉。
• 第二步，看这家公司是不是真的在香港经营、是不是真的服务大陆客户。有些公司挂着香港的牌子，实际业务重心根本不在这儿，或者压根不接待大陆客户，这种也没必要考虑。
• 第三步，才是看硬指标：偿付能力、国际评级、投资策略、历史沉淀。

这套标准不是我拍脑袋定的，是从公司背景、标普评级、偿付能力充足率这些公开可查的指标出发，优中选优，最后敲定了15家相对更靠谱的保司。

先别急着信我，看完数据再说。

百年老店：时间验证的靠谱

第一梯队，是五家国际老牌保司：友邦、安盛、宏利、保诚、永明。

直接上数据：

友邦AIA：1919年成立，已经106年历史，香港业务从1931年开始，94年了。总部就在香港，偿付能力257%，标普AA-，穆迪Aa2，惠誉AA。投资策略**76%**固收类、**24%**权益类，以政府债券为主。友邦在亚太区寿险、高净值客户服务方面表现出色，分红实现率全港第一，这个后面产品部分会细说。

安盛AXA：1817年成立，208年历史，总部法国，是真正的百年老店。香港业务1995年开始，偿付能力216%，标普AA-，穆迪Aa3，惠誉AA。安盛在全球投资视野、资产管理专业度方面表现突出，固定收益占74%。

宏利Manulife：1887年成立，138年历史，总部加拿大。香港业务1897年就开始了，比很多人想象的都早，128年。偿付能力229%，标普AA-，穆迪A1，惠誉AA-。投资风格偏保守，**79.5%**固收类。

保诚Prudential：1848年成立，177年历史，总部英国。香港业务1964年开始，偿付能力280%，标普A，穆迪A2，惠誉A-。保诚的投资策略比较激进，**70%**权益类、**30%**固收类，侧重亚洲市场。

永明SunLife：1865年成立，160年历史，总部加拿大。香港业务1892年开始，133年了。偿付能力200%+，标普AA，穆迪Aa3。**75%是固定收益，其中97%**评级为投资级别。

这五家有什么共同点？都是经历过两次世界大战、多次金融危机还活着的公司，时间本身就是最好的背书。

国资背景：另一种安全感

有些朋友对国际品牌没感觉，更信任国资背景。没问题，这四家可以看看：中银人寿、太保香港、国寿海外、太平香港。

中银人寿：1998年成立，总部香港，偿付能力210%+，标普A，穆迪A1，惠誉A。背靠中国银行，在银保渠道、稳健储蓄、多货币转换、财富传承方面有优势。

太保香港：1991年成立，香港业务2021年才开始，时间不长。但背靠中国太保集团，偿付能力256%，标普A，穆迪A3。

国寿海外：1933年成立，92年历史，香港业务1984年开始，41年了。偿付能力208%，标普A，穆迪A1，惠誉A。在服务中资企业海外员工、跨境家族财富传承方面有优势。

太平香港：1929年成立，96年历史，香港业务2015年开始。偿付能力282%，标普A，惠誉A。

国资保司的特点是稳，不会出什么幺蛾子，适合求稳的朋友。

中坚力量：别只盯着大牌

很多人买港险只盯着友邦、保诚这些大牌。其实有些中坚力量保司性价比更高。

忠意Generali：1975年成立，50年历史，总部意大利，香港业务1981年开始。偿付能力210%，穆迪A3，惠誉A。

富卫FWD：2013年成立，虽然年轻。但总部就在香港，偿付能力290%，穆迪A3，惠誉A。富卫在数字化保险服务、创新产品设计方面满足年轻客户群体需求有优势，操作体验确实比老牌公司好。

