永明万年青星河尊享2：我测了8款港险，这款"提领王者"凭什么20年后没对手？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近后台问得最多的问题就是：新规后港险收益全部统一6.5%，产品是不是都一样了？还有必要挑吗？

咱们拿数据说话——恰恰相反，真正的差距，才刚刚开始显现。今天就拿永明万年青星河尊享2和市面上主流产品做个硬核对比，看完你就懂了。

新规后的港险江湖：谁能脱颖而出？

7月1号后，港险美元保单的演示收益上限统一为6.5%。很多人慌了：这是不是意味着以后收益就锁死了？

别被营销话术忽悠了。新规限制的是保司演示的收益，并不是限制实际收益。香港保监局这么做，是为了让大家更理性地看待预期，不被7%+的高收益所误导。

实际上，香港保司可以把资金投向全球**100+国家的股票、债券、不动产等多元资产。就拿30年期美国国债为例，常年能稳定在4%-5%的高位，保司实现6.5%**的收益率还是很容易的。

我觉得所有港险产品演示收益率全部统一是件好事。统一起跑线，这时产品之间真正的差异点就出现了。收益只是门槛，提领能力、产品功能、保司实力，才是真正拉开差距的地方。

静态收益PK：前30年稳居前三

先来看不提领状态下的静态收益。以0岁男孩，总保费25万美金，年缴5万美金为例，我把市面上8款主流产品拉在一起做了横向对比。

实测结果在这儿：

• 保单第10年，预期收益31.9万美金
• 保单第20年，预期收益68.2万美金
• 保单第30年，预期收益139.2万美金

这个对比一目了然——前30年收益表现能挤进榜单前三。这款产品算一个中规中矩的产品，整个保单周期收益表现都不拉胯。

后期各家产品的收益率都达到**6.5%**后，产品之间的收益差距也就不是很大了。但静态收益只是基本功，真正的差距在提领环节。

566提领PK：20年后无对手

566提领是什么意思？5年缴费，第6年开始，每年提领6%的总保费，也就是每年提15000美金。

这是最常见的提领场景，用来规划子女教育金或者自己的养老金都很合适。

我把8家产品拉在一起对比，结果很有意思：

保单前19年，只有宏利的宏挚传承能和它比一比。保单第15年，宏挚传承提领后账户余额还剩30.8万美金，而星河尊享还剩28.3万美金，差距不大。但20年后，永明万年青星河尊享2可以说没有对手，长期稳居榜一。保单第40年，账户余额还剩88.7万美金。

为什么会这样？因为它的账户结构设计对长期提领更友好，持续提领的情况下，账户余额不会被快速消耗，反而能持续增长。

567提领PK：高提领同样强势

如果想提得更多呢？567提领：5年缴，第6年开始，每年提领7%的总保费，也就是每年提17500美金。

实测结果在这儿——567提领状态下也是一样很强。

这个对比一目了然：无论是**6%还是7%**的提领比例，永明万年青星河尊享2的长期表现都很稳。

功能PK：两大市场独创

收益和提领之外，这款产品还有两个市场独有的首创功能，这才是真正拉开差距的地方。

第一，归原红利永不回撤

归原红利一经派发，面值和现金价值就是保证的，永不回撤，并且只增不减。简单来说，今年告诉你会给你多少钱，以后就不会变了。

这和传统的终期红利完全不同。终期红利虽然每年公布，但只是一次性红利，中间市场波动可能会调整。而归原红利一旦派发，就是你的了，谁也拿不走。

第二，3.5%利率锁定功能

客户可以锁定不超过现金总价值**50%的资金，享受3.5%**的锁定利率。

这意味着什么？市场好的时候能赚更多，市场不景气的时候，也能有**3.5%**的利率来兜个底。进可攻，退可守。

2025年5月，国有大行第七次下调存款利率，五年期定存利率降至1.30%，活期更是只有0.05%。银行净息差已经跌到1.43%，明显低于**1.8%**的警戒水平，未来利率下调是大趋势。

这么来看，**3.5%**的锁定利率比银行定存还要香。

保司PK：财务评级业内标杆

产品的预期吹得再厉害，最后都得靠能否实现这个硬实力来说话。

永明金融是香港保险公司的第一梯队，是在香港开展业务最早的保司，在香港稳稳扎根超130年。

财务评级都是业内标杆：A.M.Best A+、DBRS AA、穆迪Aa3、标准普尔AA。

更重要的是，王牌储蓄险产品万年青系列分红实现率超过100%。这比任何演示的数字都更能说明，它能兑现自己承诺的能力。别被营销话术忽悠了，分红实现率才是检验保司的硬指标。

服务PK：全球私人银行级体验

除了产品本身，永明的服务体系也值得一提。

支持美元、人民币、加元、英镑、澳元、港元六种货币自由转换，不收手续费。可以在Sunwallet上一键兑换17种提领货币，完全免费。

无论身处世界哪个角落，都能用当地的货币直接支付。这就相当于给客户提供一个覆盖全球的私人银行服务。

还是香港唯一一家能做到人民币、美元、加元、澳元四种币种保单回报收益、回本期、保证/预期收益完全一致的保险公司。这意味着什么？不管你选哪种币种，收益预期都是一样的，不存在"选错币种亏了"的风险。

对比结论：谁适合选它

说到底，我们绝大多数人配置储蓄险，买的都是未来确定时间点需要用的钱——孩子的学费、自己的养老金、家庭的应急储备金。

产品的演示收益数字很重要，但怎么样才能安全、灵活、高效地把钱提领出来用到生活的实处，往往更重要。

如果你未来几年或几十年内都会有明确的用钱计划，并且希望这笔钱能够安全、灵活地在你需要的时候能提取出来，看重保单的附加功能价值，那永明万年青星河尊享2就真的是一个不错的选择。

与其关注利率下调、天花板以后只有6.5%，不如多花点时间看看那些真的能解决你需求的产品。

看完你就懂了——新规后的港险江湖，拼的不是演示收益，而是谁能真正帮你把钱安全、灵活地用出来。

大贺说点心里话

产品怎么选只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，省下来的钱可能比你想象的多得多。