国寿傲珑盛世：被捧上天的「央企新品」，有个真相没人告诉你

你好，我是大贺。

最近被问傲珑盛世问得有点多，尤其是之前买过傲珑创富的老客户，上来就问：「大贺，这个新品是不是傲珑创富的替代版？收益能打吗？」

我跟你讲实话，这个问题我被问过几百遍了。

但很多人对这款产品的理解，从一开始就跑偏了。

今天就把傲珑盛世从里到外扒一遍，看看它到底值不值得买。

傲珑盛世是什么？先搞清楚它的「身份」

先说个让很多人意外的事实：傲珑盛世根本不是傲珑创富的替代品。

为什么这么说？因为这两个产品从产品架构到分红逻辑，压根就不是一个物种。

傲珑创富属于美式分红产品，傲珑盛世和之前的爱恒久一样，都属于英式分红产品。

这两种分红方式的区别，说白了就是：

• 美式分红——每年直接发「利息」，也就是周年红利，落袋为安，你能实实在在看到钱进账。
• 英式分红——玩的是「利滚利」，红利不直接派发，而是以保额增值的形式累计在保单里。收益潜力更大，但要等保单到期或者退保的时候才一起发，提前提取可能还会打折。

所以你看，两种产品解决的需求完全不一样：

想要每年有现金流进账的，适合美式分红；想要长期复利、把雪球滚大的，适合英式分红。

傲珑创富已经下架了，也没必要纠结过去。咱们还是把目光放在现有产品上——看看傲珑盛世到底表现怎么样。

但在聊产品之前，我想先说说大背景。

为什么港险储蓄险越来越香？

很多人不知道的是，现在的理财环境已经变了。

2025年5月，六大国有银行第七次下调存款利率，1年期定存利率降到了0.95%，3年期1.25%，5年期也才1.30%，活期利率更是只剩0.05%。

更扎心的是，部分中小银行年内已经降息7次，3年期存款利率降到1.2%以下，甚至比国有大行还低。

以前那些高息存款的渠道，正在一个个消失。

这也是为什么最近问我港险储蓄险的人越来越多——大家都在找能跑赢通胀的稳健增值工具。

傲珑盛世6.5%的长期预期收益率，确实和银行存款形成了鲜明对比。

但预期归预期，到底能不能打？咱们用数据说话。

国寿内部PK：傲珑盛世 vs 爱恒久

既然傲珑盛世和爱恒久都属于英式分红，那先在国寿内部比一比。

直接上数据：

咱们算笔账就清楚了：

• 10年：两款产品IRR都是4.02%，打平
• 20年：爱恒久5.97%，傲珑盛世5.83%，差0.14%
• 30年：爱恒久6.45%，傲珑盛世6.38%，差0.07%
• 40年及以后：两款产品都稳定在6.5%，完全一样

结论很明显：保单前40年，爱恒久的收益表现更好一点，但傲珑盛世也差不了太多。

这其实也能理解。

爱恒久是一次性交清保费，保险公司能直接拿到全部资金去投资运作，投资上更占优势。

但对投保人来说，一次性拿出那么多钱，压力确实不小。

傲珑盛世分2年交，缴费压力小一些，收益表现稍差一点也在情理之中。

说白了，这就是保险公司针对不同缴费能力的人，给出的不同选择。

有缴费压力的话，傲珑盛世也是不错的选择。

这里要提醒一点：根据国家金融监督管理总局的数据，2025年一季度商业银行净息差已经降到1.43%，国有大行净息差只有1.33%。

这意味着存款利率还会继续下行，这是长期趋势。

所以现在锁定一个长期6.5%预期收益的产品，某种程度上是在对冲未来的利率风险。

新功能亮点：转年金权益

功能上，傲珑盛世多了一个新玩法，看了一下，还挺有意思的。

简单解释一下：

退保的时候，你可以选择一次性领完退保金额，也可以行使「转年金权益」。

具体操作是：受保人年满65岁后，可以把保单的保证现金价值、复归红利、终期红利以及相关权益户口总额，全部转换为年金，然后选择10年或20年期每年领取，用来养老。

申请需要在相关保障周年日的30日前提交给公司。

这个功能跟万通富饶千秋的转年金权益有点像，但不一样——傲珑盛世不能活多久领多久，只能选10年或20年固定期限。

不过总归是多了一种选择，对于有明确养老规划的人来说，还是挺实用的。

市场横评：2年交产品收益大比拼

傲珑盛世在国寿内部表现还行，但放到整个市场里，能排第几？

我以0岁男孩、年交5万美元、2年交10万美元为例，对比了市面上热门产品的预期收益：

几个关键发现：

30年之前，忠意的启航创富（卓越版）收益最亮眼，一路标红。但30年内没有任何产品的收益率能达到6.5%。

拉长时间线，主要看哪些产品能更早达到6.5%的收益率。因为到了这个上限以后，很多产品的收益基本上都差不多了，甚至完全一样。

按达到6.5%收益率的时间排序：

1. 永明万年青星河尊享II——35年
2. 富卫盈聚天下——36年
3. 傲珑盛世——40年
4. 万通富饶千秋——41年

拉长时间来看，万年青星河尊享II整体表现最好，最快达到6.5%的预期收益率。

傲珑盛世排第三，40年达到6.5%，属于第一梯队，收益也挺不错的。

提领实战：255模式下表现如何？

光看账面收益还不够，得看实际使用场景。

以常见的255提领模式（第5年起每年提取总保费的5%）为例，对比这些产品的账户余额：

整体上账户余额表现比较好的，分别是永明万年青星河尊享II、富卫盈聚天下和万通的富饶千秋。

40年之前，永明万年青星河尊享II余额最亮眼；40年以后，永明万年青星河尊享II和万通富饶千秋余额都一样了。

再看傲珑盛世，和万年青星河尊享II比一比：

• 第30年：傲珑盛世剩30万美元，万年青星河尊享II剩32万美元，少2万美元
• 第50年：傲珑盛世剩94.25万美元，万年青星河尊享II剩94.28万美元，少300美元
• 第70年：傲珑盛世剩312.6万美元，万年青星河尊享II剩312.8万美元，少2000美元

说实话，差距确实不大。

傲珑盛世与万年青星河尊享II的差距，放在几十年的维度里，几乎可以忽略不计。

总结：谁适合选傲珑盛世？

聊到这里，傲珑盛世的定位就很清晰了：

它不是市场上收益最高的产品，但收益和提领表现都不错，功能相比之前的产品也有创新，算是国寿（海外）的诚意之作。

如果你本身就偏爱国寿（海外）这家公司——毕竟是央企背书，信誉没的说，分红表现也不错——那傲珑盛世确实值得考虑。

特别是有明确提领需求的，这款产品还是可以选的。

但如果你追求极致收益，永明万年青星河尊享II目前在2年交产品里，不管是预期收益还是提领表现，都是最好的。

大贺说点心里话

产品怎么选只是第一步，怎么买才是真正省钱的关键。同样的产品，渠道不同，到手成本可能差出一大截。