万通YFLife：1851年成立，174年历史，总部美国，香港业务1975年开始。偿付能力240%+，惠誉A-。

立桥人寿：2010年成立，总部中国澳门，偿付能力314%+，标普AA。偿付能力很高，后面会讲到它的短期储蓄产品。

周大福人寿：1970年成立，55年历史，香港业务1985年开始。偿付能力337%，穆迪A3，惠誉A-。没错，就是卖珠宝的周大福，跨界做保险。

安达人寿：1985年成立，总部瑞士苏黎世，偿付能力436%，标普AA，穆迪Aa3。安达的偿付能力是这批里最高的，在再保险支持下的创新产品开发方面有潜力。

这六家公司评级、偿付能力都过关，产品往往更有性价比，值得关注。

产品实测：数据说话

保司靠谱只是第一步，最终还是要落到具体产品上。我把储蓄险和年金险分开说，按不同需求给你推荐。

储蓄险：看你要短期锁定还是长期增值

需求一：锁定短期收益首选立桥人寿**「智选储蓄保」**。

一次性交清保费，最快2年就保证回本，5年保证单利4.48%。相当于做一个5年期的定存。但利率远远高于内地银行。

现在六大国有银行3年期大额存单利率才1.5%-1.75%，5年期大额存单直接下架了。

立桥这个产品5年保证单利4.48%，差距一目了然。

适合5年左右没有用钱需求、追求资产增值的朋友。

需求二：锁定前/中期收益首选宏利**「宏挚传承」**。

6年预期回本，9年复利4%，14年复利**5.85%且本金翻倍，21年复利6%**本金翻3倍。

前20年收益表现亮眼，各种提取密码下账户余额突出，提取表现同样亮眼。

宏利这家公司深耕香港100多年，资本实力雄厚，实力和口碑都在线。

适合追求前/中期资产规划的朋友。

需求三：追求长线高收益首选友邦**「环宇盈活」**。

10年复利3.47%，20年复利5.67%，30年复利就达到6.5%，收益表现稳居第一梯队。

友邦这家公司实力雄厚、分红实现率全港第一，以稳健著称。

长期持有下来，收益和稳定性都很有保障。

需求四：追求稳定现金流首选永明**「万年青星河尊享2」**。

保证13年回本，长线保证收益率1%。回本速度、保证收益表现突出。

各种现金流提取方式下，整体的账户预期余额表现都是最亮眼的。

背后的公司永明实力强大，分红实现率稳健，安全性和稳定性拉满了。适合有现金流需求并追求稳定的朋友。

年金险：看你是现在就要领还是规划未来

需求一：即买即派息首选太保**「鑫相伴终身年金」**。

买完当年就能开始领钱，保证派息率2.5%。保证派息的基础上，每年还有周年红利抗通胀，第5年起周年红利提升至0.8%，综合派息率3.3%。

第8年保证现金价值+已领年金即已覆盖总保费，实现"回本"，后续收益都是纯增值，长线收益率5.55%。

适合年纪偏大、当下就有养老需求，又想实现资产增值的朋友。

需求二：不急着领钱，追求养老均衡首选安达**「安心退休年金」**。

横向对比很均衡，普适性最强。以60岁投保、5年缴费、65岁领取为例，每年保证领总保费4.47%，领到100岁保证领取占总派息70%，非保证分红不超30%。

高保证低分红，确定性强。预算一致的情况下，它每年确定的派息够多，能够覆盖养老开销；还有持续增长的分红抗通胀；早逝也有现金价值，不怕亏。

适合还比较年轻、打算规划未来养老并追求养老确定、均衡的朋友。

需求三：不着急领钱，追求灵活养老首选万通**「多元终身年金」**。

需要等到55岁，或者保单存满了10年，才能开始派息。

灵活优势有3点：

• 转年金前相当于一个万能险，保底**2%实际4%**的基本利息，可以灵活增减保费、提取资金
• 转年金给了12种年金权益选择
• 支持部分转年金

适合比较年轻、规划未来养老，同时看重养老规划灵活性、有特定养老需求的朋友。

大贺说点心里话

以上就是我通宵扒完158家保司后的筛选结果，数据全部公开，不信你去官网对一下。

说实话，选对保司、选对产品只是第一步。但怎么买、从什么渠道买，中间的信息差可能比产品本身更值钱。