永明万年青星河尊享2：被封「提领王者」的港险，有2个隐藏缺陷没人提

你好，我是大贺。

说实话，我当初也纠结过这款产品。3年前配置港险的时候，永明万年青系列和友邦环宇盈活，我来来回回对比了2个月，各种数据看得眼睛都花了。

后来我想明白了一件事：选保险其实是选自己的需求。

最近很多朋友问我永明「万年青星河尊享2」怎么样，说被「提领王者」的名号吸引了。过来人告诉你，这个光环确实实至名归，但高光之下藏着2个隐藏缺陷，今天我把真相全部揭开。

「提领王者」的光环从何而来？

先说结论：这个称号不是吹的。

永明「万年青星河尊享2」支持7大提领密码：225、236、2/20(150%)/21(10%)、555、567、588、5/21(150%)/22(8%)。

市面上大多数储蓄险只有2-3种提领方案，它直接给你7种，几乎覆盖所有你能想到的提领场景。

其中最让我印象深刻的是225方案——累积提领+剩余现价高达479倍总保费。

作为港险提领标杆，各种提领方式都满足，不会断单，灵活度确实是天花板级别。

但买之前我也被各种数据绕晕了，后来深入研究才发现，高光之下还有两个问题需要正视。

但高光下，藏着2个隐藏缺陷

缺陷①：20年后的静态收益不够亮眼

我拿5万美金×5年交、总保费25万美金做了个对比，结果让我有点意外。

永明「万年青星河尊享2」需要50年才能达到6.5%复利IRR，而友邦「环宇盈活」只需要30年——整整慢了20年。

保单前20年，两款产品的预期收益差距还没那么明显。但随着时间推移，20年后差距会越拉越大。

说白了，永明「万年青星河尊享2」的预期总收益在市场上并不拔尖。

缺陷②：晚提领场景优势不明显

如果你的需求是「20年后才开始提领」，这款产品的「提领优势」会被削弱。

我做了个5/20/16的提领场景测算（5年交、第20年开始领、领总保费16%），结果发现：永明「万年青星河尊享2」的账户余额不如星河传承2、匠心传承2和盈聚天下。

晚提领更看重「长期现金价值总量」，而万年青星河尊享2的长期现金价值没有优势。就算提领规则再灵活，「基数小」导致最终能提的钱也更少。

晚提领场景下，它不是最优解。

揭秘①：它的设计逻辑是「稳」不是「高」

看到这里你可能会问：那这款产品是不是不行？

后来我想明白了一件事：这两个缺陷不是产品差，而是设计侧重点不同。

永明「万年青星河尊享2」的设计逻辑根本不在「追求最高收益」上面，它追求的是稳。

几个数据你感受一下：

• 13年保证回本，在一众储蓄险里排名前列
• 保证收益率后期能达到1%，其他产品峰值只有0.2%-0.7%
• 配置25%-80%固收资产，波动更小

说到这里，不得不提一下最近的市场环境。2024年海银财富暴雷，涉及700亿资金池，年化收益率曾宣传超8%，结果呢？4.66万名客户血本无归。

高收益理财频繁暴雷的当下，综合保证回本时间和保证收益率来看，永明「万年青」系列的产品确定性更强，让保守型人群更安心。

揭秘②：它还有2个「市场唯一」的独家功能

除了「稳」，这款产品还藏着两个市场唯一的独家功能，很多人不知道。

第一个唯一：归原红利双锁定

归原红利一经公布即保证，同时锁定面值和现金价值——市场唯一。

一般产品的非保证红利是会波动的，市场不好可能缩水。但万年青星河尊享2的归原红利，一旦派发就100%保证，彻底告别分红波动的焦虑，无需担心其变动或撤回的可能性。

而且，第5个保单周年日起，你还可以把10%-50%的保证现价、归原及终期红利转入锁定账户，享现行**3.5%**积存利率。

2025年一季度商业银行净息差已经降到1.43%，国有大行净息差仅1.33%。银行自身盈利都承压，3.5%的锁定利率，比银行存款还香。

第二个唯一：真货币转换

4种保单货币（加元、美元、人民币、澳元）的预期收益回报相同——市场唯一。

其他产品做货币转换，往往要调整基数，收益会缩水。但永明的货币转换没有调整基数这一说，只需要考虑当时的汇率差，流程更简单、规则更透明，是**「真正的货币转换」**。

揭秘③：提领方案的真实收益演示

光说灵活不够，我给你算两笔账。

225方案：极速回本

40万美金总保费，2年缴费，第2年起每年领**5%**总保费（2万美金）。

保单20年内剩余现价就能回本，边领边涨。累积提领+剩余现价高达479倍总保费，这个数据是真的亮眼。

缴完即领，快速回本，对有现金流需求的朋友非常友好。

567方案：经典养老

5万美元交5年，第6年起每年领**7%**总保费（1.75万美金）。

每年稳定领1.75万美金，持续领取的同时，账户余额还在涨。万年青星河尊享II全期剩余现价领先旧版，升级后的提领体验更好。

永明「万年青星河尊享2」的预期账户余额很亮眼，几乎适配任何提领情境。

揭秘④：133年永明的底牌

很多人买港险只看产品数据，忽略了背后的保司。但过来人告诉你，保司实力才是长期持有的定心丸。

永明金融扎根香港133年，稳居全港三大强积金服务供应商之列。每8个香港人就有1个是永明客户。

信用评级更是行业领头羊：A.M.Best A+、DBRS AA、Moody's Aa3、S&P AA。

偿付能力比率**>200%，超出监管要求2倍**以上。

万年青系列分红实现率超过100%，这个数据在市场上非常能打。

永明资管公司SLC下设5家分支公司，资产管理总值2260亿加元，服务超1400家机构客户，超800名投资专家，150年资管经验。

永明金融是财务实力雄厚、资本充足、资产管理规模庞大的公司，这是产品收益能够兑现的底层保障。

真相大白：它适合谁，不适合谁？

说了这么多，回到最核心的问题：这款产品到底适不适合你？

这两个缺陷不是产品差，而是「场景适配问题」。

适合的人

1. 中短期（10-20年）有提领需求的人

这个时间段内做提领，能完美避开「长期收益不够高」的缺陷，同时享受「提领灵活+剩余价值高」的核心优势。

2. 把「本金安全」放在第一位的人

1%保证收益率+25%-80%固收资产的配置，能让你安心。就算市场波动，保证现金价值也能让你不亏本金。

3. 有跨境货币需求的人

孩子可能去美国、澳洲、加拿大留学，或想在海外置业，4种货币收益相同、真货币转换的特性，比其他产品更适配。

4. 想「锁定收益」、怕市场下行的人

双锁定功能能满足你，随时锁定非保证红利，让收益从「不确定」变「确定」。

不太适合的人

如果你要的是「30年以上长期传承、追求收益最大化」，友邦、保诚等可能更适合。

选保险其实是选自己的需求，想清楚自己要什么，答案就出来了。

大贺说点心里话

当初我在永明和友邦之间纠结了2个月，最后选对了，靠的不是运气，而是搞清楚了自己的真实需求。

但怎么买，比买什么更重要——同样的产品，渠道不同，到手成本可能差出好几万。